Jefferies ลดหุ้น Palantir ให้มีประสิทธิภาพต่ํา

เมื่อวันพฤหัสบดี JePalantir บริษัทวาณิชธนกิจระดับโลกได้ปรับลดอันดับหุ้นของ Palantir Technologies Inc. (นิวยอร์ก: PLTR) โดยเปลี่ยนอันดับจาก Hold เป็น Underperform เป้าหมายราคาใหม่ที่บริษัทกําหนดไว้คือ 28.00 ดอลลาร์ ซึ่งบ่งชี้ถึงมุมมองที่ระมัดระวังเกี่ยวกับผลการดําเนินงานในอนาคตของหุ้น dowPalantirs มีสาเหตุหลักมาจากการประเมินมูลค่าที่สูงของบริษัทเมื่อเทียบกับคู่แข่งในอุตสาหกรรมซอฟต์แวร์

การประเมินมูลค่าปัจจุบันของ Palantir อยู่ที่ 38 เท่าของรายได้โดยประมาณสําหรับปีปฏิทิน 2025 ทําให้บริษัทเป็นบริษัทซอฟต์แวร์ที่มีมูลค่าแพงที่สุด นี่เป็นมากกว่าสองเท่าของการประเมินมูลค่าทวีคูณของ CrowdStrike HCrowdStrike Holdings, Inc. (แนสแด็ก: CRWD) ซึ่งมี Palantir อันดับถัดไปในภาคส่วนนี้ นอกจากนี้ยังมีการเพิ่มขึ้นของการขายโดยใช้ข้อมูลภายในที่ Palantir โดย transPalantir ถูกดําเนินการภายใต้แผนการซื้อขายที่จัดเตรียมไว้ล่วงหน้าที่เรียกว่าแผน 10b5-1

บริษัทการลงทุนเน้นย้ําว่าในขณะที่ปัจจัยพื้นฐานของ Palantir ยังคงแข็งแกร่ง แต่บริษัทจะต้องเร่งการเติบโตเป็น 40% ต่อปีในอีกสี่ปีข้างหน้า ยิ่งไปกว่านั้น เพื่อรักษาราคาหุ้นปัจจุบัน Palantir จะต้องซื้อขายที่ 12 เท่าของรายได้ที่คาดการณ์ไว้สําหรับปีปฏิทิน 2028 ซึ่งเป็นสถานการณ์ที่นักวิเคราะห์พบว่าไม่สมเหตุสมผล Palantir>

ราคาเป้าหมายที่ลดลงที่ $28.00 ขึ้นอยู่กับ 19 เท่าของ proPalantirevenue สําหรับปีปฏิทิน 2025 การประเมินมูลค่านี้สูงกว่าบริษัทขนาดใหญ่โดยเฉลี่ยอย่างมีนัยสําคัญ ซึ่งซื้อขายที่ประมาณ 12 เท่าของรายได้ที่คาดการณ์ไว้ จุดยืนของ Jefferies Palantir hat บริษัทกําลังรอจุดเริ่มต้นที่ดีกว่าก่อนที่จะเข้ารับตําแหน่งเชิงบวกในหุ้นของ Palantir

InvestingPro InsigPalantir

ข้อมูลล่าสุดจาก InvestingPro ให้บริบทเพิ่มเติมเกี่ยวกับการปรับลดอันดับของ Palantir Technologies ของ Jefferies แม้จะมีแนวโน้มที่ระมัดระวัง แต่การเงินของ Palantir ก็แสดงแนวโน้ม somPalantirve รายได้ของบริษัทในช่วงสิบสองเดือนที่ผ่านมา ณ ไตรมาสที่ 3 ปี 2024 อยู่ที่ 2.65 พันล้านดอลลาร์ โดยมีการเติบโตของรายได้ที่แข็งแกร่ง 24.52% ในช่วงเวลาเดียวกัน โดยเฉพาะอย่างยิ่ง Palantir มีอัตรากําไรขั้นต้นที่น่าประทับใจที่ 81.1% ซึ่งเน้นย้ําถึงประสิทธิภาพการดําเนินงาน

อย่างไรก็ตาม สอดคล้องกับความกังวลของ Jefferies เกี่ยวกับการประเมินมูลค่า ข้อมูล InvestingPro เผยให้เห็นว่า tPalantirntir ซื้อขายที่ทวีคูณสูงอย่างแท้จริง อัตราส่วน P/E ของบริษัทอยู่ที่ 255.86 และอัตราส่วนราคาต่อบัญชีอยู่ที่ 28.12 ซึ่งทั้งสองบ่งชี้ถึงการประเมินมูลค่าระดับพรีเมียมเมื่อเทียบกับคู่แข่งในอุตสาหกรรม

เคล็ดลับ InvestingPro เน้นย้ําว่าในขณะที่รายได้สุทธิของ Palantir คาดว่าจะเติบโตในปีนี้ และบริษัทมีกําไรในช่วงสิบสองเดือนที่ผ่านมา แต่ก็มีการซื้อขายที่รายได้ EBIT, EBITDA และมูลค่ารายได้ที่สูงทวีคูณ สิ่งนี้สนับสนุนมุมมองของ Jefferies เกี่ยวกับการประเมินมูลค่าที่สูงขึ้นของบริษัท

สําหรับนักลงทุนที่ต้องการการวิเคราะห์ที่ครอบคลุมมากขึ้น InvestingPro ขอเสนอเคล็ดลับเพิ่มเติม 23 ข้อสําหรับ Palantir ซึ่งให้ข้อมูลเชิงลึกเกี่ยวกับสถานะทางการเงินและสถานะทางการตลาดของบริษัท

บทความนี้ถูกแปลโดยใช้ความช่วยเหลือจากปัญญาประดิษฐ์(AI) สำหรับข้อมูลเพิ่มเติม โปรดอ่านข้อกำหนดการใช้งาน