เมื่อวันพฤหัสบดีที่ผ่านมา Western Digital Corp. (แนสแด็ก:WDC) ซึ่งปัจจุบันซื้อขายที่ 66.47 ดอลลาร์ โดยมีมูลค่าหลักทรัพย์ตามราคาตลาด 23 พันล้านดอลลาร์ ได้รับการลงคะแนนเสียงไว้วางใจอย่างต่อเนื่องจาก Evercore ISI เนื่องจากบริษัทย้ําการจัดอันดับ Outperform และราคาเป้าหมาย 85.00 ดอลลาร์สําหรับหุ้นของบริษัท
การรับรองนี้เป็นไปตามการอัปเดตจาก David Goeckeler ซีอีโอของ Western Digital และ CFO Wissam Jabre ซึ่งพูดในการประชุมคู่แข่งเมื่อต้นวันนี้ โดยหารือเกี่ยวกับแนวโน้มภายในไตรมาสและจัดการกับข้อกังวลเกี่ยวกับการกําหนดราคาแฟลช การวิเคราะห์ของ InvestingPro เผยให้เห็นว่า Western Digital เป็นผู้เล่นที่โดดเด่นในอุตสาหกรรมเทคโนโลยี Hardware Storage และอุปกรณ์ต่อพ่วง พร้อมข้อมูลเชิงลึกพิเศษเพิ่มเติมผ่านรายงาน Pro Research ที่ครอบคลุมของแพลตฟอร์ม
บริษัทยอมรับว่าการกําหนดราคาแบบแฟลชเผชิญกับความท้าทายที่มากกว่าที่คาดการณ์ไว้เมื่อไตรมาสดําเนินไป แม้จะมีอุปสรรคเหล่านี้ แต่ผลการดําเนินงานของ Western Digital โดยเฉพาะอย่างยิ่งในธุรกิจ NAND ก็เกินความคาดหมายที่ต่ําของฝั่งซื้อ โดยเฉพาะอย่างยิ่งเกี่ยวกับอัตรากําไร
ด้วยการเติบโตของรายได้ 26.6% ในช่วงสิบสองเดือนที่ผ่านมา และอัตรากําไรขั้นต้นที่ดีที่ 30.5% บริษัทได้แสดงให้เห็นถึงความยืดหยุ่น บริษัทรายงานว่าการกําหนดราคาแฟลชในไตรมาสเดือนกันยายนลดลงเล็กน้อยเมื่อเทียบกับไตรมาส แต่ระบุว่าสิ่งนี้ได้รับแรงหนุนจากการผสมผสานของผลิตภัณฑ์ในขณะที่ราคาขายเฉลี่ยบนพื้นฐานที่เทียบเคียงได้เพิ่มขึ้นจริง
ฝ่ายบริหารแสดงการมองโลกในแง่ดีเกี่ยวกับการฟื้นตัวที่อาจเกิดขึ้นในตลาดพีซีและสมาร์ทโฟน ซึ่งเป็นผู้บริโภครายใหญ่ของที่เก็บข้อมูลแฟลช อย่างไรก็ตาม พวกเขาตั้งข้อสังเกตว่าไดรฟ์โซลิดสเทตสําหรับองค์กร (SSD) ในปัจจุบันเป็นจุดแข็งสัมพัทธ์ของบริษัท Western Digital รู้สึกสบายใจกับการคาดการณ์ว่า SSD สําหรับองค์กรจะคิดเป็นประมาณ 15-20% ของการจัดส่งบิตแฟลชโดยรวมในปีงบประมาณ 2025 ซึ่งเพิ่มขึ้นอย่างมากจากความคาดหวังเบื้องต้นที่ประมาณ 10% ในช่วงต้นปี
ความต้องการ SSD สําหรับองค์กรส่วนใหญ่ได้รับแรงหนุนจากความต้องการพื้นที่จัดเก็บข้อมูลประสิทธิภาพสูงสําหรับการฝึกอบรมโมเดลภาษาขนาดใหญ่ อย่างไรก็ตาม Western Digital เชื่อว่าฮาร์ดดิสก์ไดรฟ์ (HDD) จะยังคงครองการจัดเก็บข้อมูลจํานวนมาก โดยเฉพาะอย่างยิ่งในสภาพแวดล้อมไฮเปอร์สเกล เนื่องจากข้อได้เปรียบด้านต้นทุนเหนือพื้นที่จัดเก็บข้อมูลแบบแฟลช
เกี่ยวกับเทคโนโลยี HDD Western Digital มุ่งเน้นไปที่การพัฒนาเทคโนโลยี UltraSMR เพื่อให้ได้ความจุสูงในช่วง 30TB และจะพิจารณาเทคโนโลยีการบันทึกด้วยความร้อนช่วยบันทึกแม่เหล็ก (HAMR) สําหรับไดรฟ์ที่เกินประมาณ 40TB บริษัทยังให้ความเห็นเกี่ยวกับสถานะปัจจุบันของอัตรากําไรของ HDD ซึ่งบ่งชี้ถึงความพึงพอใจในระดับที่ทําได้ แต่แสดงให้เห็นถึงความมุ่งมั่นอย่างต่อเนื่องในการปรับปรุงอัตรากําไรผ่านนวัตกรรมผลิตภัณฑ์และการจัดการห่วงโซ่อุปทาน
โดยสรุป ในขณะที่ความกังวลเกี่ยวกับการกําหนดราคาแบบแฟลชยังคงมีอยู่ แต่ผู้บริหารของ Western Digital ยังคงให้ความสําคัญกับจุดแข็งของบริษัทและการฟื้นตัวของตลาดในระยะยาว จากข้อมูลของ InvestingPro นักวิเคราะห์ยังคงมีความเห็นพ้องต้องกันในเชิงบวกเกี่ยวกับหุ้น โดยมีเป้าหมายราคาตั้งแต่ 60 ถึง 115 ดอลลาร์ และคาดว่าบริษัทจะยังคงทํากําไรได้ในปีนี้ หุ้นแสดงโมเมนตัมที่แข็งแกร่งด้วยผลตอบแทน 40.9% ในปีที่ผ่านมา แม้ว่าการประเมินมูลค่าในปัจจุบันบ่งชี้ว่าอาจมีการซื้อขายสูงกว่ามูลค่ายุติธรรมเล็กน้อย
ในข่าวล่าสุดอื่น ๆ Western Digital กําลังเผชิญกับความท้าทายด้านราคาในภาคเทคโนโลยี ผู้บริหารของบริษัทได้คาดการณ์ว่าความยากลําบากเหล่านี้จะยังคงมีอยู่ในไตรมาสหน้า ตามเทคโนโลยีข้อมูลเชิงลึกของ Amit Daryanani นักวิเคราะห์ของ Evercore ISI ในขณะเดียวกัน Micron Technology ได้รับการระบุโดย Lynx Equity Strategies ว่าเป็นผู้ได้รับผลประโยชน์ที่มีศักยภาพจากการประกาศกฎอัยการศึกเมื่อเร็ว ๆ นี้ในเกาหลีใต้ ซึ่งนําไปสู่การเพิ่มขึ้นของราคาหน่วยความจําเกาหลี
Citi ยังคงยืนหยัดในตลาดกระทิงต่อ Western Digital โดยปรับราคาเป้าหมายเป็น 85 ดอลลาร์จาก 87 ดอลลาร์ แม้ว่าการอัปเดตการคาดการณ์คาดการณ์ว่าการเติบโตของราคาขายเฉลี่ย (ASP) ของ NAND จะลดลง 2% เมื่อเทียบเป็นรายปีในปี 2025 ประมาณการกําไรต่อหุ้น (EPS) ของบริษัทสําหรับ Western Digital ลดลงประมาณ 5-8% เนื่องจากความต้องการที่อ่อนตัวลงในภาคมือถือและพีซีที่คาดการณ์ไว้ในช่วงครึ่งแรกของปี 2025
TD Cowen ยืนยันการจัดอันดับซื้อหุ้น Western Digital อีกครั้งหลังจากที่บริษัทประกาศเกี่ยวกับการแยกธุรกิจ Flash ที่กําลังจะมาถึง เมื่อเร็ว ๆ นี้ Western Digital รายงานการเติบโตอย่างมีนัยสําคัญในไตรมาสแรกของปีงบประมาณปี 2025 โดยมีรายได้แตะ 4.1 พันล้านดอลลาร์และกําไรต่อหุ้นเพิ่มขึ้นเป็น 1.78 ดอลลาร์
บทความนี้ถูกแปลโดยใช้ความช่วยเหลือจากปัญญาประดิษฐ์(AI) สำหรับข้อมูลเพิ่มเติม โปรดอ่านข้อกำหนดการใช้งาน