เมื่อวันพุธที่ผ่านมา UBS ได้เพิ่มเป้าหมายราคาสําหรับหุ้น TD Synnex (NYSE:SNX) เป็น 150 ดอลลาร์จากเป้าหมายเดิมที่ 145 ดอลลาร์ ในขณะที่ยังคงอันดับซื้อหุ้น บริษัทได้สรุปมุมมองตามคู่มือการคลังไตรมาสที่สามของ TD Synnex ซึ่งโดยทั่วไปสอดคล้องกับการคาดการณ์ของ UBS แต่ต่ํากว่าประมาณการฉันทามติที่สูงขึ้นเล็กน้อยซึ่งไม่ได้คํานึงถึงความท้าทายทางเศรษฐกิจมหภาคที่กําลังดําเนินอยู่
แนวโน้มที่อัปเดตจาก UBS มาพร้อมกับความคาดหวังของการเรียกเก็บเงินรวมที่เร่งตัวขึ้นในช่วงครึ่งหลังของปีงบประมาณ 2024 และในปีงบประมาณ 2025 ทั้งกลุ่ม Endpoint Solutions (ES) และ Advanced Solutions (AS) คาดว่าจะเติบโตอย่างแข็งแกร่ง
บริษัทคาดการณ์ว่าหมวดหมู่ผลิตภัณฑ์ส่วนใหญ่จะเติบโตอย่างแข็งแกร่งในปีหน้า โดยคาดว่าการเติบโตของหน่วยพีซีจะเร็วขึ้น
UBS คาดการณ์การเติบโตของการเรียกเก็บเงินเกือบ 6% ในปีหน้า เพิ่มขึ้นจาก 2% ในปีงบประมาณ 2024 สิ่งนี้คาดว่าจะผลักดันการเติบโตของกําไรต่อหุ้น (EPS) ในระดับต่ําถึงสองหลัก โดยได้รับแรงหนุนจากจํานวนหุ้นที่ลดลง 2% และค่าใช้จ่ายดอกเบี้ยที่ลดลงหลังจากการชําระหนี้ 700 ล้านดอลลาร์ที่กําหนดไว้ในเดือนสิงหาคม
การประเมินมูลค่าของ TD Synnex ที่อัตราส่วนราคาต่อกําไรประมาณ 9 เท่าของประมาณการกําไรต่อหุ้นของปีงบประมาณ 2025 ของ UBS ที่ 13.00 ดอลลาร์ชี้ให้เห็นถึงสถานการณ์ความเสี่ยง/ผลตอบแทนที่ดีขึ้นเรื่อยๆ ตามข้อมูลของ UBS
นอกจากนี้ ด้วยหุ้นในปัจจุบันที่ให้กระแสเงินสดอิสระ 12% (ปีงบประมาณ 2024) บริษัทเชื่อว่ามีความเสี่ยงด้านลบที่จํากัดในระดับปัจจุบัน ราคาเป้าหมายที่ $150 อิงจากกําไรต่อหุ้นโดยประมาณ 11 เท่าที่ $13.67 สําหรับปีปฏิทิน 2025 และ 2026 เพิ่มขึ้นจากประมาณการก่อนหน้านี้ที่ $13.16
ในข่าวล่าสุดอื่น ๆ TD SYNNEX ได้รายงานการเติบโต 3% เมื่อเทียบเป็นรายปีในการเรียกเก็บเงินรวมสําหรับไตรมาสที่สองของปีงบประมาณ 2024 แม้ว่ารายได้สุทธิจะลดลง 4% แต่บริษัทก็เห็นอัตรากําไรขั้นต้นที่ดีขึ้นและคาดว่าจะเติบโตต่อไปในช่วงครึ่งหลังของปีงบประมาณ โดยได้แรงหนุนจากรอบการรีเฟรชพีซีที่กําลังจะมาถึงและการลงทุนในเทคโนโลยีเชิงกลยุทธ์
ซีอีโอ Rich Hume มีกําหนดจะเกษียณอายุในเดือนกันยายน โดยมี COO Patrick Zammit สืบทอดตําแหน่งต่อจากเขา TD SYNNEX ได้คืนเงินกว่า 520 ล้านดอลลาร์ให้กับผู้ถือหุ้นในช่วงครึ่งแรกของปีงบประมาณ และวางแผนที่จะดําเนินการตามกรอบผลตอบแทนจากเงินทุนที่สมดุลนี้ต่อไป
บริษัทคาดว่าการเรียกเก็บเงินรวมที่ไม่ใช่ GAAP สําหรับไตรมาสที่ 3 จะอยู่ระหว่าง 18.9 พันล้านดอลลาร์ถึง 20.1 พันล้านดอลลาร์ การพัฒนาล่าสุดเหล่านี้ชี้ให้เห็นว่า TD SYNNEX พร้อมสําหรับการเติบโตอย่างต่อเนื่องและมุ่งมั่นที่จะส่งมอบคุณค่าให้กับผู้ถือหุ้น
บทความนี้ถูกแปลโดยใช้ความช่วยเหลือจากปัญญาประดิษฐ์(AI) สำหรับข้อมูลเพิ่มเติม โปรดอ่านข้อกำหนดการใช้งาน