เมื่อวันพุธ BMO Capital ได้ปรับแนวโน้มหุ้น Green Plains Renewable Energy (NASDAQ:GPRE) โดยลดราคาเป้าหมายของหุ้นจาก 22.00 ดอลลาร์เป็น 17.00 ดอลลาร์ บริษัทได้รักษาอันดับผลการดําเนินงานทางการตลาดสําหรับบริษัท การเปลี่ยนแปลงนี้เกิดขึ้นหลังจากที่ Green Plains รายงาน EBITDA ในไตรมาสที่สองที่ 5 ล้านดอลลาร์ ซึ่งไม่เป็นไปตามประมาณการที่เป็นเอกฉันท์ที่ 14 ล้านดอลลาร์ การขาดแคลนส่วนใหญ่เกิดจากอัตรากําไรเอทานอลที่ลดลง
อย่างไรก็ตาม Green Plains ได้ให้การคาดการณ์ในเชิงบวกมากขึ้นสําหรับไตรมาสที่สามของปี 2024 บริษัทได้รักษาการป้องกันความเสี่ยงของเอทานอลไว้ที่ประมาณ 0.30 ดอลลาร์ต่อแกลลอนในเดือนกรกฎาคม ซึ่งสูงกว่าระดับสปอตในปัจจุบัน แม้จะมีมุมมองในแง่ดีสําหรับไตรมาสที่จะมาถึง แต่แนวโน้มสําหรับไตรมาสที่สี่ยังคงระมัดระวังเนื่องจากพื้นฐานข้าวโพดที่สูงอย่างต่อเนื่อง ซึ่งคาดว่าจะปรับฐานหลังจากฤดูเก็บเกี่ยว
ส่วน Hi-Pro ของบริษัทยังคงมีส่วนสนับสนุนเล็กน้อย และมีความล่าช้าในการเพิ่มการผลิตเนื่องจากปัญหาคอขวดที่ส่งผลกระทบต่อโครงการ Clean Sugar อย่างไรก็ตาม Green Plains ได้ยืนยันว่าโครงการดักจับคาร์บอนในเนแบรสกากําลังดําเนินไปตามแผนที่วางไว้ โดยคาดว่าจะเริ่มดําเนินการในช่วงครึ่งหลังของปี 2025
ในแง่ของการพัฒนาเหล่านี้ BMO Capital ได้แก้ไขประมาณการสําหรับ Green Plains นักวิเคราะห์ของบริษัทอ้างถึง EBITDA ที่ต่ํากว่าที่คาดการณ์ไว้ การป้องกันความเสี่ยงในไตรมาสที่สามในแง่ดี ความท้าทายที่ต้องเผชิญในไตรมาสที่สี่ และความคืบหน้าในปัจจุบันของโครงการของบริษัทเป็นพื้นฐานสําหรับราคาเป้าหมายที่อัปเดต
ในข่าวล่าสุดอื่น ๆ Green Plains Inc. ถูก Oppenheimer ลดระดับจาก Outperform เป็น Perform โดยอ้างถึงความกังวลเกี่ยวกับการมองเห็นรายได้ของบริษัท อย่างไรก็ตาม บริษัทรับทราบถึงศักยภาพของแพลตฟอร์ม 2.0 ของ Green Plains และยืนยันว่าเหตุผลพื้นฐานที่อยู่เบื้องหลังจุดยืนขาขึ้นในตอนแรกยังคงไม่เปลี่ยนแปลง
ปัจจัยสําคัญที่อาจส่งผลต่อผลการดําเนินงานของบริษัท ได้แก่ การประกาศการอนุมัติหลุมดักจับและกักเก็บคาร์บอน (CCS) อัตรากําไรจากการบดเอทานอลที่ดีขึ้นและความเป็นไปได้ของข้อเสนอการเข้าซื้อกิจการ
แม้รายได้รวมจะลดลงเหลือ 618.8 ล้านดอลลาร์ แต่ Green Plains รายงานแนวโน้มที่สดใสสําหรับช่วงที่เหลือของปี 2024 การมองโลกในแง่ดีนี้ได้รับแรงหนุนจากการส่งออกที่ทําลายสถิติและอัตรากําไรที่ดีขึ้นเนื่องจากต้นทุนปัจจัยการผลิตที่ลดลง Green Plains ยังก้าวหน้าในการเปลี่ยนแปลงเป็นแพลตฟอร์มโรงกลั่นชีวภาพคาร์บอนต่ํา โดยมีการรีเฟรชอุปกรณ์อย่างต่อเนื่องและการขยายโรงงานเพื่อเพิ่มกําลังการผลิต
บริษัทบันทึกผลขาดทุนสุทธิ 24.35 ล้านดอลลาร์สําหรับไตรมาส และรายจ่ายด้านทุน 18 ล้านดอลลาร์ถูกจัดสรรทั่วทั้งแพลตฟอร์ม ส่งผลให้สภาพคล่องลดลง 52 ล้านดอลลาร์ แม้จะมีความท้าทายเหล่านี้ Green Plains ก็ประสบความสําเร็จในผลผลิตน้ํามันข้าวโพดหมุนเวียนเป็นรายไตรมาส และมุ่งเน้นไปที่การแก้ไขปัญหาคุณภาพการก่อสร้างที่โรงงาน Shenandoah นี่คือการพัฒนาล่าสุดในการดําเนินงานและกลยุทธ์ของบริษัท
ข้อมูลเชิงลึกของ InvestingPro
ในขณะที่ Green Plains Renewable Energy (NASDAQ:GPRE) ผ่านช่วงเวลาที่ท้าทาย ตัวชี้วัดล่าสุดและข้อมูลเชิงลึกของนักวิเคราะห์จาก InvestingPro ให้ความเข้าใจที่ลึกซึ้งยิ่งขึ้นเกี่ยวกับสถานะทางการเงินและสถานะทางการตลาดของบริษัท
แม้จะมีการลดราคาเป้าหมายจาก BMO Capital แต่ InvestingPro Tips ระบุว่านักวิเคราะห์ได้ปรับผลประกอบการขึ้นในช่วงเวลาที่จะมาถึง ซึ่งบ่งชี้ถึงการฟื้นตัวที่อาจเกิดขึ้น อย่างไรก็ตาม เป็นที่น่าสังเกตว่า Green Plains กําลังต่อสู้กับอัตรากําไรขั้นต้นที่อ่อนแอ และนักวิเคราะห์ไม่คาดว่าบริษัทจะทํากําไรได้ในปีนี้
ข้อมูล InvestingPro เผยให้เห็นว่า Green Plains มีมูลค่าตามราคาตลาดประมาณ 957.65 ล้านดอลลาร์ โดยมีอัตราส่วนราคาต่อกําไร (P/E) ติดลบซึ่งสะท้อนให้เห็นถึงการขาดความสามารถในการทํากําไรของบริษัทในปัจจุบัน รายได้ของบริษัทในช่วงสิบสองเดือนที่ผ่านมาอยู่ที่ 2.821 พันล้านดอลลาร์ แม้ว่าจะลดลง 20.74% ในช่วงเวลาเดียวกัน แรงกดดันต่อหุ้นนั้นชัดเจน โดยราคาลดลงอย่างมากกว่า 56% ในปีที่ผ่านมา
แม้ว่าบริษัทจะไม่จ่ายเงินปันผล ซึ่งอาจเป็นข้อพิจารณาสําหรับนักลงทุนที่เน้นรายได้ แต่ก็ควรค่าแก่การกล่าวขวัญด้วยว่าสินทรัพย์สภาพคล่องของ Green Plains เกินภาระผูกพันระยะสั้น ซึ่งให้ความยืดหยุ่นทางการเงิน สําหรับผู้ที่สนใจในการวิเคราะห์โดยละเอียดเพิ่มเติม InvestingPro ขอเสนอเคล็ดลับเพิ่มเติมเกี่ยวกับสถานะทางการเงินและผลการดําเนินงานของหุ้น (https://www.investing.com/pro/GPRE) ของบริษัท
บทความนี้ถูกแปลโดยใช้ความช่วยเหลือจากปัญญาประดิษฐ์(AI) สำหรับข้อมูลเพิ่มเติม โปรดอ่านข้อกำหนดการใช้งาน