เมื่อวันจันทร์ Freedom Capital Markets ได้ปรับอันดับหุ้นของ Cognex (NASDAQ:CGNX) โดยยกหุ้นจาก Hold เป็น Buy และกําหนดเป้าหมายราคาที่ 44.00 ดอลลาร์ บริษัทคาดการณ์ว่าปี 2024 จะเป็นจุดต่ําสุดของวัฏจักรสําหรับรายได้และ EBITDA ของ Cognex โดยคาดว่าจะมีการฟื้นตัวที่แข็งแกร่งในปี 2025
จากข้อมูลของ Freedom Capital Markets แบบจําลอง FCM Global CAPEX ของพวกเขาบ่งชี้ว่ารายจ่ายด้านทุนในตลาดปลายทางของ Cognex ลดลงเล็กน้อย 1% ในปี 2024 ตามด้วยการฟื้นตัว 5% ในปี 2025 บริษัทถือว่าการลดลงของราคาหุ้นของบริษัทเมื่อเร็ว ๆ นี้เป็นโอกาสพิเศษในการลงทุนในบริษัทแมชชีนวิชั่นอุตสาหกรรมชั้นนําที่มีมูลค่า 6 เท่า EV/ยอดขาย ซึ่งต่ํากว่า EV/ยอดขายปกติประมาณ 10 เท่าอย่างมาก
คํากล่าวของนักวิเคราะห์เน้นย้ําว่าผลประกอบการไตรมาสที่สองของปี 2024 ได้อํานวยความสะดวกในการรีเซ็ตความคาดหวังของนักลงทุนที่ดี สิ่งนี้สอดคล้องกับความคาดหวังเบื้องต้นของบริษัทที่กําหนดไว้ในการเริ่มต้นความคุ้มครอง ซึ่งพวกเขาคาดว่าจะรีเซ็ตในช่วงครึ่งหลังของปี 2024
Freedom Capital Markets ได้วางทัศนคติในแง่ดีสําหรับ Cognex จากการผสมผสานระหว่างการฟื้นตัวของรายจ่ายฝ่ายทุนที่คาดว่าจะเกิดขึ้นในตลาดหลักของบริษัท และการประเมินมูลค่าหุ้นที่ต่ําเกินไปในระดับปัจจุบัน ราคาเป้าหมายที่ $44.00 หมายถึงการเพิ่มขึ้น 16% จากระดับการซื้อขายล่าสุดของหุ้น
ในข่าวล่าสุดอื่น ๆ Cognex Corporation เผชิญกับการลดเป้าหมายหุ้นโดย DA Davidson เนื่องจากความท้าทายของตลาดในปัจจุบัน การตัดสินใจนี้ขึ้นอยู่กับประมาณการยอดขายและกําไรต่อหุ้นที่แก้ไขแล้วสําหรับปี 2024 และ 2025 ซึ่งสะท้อนให้เห็นถึงตลาดระบบอัตโนมัติในโรงงานที่อ่อนแอโดยทั่วไป แม้จะมีความท้าทายเหล่านี้ แต่สถานะทางการเงินของ Cognex ยังคงแข็งแกร่ง โดยมีงบดุลที่แข็งแกร่งด้วยเงินสดและการลงทุนประมาณ 555 ล้านดอลลาร์ และไม่มีหนี้คงค้าง
นอกจากนี้ ผลประกอบการไตรมาสที่สองของปี 2024 ของ Cognex ยังเผยให้เห็นว่ารายได้ลดลงเล็กน้อยเมื่อเทียบเป็นรายปีที่ 1% และอัตรากําไรขั้นต้น 70.3% แม้จะมีสภาวะตลาดที่ท้าทาย แต่บริษัทก็มีอัตรากําไร EBITDA ที่ปรับปรุงแล้วเพิ่มขึ้นเป็น 19.9% ตามลําดับ Cognex คาดว่ารายได้ในไตรมาสที่สามจะอยู่ระหว่าง 225 ล้านถึง 240 ล้านดอลลาร์ โดยมีอัตรากําไร EBITDA ที่ปรับปรุงแล้วระหว่าง 16% ถึง 19%
ข้อมูลเชิงลึกของ InvestingPro
เนื่องจาก Cognex (NASDAQ:CGNX) ได้รับความสนใจจาก Freedom Capital Markets ด้วยการจัดอันดับที่อัปเกรดและราคาเป้าหมายที่มีแนวโน้ม ข้อมูลแบบเรียลไทม์จาก InvestingPro ให้มุมมองที่ลึกซึ้งยิ่งขึ้นเกี่ยวกับสถานะทางการเงินในปัจจุบันของบริษัท มูลค่าหลักทรัพย์ตามราคาตลาดของ Cognex อยู่ที่ประมาณ 6.3 พันล้านดอลลาร์ ซึ่งสะท้อนให้เห็นถึงขนาดของบริษัทในภาคแมชชีนวิชันอุตสาหกรรม แม้ราคาหุ้นจะลดลงเมื่อเร็ว ๆ นี้ แต่ Cognex ยังคงรักษารายได้ที่สูงด้วยอัตราส่วน P/E ที่ 83.93 ซึ่งอาจบ่งบอกถึงความคาดหวังของตลาดสําหรับการเติบโตในอนาคตหรือพรีเมี่ยมที่วางไว้กับความเป็นผู้นําด้านเทคโนโลยีของบริษัท
เคล็ดลับของ InvestingPro แนะนําว่าหุ้นอาจอยู่ในพื้นที่ขายมากเกินไปตาม RSI ซึ่งอาจสอดคล้องกับมุมมองของ Freedom Capital Markets ที่ว่าการดึงกลับล่าสุดแสดงถึงโอกาสในการซื้อ นอกจากนี้ บริษัทฯ ยังได้แสดงให้เห็นถึงความสม่ําเสมอ โดยคงการจ่ายเงินปันผลไว้เป็นเวลา 10 ปีติดต่อกัน ซึ่งเป็นข้อพิสูจน์ถึงวินัยทางการเงินและความมุ่งมั่นในการคืนผลตอบแทนของผู้ถือหุ้น สําหรับนักลงทุนที่ต้องการข้อมูลเชิงลึกเพิ่มเติม มีเคล็ดลับ InvestingPro เพิ่มเติมมากกว่า 9 ข้อ รวมถึงการคาดการณ์ของนักวิเคราะห์และตัวชี้วัดความสามารถในการทํากําไร ซึ่งสามารถดูได้ที่ https://www.investing.com/pro/CGNX
ในขณะที่บริษัทเผชิญกับการเติบโตของรายได้ที่หดตัวในช่วงสิบสองเดือนที่ผ่านมา โดยลดลง 5.45% อัตรากําไรขั้นต้นของ Cognex ยังคงแข็งแกร่งที่ 69.47% นี่แสดงให้เห็นว่าแม้จะมีแรงกดดันจากยอดขาย แต่บริษัทก็สามารถจัดการต้นทุนขายได้อย่างมีประสิทธิภาพและรักษาความสามารถในการทํากําไร การมองโลกในแง่ดีในอนาคตจาก Freedom Capital Markets ได้รับการสนับสนุนจากความยืดหยุ่นในการดําเนินงานของ Cognex และศักยภาพในการฟื้นตัวตามวัฏจักรในปี 2025 ตามที่ระบุโดยรูปแบบรายจ่ายฝ่ายทุน
บทความนี้ถูกแปลโดยใช้ความช่วยเหลือจากปัญญาประดิษฐ์(AI) สำหรับข้อมูลเพิ่มเติม โปรดอ่านข้อกำหนดการใช้งาน