Needham ยังคงให้คะแนนซื้อใน Shutterstock (NYSE: SSTK) แต่ลดราคาเป้าหมายลงเหลือ 55 ดอลลาร์จาก 65 ดอลลาร์ก่อนหน้านี้
การปรับเปลี่ยนซึ่งเกิดขึ้นเมื่อวันพุธมีสาเหตุมาจากการคาดการณ์รายได้ที่ลดลงสําหรับแผนกเนื้อหาของบริษัท รวมถึงการคาดการณ์รายได้ของ DDS ที่ลดลงเล็กน้อย
นักวิเคราะห์จาก Needham เน้นย้ําว่าปัจจัยสําคัญสําหรับผลการดําเนินงานของหุ้นของ Shutterstock คืออนาคตของรายได้จากเนื้อหา ความสามารถในการหยุดการลดลงในพื้นที่นี้และกลับสู่การเติบโตนั้นถูกมองว่าเป็นสิ่งสําคัญ
ไทม์ไลน์สําหรับการฟื้นตัวของรายได้เนื้อหานี้ได้รับการขยายออกไปอีกครั้งในไตรมาสที่ผ่านมา ซึ่งนําไปสู่การแก้ไขประมาณการทางการเงินที่ลดลงและสร้างแรงกดดันต่อมูลค่าของหุ้น
แม้จะมีการลดราคาเป้าหมายลง แต่จุดยืนของ Needham ยังคงเป็นบวกเนื่องจากสิ่งที่พวกเขามองว่าเป็นความสมดุลของความเสี่ยงและผลตอบแทนที่น่าสนใจ บริษัทตั้งข้อสังเกตว่าฝ่ายบริหารของ Shutterstock กําลังใช้ประโยชน์จากหุ้นที่มีมูลค่าต่ําในปัจจุบันโดยการซื้อหุ้นคืน
นักวิเคราะห์แสดงความมั่นใจในศักยภาพในการฟื้นตัวของหุ้น โดยอ้างถึงระดับการประเมินมูลค่าที่ต่ําและแนวโน้มการเติบโตภายในกลุ่ม DDS ของบริษัทเป็นเหตุผลในการรักษาเรตติ้งซื้อ
Shutterstock รายงานรายได้ไตรมาสที่สองเพิ่มขึ้นอย่างเห็นได้ชัด โดยเติบโต 5.4% เมื่อเทียบเป็นรายปีเป็น 220 ล้านดอลลาร์ การเติบโตนี้ได้รับแรงหนุนหลักจากธุรกิจข้อมูล การจัดจําหน่าย และบริการ ซึ่งเพิ่มขึ้นอย่างมากถึง 129% อย่างไรก็ตาม ธุรกิจเนื้อหามีรายได้ลดลง 9% ลดลงเหลือ 170 ล้านดอลลาร์
บริษัทเพิ่งเข้าซื้อกิจการเชิงกลยุทธ์ รวมถึง Envato ซึ่งคาดว่าจะปรับปรุงธุรกิจเนื้อหาและเพิ่มรายได้ประมาณ 75 ล้านดอลลาร์ภายในปี 2024 นอกจากนี้ Shutterstock ยังได้เปิดตัวความสามารถของ GenAI 3D และความร่วมมือครั้งใหม่กับ Databricks ซึ่งบ่งชี้ถึงการมุ่งเน้นไปที่ความก้าวหน้าทางเทคโนโลยี
ข้อมูลเชิงลึกของ InvestingPro
สุขภาพทางการเงินและผลการดําเนินงานของตลาดของ Shutterstock (NYSE: SSTK) เป็นจุดโฟกัสสําหรับนักลงทุน โดยเฉพาะอย่างยิ่งหลังจากการปรับราคาเป้าหมายล่าสุดของ Needham การวิเคราะห์ข้อมูลแบบเรียลไทม์จาก InvestingPro เผยให้เห็นตัวชี้วัดหลักหลายประการที่สนับสนุนจุดยืนในแง่ดีของบริษัทแม้จะมีความท้าทายเมื่อเร็วๆ นี้ อัตราส่วน P/E ของ Shutterstock อยู่ที่ 28.99 ในการแข่งขัน โดยมีอัตราส่วน P/E ที่ปรับปรุงแล้วในช่วงสิบสองเดือนที่ผ่านมา ณ ไตรมาสที่ 2 ปี 2024 ที่ 19.14 ที่น่าสนใจยิ่งขึ้น ซึ่งบ่งชี้ถึงการประเมินมูลค่าต่ําเกินไปเมื่อเทียบกับการเติบโตของรายได้ในระยะสั้น
เคล็ดลับ InvestingPro สําหรับ Shutterstock เน้นย้ําถึงฐานะทางการเงินที่แข็งแกร่งของบริษัท โดยเน้นย้ําว่าบริษัทถือเงินสดมากกว่าหนี้สินในงบดุล และได้แสดงให้เห็นถึงความมุ่งมั่นที่จะคืนมูลค่าให้กับผู้ถือหุ้นด้วยการเพิ่มเงินปันผลเป็นเวลา 4 ปีติดต่อกัน นอกจากนี้ กระแสเงินสดของบริษัทสามารถครอบคลุมการจ่ายดอกเบี้ยได้อย่างเพียงพอ ซึ่งเป็นข้อพิสูจน์ถึงความรอบคอบทางการเงิน สําหรับนักลงทุนที่กําลังมองหาข้อมูลเชิงลึกเพิ่มเติม InvestingPro เสนอเคล็ดลับอื่นๆ มากมาย รวมถึงการคาดการณ์ความสามารถในการทํากําไรและตัวชี้วัดประสิทธิภาพของหุ้น
จากมุมมองของมูลค่าผู้ถือหุ้น อัตราผลตอบแทนจากเงินปันผลของ Shutterstock อยู่ที่ 3.27% ที่น่าดึงดูดใจ โดยมีอัตราการเติบโตของเงินปันผลที่โดดเด่นที่ 11.11% ในช่วงสิบสองเดือนที่ผ่านมา ณ ไตรมาสที่ 2 ปี 2024 ตัวเลขเหล่านี้ควบคู่ไปกับข้อเท็จจริงที่ว่าบริษัททํากําไรได้ในช่วงเวลาเดียวกัน ให้การเล่าเรื่องที่น่าสนใจสําหรับนักลงทุนที่พิจารณาถึงแนวโน้มในอนาคตของหุ้น ในขณะที่ตลาดคาดการณ์วันประกาศผลประกอบการครั้งต่อไปของ Shutterstock ในวันที่ 22 ตุลาคม 2024 แพลตฟอร์ม InvestingPro แสดงรายการเคล็ดลับเพิ่มเติมอีกหลายประการที่สามารถให้ความเข้าใจที่ลึกซึ้งยิ่งขึ้นเกี่ยวกับศักยภาพของบริษัท
บทความนี้ถูกแปลโดยใช้ความช่วยเหลือจากปัญญาประดิษฐ์(AI) สำหรับข้อมูลเพิ่มเติม โปรดอ่านข้อกำหนดการใช้งาน