วันอังคาร B.Riley ได้เพิ่มราคาเป้าหมายสําหรับหุ้น EverQuote (NASDAQ: EVER) เป็น 36.50 ดอลลาร์ เพิ่มขึ้นจาก 29.50 ดอลลาร์ ในขณะที่ยังคงอันดับซื้อสําหรับหุ้น
การตัดสินใจของบริษัทเกิดขึ้นหลังจากที่ EverQuote ประกาศผลการดําเนินงานในไตรมาสที่สองที่เกินความคาดหมายและให้การคาดการณ์ในไตรมาสที่สามในแง่ดี ซึ่งบ่งชี้ถึงการฟื้นตัวที่เร็วกว่าที่คาดการณ์ไว้ในภาคประกันภัยรถยนต์
รายได้ของ EverQuote สําหรับไตรมาสที่สองสูงกว่าจุดกึ่งกลางของคําแนะนําประมาณ 14% และจุดกึ่งกลางของคําแนะนํารายได้ในไตรมาสที่สามสูงกว่าประมาณการฉันทามติก่อนหน้านี้ประมาณ 42%
การเพิ่มขึ้นนี้ได้รับแรงหนุนจากการฟื้นตัวที่แข็งแกร่งในการประกันภัยรถยนต์ ซึ่งเพิ่มขึ้น 32% เมื่อเทียบกับไตรมาสก่อนหน้า และเพิ่มขึ้น 106% เมื่อเทียบเป็นรายปี บริษัทตั้งข้อสังเกตว่าผู้ให้บริการประกันภัยจํานวนมากขึ้นกําลังเพิ่มงบประมาณและเปิดใช้งานแคมเปญอีกครั้งเพื่อตอบสนองต่อเงื่อนไขการทํากําไรในการรับประกันภัยในอดีต
การเติบโตของรายได้ยังแปลเป็นเลเวอเรจการดําเนินงานที่สําคัญ โดย EverQuote รายงานตัวเลขสถิติสําหรับ EBITDA ที่ปรับปรุงแล้ว รายได้สุทธิ และกระแสเงินสดอิสระในไตรมาสที่สอง ผลการดําเนินงานนี้ดีกว่าคู่แข่งอย่างเห็นได้ชัด LendingTree และ MediaAlpha ซึ่งรายงานรายได้ที่เจียมเนื้อเจียมตัวมากกว่า
โครงสร้างต้นทุนที่คล่องตัวของ EverQuote มีส่วนทําให้อัตรากําไร EBITDA ที่ปรับปรุงแล้ว 11% ในไตรมาสที่สอง สูงกว่าที่คาดการณ์ไว้ของ B.Riley ที่ 7.9% และสร้างแนวโน้มที่ยั่งยืนในช่วงครึ่งหลังของปี 2024 และเข้าสู่ปี 2025
B.Riley ยังเน้นย้ําถึงศักยภาพในการเติบโตของรายได้เพิ่มเติมในปี 2025 เนื่องจากผู้ให้บริการบางรายยังไม่ได้เพิ่มการใช้จ่ายอย่างมีนัยสําคัญ นอกจากนี้ ตลาดในบางรัฐ เช่น แคลิฟอร์เนียและนิวยอร์ก ซึ่งเผชิญกับความท้าทาย คาดว่าจะฟื้นตัวในปี 2025
เมื่อคํานึงถึงปัจจัยเหล่านี้ B.Riley ได้เพิ่มประมาณการทั้งปี 2024 และ 2025 สําหรับ EverQuote ราคาเป้าหมายใหม่ขึ้นอยู่กับ EV ที่คาดการณ์ล่วงหน้า/EBITDA ที่ปรับปรุงแล้วประมาณ 20 เท่าสําหรับปีงบประมาณ 2025 ซึ่งเป็นการปรับลดลงจากทวีคูณก่อนหน้านี้ประมาณ 27 เท่า ซึ่งสะท้อนให้เห็นถึงการบีบอัดทวีคูณของคู่แข่งในช่วงไม่กี่เดือนที่ผ่านมา
มุมมองเชิงบวกของบริษัทที่มีต่อ EverQuote เกิดขึ้นก่อนรายงานผลประกอบการไตรมาสที่สี่ที่กําลังจะมาถึงจาก QuinStreet ซึ่งเป็นบริษัทอีกแห่งหนึ่งที่มีเรตติ้งซื้อจาก B.Riley ซึ่งมีกําหนดจะประกาศผลประกอบการในวันที่ 8 สิงหาคม 2024
ในข่าวล่าสุดอื่น ๆ EverQuote ได้พาดหัวข่าวด้วยผลประกอบการทางการเงินที่แข็งแกร่งและแนวโน้มการเติบโตที่มีแนวโน้ม นักวิเคราะห์จาก Craig-Hallum และ Canaccord Genuity ต่างก็เพิ่มเป้าหมายราคาหุ้นของบริษัท โดยคงอันดับซื้อ ผลประกอบการไตรมาสแรกที่แข็งแกร่งของ EverQuote ซึ่งเหนือกว่าตัวชี้วัดทางการเงินที่สําคัญเป็นปัจจัยสําคัญในการปรับเปลี่ยนเหล่านี้
ความสําเร็จของบริษัทเกิดจากการฟื้นตัวของการใช้จ่ายประกันภัยรถยนต์ โดยมีรายได้ อัตรากําไรทางการตลาดผันแปร (VMM) และ EBITDA ที่ปรับปรุงแล้วล้วนเกินประมาณการ EverQuote รายงานรายได้สุทธิ EBITDA ที่ปรับปรุงแล้ว และกระแสเงินสดจากการดําเนินงานเป็นประวัติการณ์ในไตรมาสแรก
ฝ่ายบริหารของบริษัทคาดว่าจะมีระยะฟื้นตัวหลายปีในกลุ่มยานยนต์ โดยคาดว่าอัตรากําไร EBITDA ที่ปรับปรุงแล้วจะคงอยู่ที่ประมาณหรือสูงกว่าระดับก่อนภาวะเศรษฐกิจตกต่ําประมาณ 6%
การแก้ไขที่เพิ่มขึ้นอย่างมีนัยสําคัญของ EverQuote สําหรับแนวโน้มไตรมาสที่สองบ่งชี้ถึงแนวโน้มที่ใหญ่ขึ้นของการเติบโตที่ยั่งยืนและกําไรที่เพิ่มขึ้น ทั้งนักวิเคราะห์ของ Craig-Hallum และ Canaccord Genuity ได้แสดงความเชื่อมั่นในการฟื้นตัวของบริษัทและศักยภาพในการเติบโต การพัฒนาช่องทางตัวแทนอิสระและการลงทุนในแพลตฟอร์มคาดว่าจะมีส่วนช่วยในวิถีขาขึ้นนี้
นี่คือการพัฒนาล่าสุดที่สะท้อนให้เห็นถึงการเริ่มต้นปีที่แข็งแกร่งของ EverQuote และแนวโน้มเชิงบวกสําหรับไตรมาสที่จะมาถึง รายได้สูงสุดเป็นประวัติการณ์ของบริษัท EBITDA ที่มั่นคง และการคาดการณ์การเติบโตที่ยั่งยืนบ่งชี้ถึงอนาคตที่สดใสสําหรับ EverQuote
ข้อมูลเชิงลึกของ InvestingPro
ผลการดําเนินงานล่าสุดของ EverQuote และราคาเป้าหมายที่อัปเกรดของ B.Riley ได้รับการสนับสนุนจากตัวชี้วัดและข้อมูลเชิงลึกที่สําคัญหลายประการจาก InvestingPro ด้วยมูลค่าหลักทรัพย์ตามราคาตลาด 832.02 ล้านดอลลาร์ EverQuote ซื้อขายที่ราคา / หนังสือทวีคูณสูงถึง 9.42 ซึ่งสะท้อนให้เห็นถึงความเชื่อมั่นของนักลงทุนในสินทรัพย์และศักยภาพในการเติบโต แม้รายได้จะลดลง 33.01% ในช่วงสิบสองเดือนที่ผ่านมา ณ ไตรมาสที่ 1 ปี 2024 แต่บริษัทมีอัตรากําไรขั้นต้นที่น่าทึ่งที่ 91.95% ซึ่งเน้นย้ําถึงความสามารถในการรักษาความสามารถในการทํากําไรในการดําเนินงานหลัก
เคล็ดลับ InvestingPro เน้นย้ําถึงสถานะสภาพคล่องที่แข็งแกร่งของบริษัท โดยมีสินทรัพย์สภาพคล่องที่สูงกว่าภาระผูกพันระยะสั้นและยอดเงินสดที่เกินหนี้ ความมั่นคงทางการเงินนี้จําเป็นสําหรับการนําทางตลาดประกันภัยที่มีการแข่งขันสูง อย่างไรก็ตาม เป็นที่น่าสังเกตว่า EverQuote ไม่ทํากําไรในช่วงสิบสองเดือนที่ผ่านมา ซึ่งเป็นปัจจัยที่นักลงทุนควรพิจารณา นักวิเคราะห์คาดการณ์ว่าบริษัทจะทํากําไรได้ในปีนี้ และหุ้นได้รับผลตอบแทนอย่างมาก 254.96% ในปีที่ผ่านมา ซึ่งอาจบ่งบอกถึงความเชื่อมั่นของนักลงทุนในเชิงบวกและโมเมนตัมของตลาด
สําหรับผู้ที่ต้องการเจาะลึกเกี่ยวกับสุขภาพทางการเงินและโอกาสในอนาคตของ EverQuote InvestingPro ขอเสนอเคล็ดลับเพิ่มเติมมากมาย อันที่จริง มีเคล็ดลับเพิ่มเติม 10 ข้อที่ให้ข้อมูลเชิงลึกเพิ่มเติมเกี่ยวกับประสิทธิภาพและแนวโน้มของ EverQuote สามารถเข้าถึงได้ผ่านแพลตฟอร์ม InvestingPro เฉพาะสําหรับ EverQuote ที่ https://www.investing.com/pro/EVER
บทความนี้ถูกแปลโดยใช้ความช่วยเหลือจากปัญญาประดิษฐ์(AI) สำหรับข้อมูลเพิ่มเติม โปรดอ่านข้อกำหนดการใช้งาน