เมื่อวันพุธ Evercore ISI ได้ปรับแนวโน้มหุ้น Comcast Corp (NASDAQ:CMCSA) โดยลดราคาเป้าหมายลงเหลือ 46.00 ดอลลาร์จากเดิม 48.00 ดอลลาร์ ในขณะที่ยังคงอันดับหุ้นที่ทําผลงานได้ดีกว่า บริษัทชี้ให้เห็นถึงปัจจัยหลายประการที่มีอิทธิพลต่อเป้าหมายที่แก้ไข รวมถึงแรงกดดันต่อสวนสนุกและการประมาณการแบบอนุรักษ์นิยมสําหรับครึ่งหลังของปี 2024
บริษัทตั้งข้อสังเกตว่าความกังวลเกี่ยวกับผลกระทบของการสิ้นสุดของโครงการเชื่อมต่อราคาไม่แพง (ACP) ไม่ได้ส่งผลกระทบอย่างมีนัยสําคัญต่อผลการดําเนินงานล่าสุดของบริษัท อย่างไรก็ตาม มีความคาดหวังว่าจะมีแรงกดดันเพิ่มขึ้นในไตรมาสที่สามเนื่องจากการตัดการเชื่อมต่อแบบไม่จ่าย
แม้จะมีความท้าทายเหล่านี้ แต่บริษัทก็แสดงการมองโลกในแง่ดีเนื่องจากมีรายงานว่าอัตราการเลิกใช้บริการโดยสมัครใจดีกว่าที่คาดการณ์ไว้ และการแข่งขันบรอดแบนด์ยังคงมีเสถียรภาพ แม้ว่าจะรุนแรงก็ตาม
Evercore ISI ยังปรับลดการคาดการณ์ EBITDA และกระแสเงินสดอิสระ (FCF) ที่ปรับปรุงแล้วสําหรับปี 2024 ลดลงจาก 38.6 พันล้านดอลลาร์เป็น 37.6 พันล้านดอลลาร์สําหรับ EBITDA ที่ปรับปรุงแล้ว และจาก 13.5 พันล้านดอลลาร์เป็น 12.4 พันล้านดอลลาร์สําหรับ FCF ซึ่งลดลง 2.6% และ 8.0% ตามลําดับ
การปรับเปลี่ยนเหล่านี้ทําขึ้นเพื่อคํานึงถึงแรงกดดันอย่างต่อเนื่องในสวนสนุก สมมติฐานสิทธิกีฬาที่อัปเดตในส่วนสื่อสําหรับไตรมาสที่สาม และมุมมองที่อนุรักษ์นิยมมากขึ้นเกี่ยวกับอัตรากําไรของเคเบิลและโทรศัพท์ (C&P) ในช่วงครึ่งหลังของปี 2024
แม้จะมีการคาดการณ์ทางการเงินและราคาเป้าหมายของ Comcast ลดลง แต่การประเมินมูลค่าก็ถูกอธิบายว่าน่าสนใจโดยบริษัทโดยอ้างถึงมูลค่าองค์กรต่อ EBITDA (EV/EBITDA) ทวีคูณ 6.2x และกระแสเงินสดอิสระ (FCF) ทวีคูณ 11.7x ตามการคาดการณ์ในปี 2024
บริษัทแนะนําว่าการจัดอันดับหุ้นของ Comcast ที่อาจต้องการการมองเห็นที่ชัดเจนยิ่งขึ้นในการปรับปรุงแนวโน้มบรอดแบนด์และความเสถียรหรือการฟื้นตัวในกลุ่มเคเบิลและความบันเทิง (C&E)
ในข่าวล่าสุดอื่น ๆ สมาคมบาสเกตบอลแห่งชาติ (NBA) ได้รับข้อตกลงการออกอากาศมูลค่า 76 พันล้านดอลลาร์กับ Disney, Amazon และ Comcast ซึ่งเป็นยุคใหม่ในการแพร่ภาพกีฬา ข้อตกลงนี้กําหนดไว้เพื่อครอบคลุม 11 ฤดูกาล แสดงถึงการเพิ่มขึ้นมากกว่าสามเท่าเมื่อเทียบกับข้อตกลงการออกอากาศก่อนหน้านี้ของ NBA
ในขณะเดียวกัน Comcast ก็เป็นจุดสนใจของการดําเนินการของนักวิเคราะห์หลายครั้ง BofA Securities รักษาอันดับซื้อของ Comcast โดยรับทราบถึงความท้าทายในตลาดบรอดแบนด์
Goldman Sachs เริ่มความคุ้มครองของ Comcast ด้วยคะแนนซื้อ โดยอ้างถึงการเติบโตที่มีศักยภาพในกลุ่มต่างๆ อย่างไรก็ตาม Seaport Global Securities ได้ปรับลดระดับ Comcast เป็น Neutral เนื่องจากความกังวลเกี่ยวกับแนวโน้มการเติบโตของสมาชิกบรอดแบนด์
เจสสิก้า โรเซนวอร์เซล ประธานคณะกรรมการกลางกํากับดูแลกิจการสื่อสาร (FCC) ได้เรียกร้องให้ Comcast ท่ามกลางยักษ์ใหญ่ด้านโทรคมนาคมรายอื่นๆ ร่างกลยุทธ์ในการต่อสู้กับการโทรอัตโนมัติทางการเมืองที่เป็นการฉ้อโกงโดยใช้ปัญญาประดิษฐ์ บริษัทโทรคมนาคมได้รับการร้องขอให้ตอบกลับภายในกลางเดือนกรกฎาคม
ในเรื่องการกํากับดูแลกิจการ การประชุมผู้ถือหุ้นประจําปีของ Comcast ส่งผลให้มีการเลือกตั้งกรรมการที่ได้รับการเสนอชื่อทั้งหมดและให้สัตยาบันผู้สอบบัญชีอิสระของบริษัท อย่างไรก็ตาม ข้อเสนอของผู้ถือหุ้นที่ขอรายงานเกี่ยวกับการใช้จ่ายทางการเมืองที่สอดคล้องกับค่านิยมของบริษัทไม่ได้รับการอนุมัติ
นี่คือการพัฒนาล่าสุดบางส่วนที่หล่อหลอมภูมิทัศน์ทางธุรกิจของ Comcast
ข้อมูลเชิงลึกของ InvestingPro
ท่ามกลางการปรับแนวโน้มทางการเงินของ Comcast Corp โดย Evercore ISI ตัวชี้วัดหลักจาก InvestingPro ให้บริบทเพิ่มเติมสําหรับนักลงทุนที่พิจารณาจากสถานะปัจจุบันของ CMCSA ด้วยมูลค่าตลาด 151.1 พันล้านดอลลาร์และอัตราส่วน P/E ที่ปรับเป็น 9.72 ในช่วงสิบสองเดือนที่ผ่านมา ณ ไตรมาสที่ 1 ปี 2024 Comcast นําเสนอการประเมินมูลค่าที่อาจดึงดูดสายตาของนักลงทุนที่มีคุณค่า ความสามารถของบริษัทในการรักษาอัตรากําไรขั้นต้นไว้ที่ 70.0% ในช่วงเวลาเดียวกันส่งสัญญาณถึงศักยภาพในการทํากําไรที่แข็งแกร่งท่ามกลางความท้าทายของอุตสาหกรรม
เคล็ดลับ InvestingPro เน้นย้ําถึงการบริหารจัดการเชิงรุกของ Comcast ซึ่งเห็นได้จากการซื้อหุ้นคืนเชิงรุกและประวัติการจ่ายเงินปันผลที่น่าสังเกต โดยได้เพิ่มเงินปันผลเป็นเวลา 5 ปีติดต่อกันและคงการจ่ายเงินเป็นเวลา 17 ปี การกระทําเหล่านี้สะท้อนให้เห็นถึงความมุ่งมั่นต่อผลตอบแทนของผู้ถือหุ้น ซึ่งเป็นความรู้สึกที่สะท้อนจากผลตอบแทนของผู้ถือหุ้นที่สูง นอกจากนี้ ในขณะที่นักวิเคราะห์บางคนได้ปรับลดการคาดการณ์ผลประกอบการสําหรับช่วงเวลาที่จะมาถึง แต่บริษัทยังคงคาดการณ์ว่าจะยังคงทํากําไรได้ในปีนี้
สําหรับผู้ที่ต้องการข้อมูลเชิงลึกและเคล็ดลับเพิ่มเติมเกี่ยวกับ CMCSA หรือโอกาสในการลงทุนอื่นๆ ให้พิจารณาใช้ประโยชน์จากคุณสมบัติขั้นสูงของ InvestingPro ด้วยการใช้รหัสคูปอง PRONEWS24 นักลงทุนสามารถรับส่วนลดสูงสุด 10% สําหรับการสมัครสมาชิก Pro รายปีและรายปีหรือรายปักษ์ มีเคล็ดลับ InvestingPro เพิ่มเติม 9 ข้อสําหรับ Comcast ซึ่งให้ความเข้าใจที่ครอบคลุมเกี่ยวกับสถานะทางการเงินและสถานะทางการตลาดของบริษัท
บทความนี้ถูกแปลโดยใช้ความช่วยเหลือจากปัญญาประดิษฐ์(AI) สำหรับข้อมูลเพิ่มเติม โปรดอ่านข้อกำหนดการใช้งาน