เมื่อวันศุกร์ BofA Securities ได้ปรับราคาเป้าหมายสําหรับ Arcus Biosciences (NYSE:RCUS) โดยลดราคาลงเหลือ 23.00 ดอลลาร์จาก 24.00 ดอลลาร์ก่อนหน้านี้ ในขณะที่ยังคงให้คะแนนเป็นกลางสําหรับหุ้น การปรับดังกล่าวสะท้อนให้เห็นถึงแนวโน้มที่ระมัดระวังแม้ว่าบริษัทจะมีความคืบหน้าเมื่อเร็ว ๆ นี้ เนื่องจากความเชื่อมั่นของนักลงทุนในวงกว้างยังคงไม่ค่อยดีนัก
Arcus Biosciences รายงานไตรมาสหนึ่งที่มีความก้าวหน้าอย่างค่อยเป็นค่อยไปในท่อส่งผลิตภัณฑ์ แม้จะมีกําไรต่อหุ้น (EPS) ของ GAAP ที่ดีซึ่งเกินประมาณการที่เป็นเอกฉันท์ โดยได้รับแรงหนุนจากรายได้จากความร่วมมือที่เพิ่มขึ้น 11 ล้านดอลลาร์ แต่ผลการดําเนินงานของหุ้นก็ไม่ค่อยดีนักเมื่อเทียบกับปีที่ผ่านมา โดยลดลง 28% เมื่อเทียบกับการเพิ่มขึ้น 7% ในดัชนีเทคโนโลยีชีวภาพ Nasdaq
ความสนใจในหมู่นักลงทุนได้เปลี่ยนไปเป็นสารยับยั้ง HIF-2a casdatifan (cas) ของบริษัท ซึ่งถูกมองว่าเป็นองค์ประกอบสําคัญสําหรับการเติบโตมากขึ้นหลังจากความท้าทายกับสารยับยั้ง TIGIT
แม้ว่าจะมีความผิดหวังเนื่องจากขาดข้อมูลจากกลุ่มประชากรตามรุ่น 100 มก. ของการศึกษา ARC 20 ระยะที่ 1/1b แต่คําแนะนํากว้างๆ ของบริษัทสําหรับครึ่งหลังของปี 2024 และการพัฒนาเพิ่มเติมในโปรแกรม casdatifan แสดงให้เห็นถึงความสนใจอย่างต่อเนื่องในไปป์ไลน์ระยะเริ่มต้น
Arcus Biosciences ได้ขยายการลงทะเบียนสําหรับแขน 100 มก. ของการศึกษา แนะนําแขน cas บวก cabo เพิ่มเติม และกําลังเตรียมที่จะเริ่มการทดลองระยะที่ 3 (PEAK-1) ในช่วงครึ่งแรกของปี 2025
แม้จะมีการพัฒนาเหล่านี้ แต่การขาดการมองเห็นที่ชัดเจนเกี่ยวกับโอกาสทางการตลาดสําหรับการรักษาเหล่านี้ได้นําไปสู่การประเมินว่าหุ้นมีมูลค่าพอสมควรในปัจจุบัน
โดยสรุป เป้าหมายราคาที่ลดลงเหลือ 23.00 ดอลลาร์จาก 24.00 ดอลลาร์โดย BofA Securities นั้นขึ้นอยู่กับสถานะเงินสดที่อัปเดต และสะท้อนให้เห็นถึงจุดยืนที่ว่าหุ้นของ Arcus Biosciences มีราคาที่เหมาะสม
ในข่าวล่าสุดอื่น ๆ Arcus Biosciences ได้รับความสนใจจากการพัฒนาที่สําคัญหลายครั้ง บริษัทรายงานผลการดําเนินงานที่แข็งแกร่งในไตรมาสที่ 1 ปี 2024 โดยมีรายได้ GAAP อยู่ที่ 145 ล้านดอลลาร์และเงินสดสํารอง 1.1 พันล้านดอลลาร์
แม้จะมีการหยุดชั่วคราวในการศึกษา SKYSCRAPER-2/3 ระยะที่ 06 ของ Roche แต่ Cantor Fitzgerald ยังคงให้คะแนนน้ําหนักเกินใน Arcus Biosciences ซึ่งบ่งชี้ถึงการเปลี่ยนโฟกัสจากมะเร็งปอดที่ไม่ใช่เซลล์ขนาดเล็กไปสู่มะเร็งระบบทางเดินอาหารส่วนบน
Truist Securities ในขณะที่ลดราคาเป้าหมายสําหรับ Arcus Biosciences ลงเหลือ 44 ดอลลาร์ ยังคงรักษาอันดับการซื้อไว้ โดยเน้นย้ําถึงข้อมูลที่มีแนวโน้มจากการทดลองในระยะเริ่มต้นของสินทรัพย์สามรายการ
บาร์เคลย์ยังรักษาระดับน้ําหนักเกินหลังจากการนําเสนอการศึกษา ARC-9 ซึ่งแสดงให้เห็นถึงประโยชน์ในการรอดชีวิตอย่างมีนัยสําคัญสําหรับผู้ป่วยมะเร็งลําไส้ใหญ่และทวารหนักบรรทัดที่สาม
Citi ยืนยันคะแนนซื้ออีกครั้งและเพิ่มราคาเป้าหมายเป็น 38 ดอลลาร์ โดยอ้างถึงผลลัพธ์ที่น่าพึงพอใจจากการศึกษา EDGE-Gastric ซึ่งแสดงให้เห็นค่ามัธยฐานการรอดชีวิตที่ปราศจากความก้าวหน้า 12.9 เดือนในประชากรผู้ป่วยโดยรวม การพัฒนาล่าสุดเหล่านี้เน้นย้ําถึงความก้าวหน้าและศักยภาพอย่างต่อเนื่องของ Arcus Biosciences ในการพัฒนาโปรแกรมทางคลินิก
ข้อมูลเชิงลึกของ InvestingPro
ในแง่ของราคาเป้าหมายที่แก้ไขของ BofA Securities สําหรับ Arcus Biosciences จึงควรพิจารณาข้อมูลเชิงลึกเพิ่มเติมจาก InvestingPro โดยเฉพาะอย่างยิ่ง บริษัทมีสถานะเงินสดที่แข็งแกร่งกว่าหนี้ ซึ่งบ่งชี้ถึงเสถียรภาพทางการเงิน ซึ่งเป็นสัญญาณเชิงบวกสําหรับนักลงทุน นอกจากนี้ นักวิเคราะห์คาดการณ์ว่ายอดขายจะเติบโตอย่างมีนัยสําคัญในปีปัจจุบัน ซึ่งบ่งชี้ถึงศักยภาพในการขยายรายได้ อย่างไรก็ตาม สิ่งสําคัญคือต้องทราบว่า Arcus Biosciences ไม่คาดว่าจะทํากําไรได้ในปีนี้ และบริษัทได้เผาผลาญเงินสดอย่างรวดเร็ว ซึ่งอาจทําให้เกิดความกังวลเกี่ยวกับสุขภาพทางการเงินในระยะยาว
จากมุมมองของข้อมูล Arcus Biosciences มีมูลค่าหลักทรัพย์ตามราคาตลาดประมาณ 1.25 พันล้านดอลลาร์ และเติบโตของรายได้อย่างน่าทึ่งที่ 99.16% ในช่วงสิบสองเดือนที่ผ่านมา ณ ไตรมาสที่ 1 ปี 2024 แม้จะมีการเติบโตที่น่าประทับใจ แต่อัตรากําไรขั้นต้นของบริษัทยังคงติดลบที่ -55.27% ซึ่งสะท้อนถึงความท้าทายพื้นฐานในการจัดการต้นทุน หุ้นยังซื้อขายใกล้ระดับต่ําสุดในรอบ 52 สัปดาห์ ซึ่งอาจเป็นโอกาสในการซื้อสําหรับนักลงทุนที่แสวงหาคุณค่า โดยเฉพาะอย่างยิ่งหากพวกเขาเชื่อมั่นในศักยภาพของไปป์ไลน์และความคิดริเริ่มเชิงกลยุทธ์ของบริษัท
สําหรับผู้ที่กําลังมองหาข้อมูลเชิงลึกเกี่ยวกับสุขภาพทางการเงินและโอกาสในอนาคตของ Arcus Biosciences InvestingPro ขอเสนอข้อมูลเชิงลึกและเคล็ดลับเพิ่มเติม มีเคล็ดลับ InvestingPro อีก 9 ข้อสําหรับ Arcus Biosciences ที่ https://www.investing.com/pro/RCUS ให้การวิเคราะห์ที่ครอบคลุมสําหรับนักลงทุนที่พิจารณาผู้เล่นเทคโนโลยีชีวภาพรายนี้
บทความนี้ถูกแปลโดยใช้ความช่วยเหลือจากปัญญาประดิษฐ์(AI) สำหรับข้อมูลเพิ่มเติม โปรดอ่านข้อกำหนดการใช้งาน