A-Mark Precious Metals Inc. (แนสแด็ก: AMRK) รายงานผลประกอบการไตรมาสที่สี่ของปีงบประมาณและทั้งปี สิ้นสุดวันที่ 30 มิถุนายน 2024 โดยมีความสําเร็จเชิงกลยุทธ์และความท้าทายทางการเงินผสมผสานกัน
บริษัทประกาศรายได้สุทธิ 66.2 ล้านดอลลาร์สําหรับปีนี้ โดยมีกําไรต่อหุ้น (EPS) ลดลงที่ 2.75 ดอลลาร์ อย่างไรก็ตาม ไม่รวมกําไรจากการวัดใหม่จากการลงทุนใน Silver Gold Bull กําไรต่อหุ้นที่ลดลงอยู่ที่ 2.15 ดอลลาร์
แม้รายได้ในไตรมาสที่สี่จะลดลง 19% เป็น 2.52 พันล้านดอลลาร์ แต่ A-Mark ก็ปิดท้ายปีด้วยลูกค้าโดยตรงถึงผู้บริโภคมากกว่า 3 ล้านดอลลาร์ และซื้อหุ้นสามัญคืน 22.4 ล้านดอลลาร์
ประเด็นสําคัญ
- รายได้สุทธิในปีงบประมาณอยู่ที่ 66.2 ล้านดอลลาร์ โดยมีกําไรต่อหุ้นลดลงที่ 2.75 ดอลลาร์
- ไม่รวมกําไรจากการวัดผลใหม่ กําไรต่อหุ้นปรับลดอยู่ที่ 2.15 ดอลลาร์
- EBITDA ที่ไม่ใช่ GAAP สูงถึง 89.9 ล้านดอลลาร์
- รายได้ในไตรมาสที่สี่ลดลง 19% เป็น 2.52 พันล้านดอลลาร์
- กําไรขั้นต้นสําหรับไตรมาสลดลง 45% เป็น 43 ล้านดอลลาร์
- บริษัทชําระคืนตั๋วเงินที่ต้องชําระจากการแปลงสินทรัพย์หลักทรัพย์ที่มีสินทรัพย์ค้ําประกันมูลค่า 100 ล้านดอลลาร์
- A-Mark ซื้อหุ้นสามัญคืนมูลค่า 22.4 ล้านดอลลาร์
- บริษัทวางแผนที่จะคงเงินปันผลเป็นเงินสดรายไตรมาสไว้ที่ 0.20 ดอลลาร์ต่อหุ้น
แนวโน้มบริษัท
- A-Mark กําลังติดตามสภาพแวดล้อมทางเศรษฐกิจมหภาคและประเมินโอกาสในการขยายการเข้าถึงตลาด รวมถึงศูนย์กลางการซื้อขายที่มีศักยภาพในสิงคโปร์
- บริษัทยังคงมองโลกในแง่ดีเกี่ยวกับการรักษาความสามารถในการทํากําไรและสร้างมูลค่าให้กับผู้ถือหุ้น
ไฮไลท์ Bearish
- ค่าใช้จ่ายดอกเบี้ยเพิ่มขึ้น 25% เนื่องจากอัตราดอกเบี้ยและการกู้ยืมที่สูงขึ้น
- กําไรจากการลงทุนในประเภทตราสารทุนลดลง 86%
- กําไรสุทธิก่อนหักภาษีที่ปรับปรุงแล้วในไตรมาส fEBITDA ลดลง 66% เมื่อเทียบเป็นรายปี
- EBITDA ทั้งปีลดลง 54% เมื่อเทียบกับปีงบประมาณก่อนหน้า
- มาตรการสภาพคล่องลดลง 42% เป็น 36.1 ล้านดอลลาร์
ไฮไลท์ Bullish
- การขยายกลยุทธ์สู่เอเชียผ่านการเข้าซื้อกิจการ LPM
- เพิ่มการลงทุนใน Silver Gold Bull แคนาดา
- ลูกค้าใหม่ในกลุ่ม DTC เพิ่มขึ้นอย่างมีนัยสําคัญ โดยมีลูกค้าใหม่ 570,300 รายในไตรมาสที่ 4 เพิ่มขึ้น 530% จากช่วงเดียวกันของปีก่อน
พลาด
- ทองคําและเงินออนซ์ที่ขายในไตรมาสที่ 4 ลดลง 45% และ 44% ตามลําดับ
- มูลค่าการสั่งซื้อเฉลี่ยของกลุ่ม DTC ลดลง 12% จากไตรมาสที่ 4 ปีงบประมาณ 2023
- อัตราการหมุนเวียนของสินค้าคงคลังสําหรับทั้งปีงบประมาณลดลง 12%
ไฮไลท์ Q&A
- Greg Roberts ซีอีโอแสดงการมองโลกในแง่ดีเกี่ยวกับโอกาสในการควบรวมกิจการที่อาจเกิดขึ้นและความสามารถของบริษัทในการรับมือกับความไม่แน่นอนเกี่ยวกับการเลือกตั้งสหรัฐฯ ที่กําลังจะมาถึง
- Roberts เน้นย้ําถึงการรวมตัวของ LPM ที่ประสบความสําเร็จและสถานะสภาพคล่องที่แข็งแกร่งของบริษัทสําหรับการเข้าซื้อกิจการในอนาคต
- ผลกระทบของอุปสงค์ที่ลดลงในยุโรปและสหรัฐอเมริกาต่อธุรกิจของ LPM ได้รับการยอมรับ
โดยสรุป A-Mark Precious Metals เผชิญกับทั้งโอกาสและความท้าทายในขณะที่นําทางภูมิทัศน์ของตลาดที่ซับซ้อน ด้วยการเข้าซื้อกิจการเชิงกลยุทธ์และการมุ่งเน้นไปที่การขยายฐานลูกค้า บริษัท ตั้งเป้าที่จะรักษาเส้นทางการทํากําไรและมูลค่าของผู้ถือหุ้นเมื่อเผชิญกับความผันผวนของตลาดโลหะมีค่าและอุปสรรคทางเศรษฐกิจมหภาค
ข้อมูลเชิงลึกของ Invest แนสแด็ก
A-Mark Precious Metals Inc. (NASDAQ: AMRK) ได้แสดงให้เห็นถึงความยืดหยุ่นในตลาดที่ผันผวน โดยมีปัจจัยหลายประการที่มีอิทธิพลต่อผลการดําเนินงาน จากข้อมูลของ InvestingPro AMRK มีมูลค่าหลักทรัพย์ตามราคาตลาด 817.57 ล้านดอลลาร์และอัตราส่วน P/E 10.52 ซึ่งบ่งชี้ถึงหุ้นที่อาจมีมูลค่าต่ําเกินไปเมื่อเทียบกับค่าเฉลี่ยของอุตสาหกรรม นอกจากนี้ รายได้ของบริษัทในช่วงสิบสองเดือนที่ผ่านมา ณ ไตรมาสที่ 3 ปี 2024 อยู่ที่ 10.29 พันล้านดอลลาร์ ซึ่งเติบโตอย่างมีนัยสําคัญ 24.66%
เคล็ดลับ InvestingPro เน้นย้ําว่าในขณะที่ AMRK ดําเนินงานด้วยภาระหนี้สินจํานวนมากและประสบกับอัตรากําไรขั้นต้นที่อ่อนแอ แต่ก็มีมูลค่ารายได้ที่ต่ําทวีคูณ ซึ่งบ่งชี้ว่าหุ้นอาจซื้อขายในราคาส่วนลดเมื่อเทียบกับความสามารถในการสร้างรายได้ โดยเฉพาะอย่างยิ่ง บริษัทยังคงทํากําไรได้ในช่วงสิบสองเดือนที่ผ่านมา และนักวิเคราะห์คาดการณ์ว่าบริษัทจะยังคงทํากําไรได้ในปีนี้ ข้อมูลเชิงลึกเหล่านี้อาจมีความสําคัญอย่างยิ่งสําหรับนักลงทุนเมื่อพิจารณาถึงแนวโน้มในอนาคตของบริษัทและศักยภาพในการเพิ่มขึ้นของราคาหุ้น ดังที่เห็นได้จากผลตอบแทนราคา 40.46% ในช่วงหกเดือนที่ผ่านมา
สําหรับนักลงทุนที่ต้องการการวิเคราะห์เชิงลึก InvestingPro ขอเสนอเคล็ดลับเพิ่มเติมเกี่ยวกับ AMRK เพื่อให้ความเข้าใจที่ครอบคลุมมากขึ้นเกี่ยวกับสถานะทางการเงินและสถานะทางการตลาดของบริษัท ด้วยเคล็ดลับ InvestingPro ทั้งหมด 12 ข้อ นักลงทุนสามารถเข้าถึงข้อมูลมากมายเพื่อเป็นแนวทางในการตัดสินใจลงทุนของพวกเขา
โดยสรุป ในขณะที่ A-Mark Precious Metals เผชิญกับความท้าทาย แต่ข้อมูลและเคล็ดลับของ InvestingPro ชี้ให้เห็นถึงจุดแข็งพื้นฐานที่นักลงทุนที่กําลังมองหาโอกาสในตลาดโลหะมีค่า
บทความนี้ถูกแปลโดยใช้ความช่วยเหลือจากปัญญาประดิษฐ์(AI) สำหรับข้อมูลเพิ่มเติม โปรดอ่านข้อกำหนดการใช้งาน