เมื่อวันอังคารที่ผ่านมา BMO Capital Markets ได้ปรับมุมมองต่อหุ้นของ Royal Gold (NASDAQ:RGLD) โดยเพิ่มเป้าหมายราคาเป็น 170 ดอลลาร์จากเดิม 168 ดอลลาร์ ในขณะที่ยังคงเรตติ้ง Outperform ของหุ้น การแก้ไขนี้เกิดขึ้นหลังจากบริษัทรายงานยอดขายสําหรับไตรมาสที่สองของปี 2024 ซึ่งเกินความคาดหมายของนักวิเคราะห์ในหลายประเด็นสําคัญ
ผลการดําเนินงานของ Royal Gold ในไตรมาสที่สองแสดงให้เห็นถึงยอดขายกระแสทองคําและทองแดงที่แข็งแกร่ง โดยมียอดขายกระแสทองคําสูงถึง 39.2 พันออนซ์ (koz) ตัวเลขนี้ไม่เพียงแต่เกินประมาณการของ BMO Capital ที่ 38.1 koz แต่ยังสูงกว่าการคาดการณ์ฉันทามติของ Visible Alpha ที่ 35.6 koz
ถึงกระนั้น ยอดขายกระแสเงินก็ต่ํากว่าที่คาดการณ์ไว้ โดยบันทึก 593.2 koz เทียบกับ 661.5 koz ที่คาดการณ์โดย BMO Capital และประมาณการฉันทามติที่ 664.8 koz
ยอดขายเทียบเท่าทองคําทั้งหมดของบริษัทในไตรมาสนี้มีจํานวน 52.6 พันออนซ์เทียบเท่าทองคํา (kGEO) ซึ่งดีกว่าทั้งประมาณการของ BMO Capital ที่ 50.1 kGEO และฉันทามติที่ 49.4 kGEO ตัวเลขหลังขึ้นอยู่กับราคาที่รับรู้จริงของ Royal Gold ในขณะที่การประมาณการของ BMO Capital ได้มาจากสมมติฐานราคาสินค้าโภคภัณฑ์ของตนเอง
ในแถลงการณ์นักวิเคราะห์จาก BMO Capital อ้างถึงยอดขายสตรีมที่ดีกว่าที่คาดการณ์ไว้สําหรับไตรมาสนี้เป็นเหตุผลหลักสําหรับราคาเป้าหมายที่อัปเกรด นักวิเคราะห์ยังตั้งข้อสังเกตด้วยว่าเป้าหมายใหม่สะท้อนให้เห็นถึงการอัปเดตโมเดล Royal Gold ของบริษัท ซึ่งรวมถึงรายงานการผลิตล่าสุดจากบริษัทอื่นๆ และการปรับประมาณการล่าสุด
Royal Gold ซึ่งมีผลประกอบการไตรมาสที่สองที่แข็งแกร่งยังคงได้รับความสนใจในเชิงบวกจากนักวิเคราะห์ ซึ่งสะท้อนจากการปรับราคาเป้าหมายล่าสุดของ BMO Capital และการจัดอันดับ Outperform อย่างต่อเนื่อง
ในข่าวล่าสุดอื่น ๆ Royal Gold Inc. รายงานไตรมาสแรกที่แข็งแกร่งในปี 2024 โดยมีรายรับสูงถึง 149 ล้านดอลลาร์กระแสเงินสดจากการดําเนินงานที่ 138 ล้านดอลลาร์และกําไร 47 ล้านดอลลาร์หรือ 0.72 ดอลลาร์ต่อหุ้น กําไรหลังการปรับปรุงรายงานอยู่ที่ $0.91 ต่อหุ้น
การมุ่งเน้นของบริษัทในโลหะมีค่าส่งผลให้ 75% ของรายได้มาจากทองคําและ 88% จากโลหะมีค่าโดยรวม นอกจากนี้ Royal Gold ยังมีความคืบหน้าอย่างมากในการลดหนี้และเพิ่มสภาพคล่อง โดยสภาพคล่องรวมใกล้ถึง 1 พันล้านดอลลาร์ภายในสิ้นไตรมาส
Royal Gold ยังยืดอายุของเหมือง Mount Milligan จนถึงปี 2035 ผ่านข้อตกลงกับ Centerra และเสร็จสิ้นการเข้าซื้อกิจการ Khoemacau ด้วยรายได้รวม 37 ล้านดอลลาร์ มีการจ่ายเงินปันผลรายไตรมาสที่ 0.40 ดอลลาร์ต่อหุ้น ซึ่งเป็นการสานต่อประเพณี 23 ปีของการจ่ายเงินปันผลที่เพิ่มขึ้น สิ่งเหล่านี้เป็นหนึ่งในการพัฒนาล่าสุดภายในบริษัท
เมื่อมองไปข้างหน้า Royal Gold คาดการณ์ผลลัพธ์ในเชิงบวกในอีกไม่กี่ปีข้างหน้า โดยได้รับการสนับสนุนจากท่อส่งโอกาสในสภาพแวดล้อมการทําธุรกรรม การดําเนินงานขนาดเล็กเช่น Manh Choh, Cote, Mara Rosa และ Bellevue คาดว่าจะมีส่วนช่วยในการดําเนินการในอนาคต
ถึงกระนั้น รายได้สุทธิที่ลดลงเป็นผลมาจากรายได้ที่ลดลงและค่าใช้จ่ายภาษีแบบไม่ต่อเนื่องเพียงครั้งเดียวจํานวน 13 ล้านดอลลาร์ที่เกี่ยวข้องกับข้อตกลงสนับสนุนต้นทุน Mount Milligan
ข้อมูลเชิงลึกของ InvestingPro
หลังจากมุมมองเชิงบวกจาก BMO Capital Markets Royal Gold (NASDAQ:RGLD) ยังคงแสดงให้เห็นถึงความแข็งแกร่งทางการเงินซึ่งสะท้อนให้เห็นในข้อมูล InvestingPro ล่าสุด ด้วยมูลค่าตลาด 8.61 พันล้านดอลลาร์และอัตรากําไรขั้นต้นสูงถึง 84.89% ในช่วงสิบสองเดือนที่ผ่านมา ณ ไตรมาสที่ 1 ปี 2024 ความสามารถของบริษัทในการสร้างผลกําไรจากการขายยังคงน่าประทับใจ
นอกจากนี้ Royal Gold ยังมีประวัติความน่าเชื่อถือในการจ่ายเงินปันผลที่แข็งแกร่ง โดยได้เพิ่มเงินปันผลเป็นเวลา 8 ปีติดต่อกัน และรักษาการจ่ายเงินปันผลเป็นเวลา 25 ปี ซึ่งแสดงให้เห็นถึงความมุ่งมั่นในผลตอบแทนของผู้ถือหุ้น
หุ้นของบริษัทยังขึ้นชื่อในเรื่องความผันผวนของราคาที่ต่ํา ซึ่งอาจดึงดูดนักลงทุนที่มองหาโอกาสในการลงทุนที่มั่นคง นอกจากนี้ ด้วยสินทรัพย์สภาพคล่องที่เกินภาระผูกพันระยะสั้น Royal Gold มีหนี้สินในระดับปานกลาง ซึ่งบ่งบอกถึงโครงสร้างทางการเงินที่ดี ในขณะที่อัตราส่วน P/E อยู่ที่ 38.57 ซึ่งบ่งชี้ถึงผลประกอบการที่สูงหลายเท่า ซึ่งอาจสะท้อนถึงความเชื่อมั่นของตลาดในการทํากําไรในอนาคตของบริษัท เนื่องจากนักวิเคราะห์คาดการณ์ว่า Royal Gold จะยังคงทํากําไรได้ในปีนี้
สําหรับนักลงทุนที่ต้องการเจาะลึกสถานะทางการเงินและโอกาสในอนาคตของ Royal Gold มีเคล็ดลับ InvestingPro เพิ่มเติม เคล็ดลับเหล่านี้รวมถึงข้อมูลเชิงลึกเกี่ยวกับกระแสเงินสดของบริษัท การจัดการหนี้ และตัวชี้วัดประสิทธิภาพของหุ้น ผู้อ่านที่สนใจสามารถสํารวจเคล็ดลับอันมีค่าเหล่านี้ได้โดยไปที่ InvestingPro เพื่อปรับปรุงการวิเคราะห์การลงทุนของคุณ ให้ใช้รหัสคูปอง PRONEWS24 เพื่อรับส่วนลดสูงสุด 10% สําหรับการสมัครสมาชิก Pro รายปีและการสมัครสมาชิก Pro+ รายปีหรือรายปักษ์ มีเคล็ดลับอีก 10 ข้อที่รอคุณอยู่เพื่อช่วยให้คุณตัดสินใจได้อย่างมีข้อมูลมากขึ้นบนแพลตฟอร์ม InvestingPro
บทความนี้ถูกแปลโดยใช้ความช่วยเหลือจากปัญญาประดิษฐ์(AI) สำหรับข้อมูลเพิ่มเติม โปรดอ่านข้อกำหนดการใช้งาน