เมื่อวันจันทร์ HC Wain ถือหุ้นไว้ ได้ริเริ่มความคุ้มครองเกี่ยวกับ Arcus Biosciences (นิวยอร์ก:RCUS) ด้วยการจัดอันดับการคงสัดส่วนการลงทุนและราคาเป้าหมายที่ 20.00 ดอลลาร์ จุดยืนของบริษัทขึ้นอยู่กับความคาดหวังว่าการเปิดเผยข้อมูลที่กําลังจะมาถึงสําหรับผู้สมัครยาของบริษัทจะไม่โดดเด่นกว่าคู่แข่งอย่างมีนัยสําคัญ
Arcus Biosciences บริษัทภูมิคุ้มกันมะเร็งวิทยาระยะสุดท้ายกําลังพัฒนาพอร์ตสินทรัพย์ที่หลากหลาย รวมถึง casdatifan (cas), domvanalimab (dom), quemliclustat (quemli) และ etrumadenant (etruma)
นักวิเคราะห์ตั้งข้อสังเกตว่าแม้ว่าจะมีการมองโลกในแง่ดีเกี่ยวกับ casdatifan เนื่องจากการตรวจสอบความถูกต้องเป็นเป้าหมายต่อมะเร็งเซลล์ไตเซลล์ใส แต่อัตราการตอบสนองตามวัตถุประสงค์ที่คาดหวัง (ORR) จากการเปิดเผยข้อมูลที่จะเกิดขึ้นในวันที่ 24 ตุลาคมอาจไม่เกิน 20-25% ที่สังเกตได้จากคู่แข่ง belzutifan ในการศึกษา LITESPARK
Arcus ได้ระบุอัตราโรคก้าวหน้าที่ต่ํากว่าเมื่อเทียบกับการศึกษา LITESPARK-005 ระยะที่ 3 ของ belzutifan แต่นักวิเคราะห์แนะนําว่าจําเป็นต้องมีการปรับปรุง ORR อย่างมีนัยสําคัญเพื่อสร้างความตื่นเต้นเนื่องจากตัวอย่างผู้ป่วยขนาดเล็กในการศึกษา ARC-20
บริษัทยังแสดงความกังวลเกี่ยวกับความแตกต่างของสารยับยั้ง TIGIT ของ Arcus domvanalimab จากการรักษาอื่นๆ ในพื้นที่ โดยเฉพาะอย่างยิ่งเมื่อพิจารณาจากการยุติโปรแกรมที่คล้ายคลึงกันมากมาย การขาดความแตกต่างอย่างมีนัยสําคัญในข้อมูลระยะก่อนหน้านี้จากการศึกษา ARC-7 สําหรับมะเร็งปอดที่ไม่ใช่เซลล์ขนาดเล็ก (NSCLC) บรรทัดแรกยังเพิ่มแนวโน้มที่ระมัดระวังของบริษัท
แม้จะมีข้อสงวนเหล่านี้ แต่ก็มีความมั่นใจในระดับที่สูงขึ้นในการศึกษาระยะที่ 3 STAR-221 ในมะเร็งกระเพาะอาหารบรรทัดที่ 1 ซึ่งแสดงให้เห็นถึงประโยชน์ในการรอดชีวิตที่ปราศจากความก้าวหน้า ผู้นําความคิดเห็นที่สําคัญที่บริษัทให้คําปรึกษายังแสดงความกระตือรือร้นมากขึ้นสําหรับการศึกษา STAR-121 แม้ว่าจะยังไม่มีการเปิดเผยจุดสิ้นสุดการรอดชีวิตโดยรวมสําหรับการศึกษา EDGE-Gastric
เมื่อมองไปข้างหน้า ข้อมูลสุ่มเต็มรูปแบบจากการศึกษา ARC-10 ใน NSCLC บรรทัดที่ 1 ซึ่งประเมิน domvanalimab ร่วมกับ zimberelimab เทียบกับ zimberelimab เพียงอย่างเดียวกับเคมีบําบัด คาดว่าจะเกิดขึ้นในไตรมาสที่สี่ของปี 2024 อย่างไรก็ตาม บริษัทยังคงระมัดระวัง โดยสงสัยว่าข้อมูลนี้จะแตกต่างจากผลการศึกษา ARC-7 ก่อนหน้านี้อย่างมีนัยสําคัญ
ในข่าวล่าสุดอื่น ๆ Arcus Biosciences รายงานผลการดําเนินงานไตรมาสที่ 1 ปี 2024 ที่มีแนวโน้ม โดยมีรายได้ GAAP อยู่ที่ 145 ล้านดอลลาร์และเงินสดสํารอง 1.1 พันล้านดอลลาร์ ซึ่งสูงกว่าประมาณการที่เป็นเอกฉันท์ สุขภาพทางการเงินนี้ได้รับแรงหนุนจากรายได้จากการทํางานร่วมกันที่เพิ่มขึ้น 11 ล้านดอลลาร์
นอกจากนี้ Arcus Biosciences ยังประกาศความร่วมมือเชิงกลยุทธ์กับ AstraZeneca ซึ่งเป็นความร่วมมือที่คาดว่าจะช่วยเพิ่มการพัฒนาแอนติบอดีสองชนิดใหม่ Volrustomig โดยกําหนดเป้าหมาย PD-1 และ CTLA4 Truist Securities รักษาอันดับซื้อสําหรับ Arcus Biosciences โดยแสดงความเชื่อมั่นในกลยุทธ์ AstraZeneca ของบริษัทและผลกระทบที่คาดการณ์จากความร่วมมือกับ AstraZeneca
บริษัทยังมีส่วนร่วมในท่อส่งผลิตภัณฑ์ โดยขยายการลงทะเบียนสําหรับแขน 100 มก. ของการศึกษา แนะนําแขน CAS บวก cabo เพิ่มเติม และเตรียมเริ่มการทดลองระยะที่ 3 ในช่วงครึ่งแรกของปี 2025
แม้จะหยุดชั่วคราวในการศึกษา SKYSCRAPER-2 ระยะที่ 3/06 ของ Roche แต่ Cantor Fitzgerald ยังคงให้คะแนนเพิ่มน้ำหนักการลงทุนใน Arcus Biosciences ซึ่งบ่งชี้ถึงการเปลี่ยนโฟกัสจากมะเร็งปอดที่ไม่ใช่เซลล์ขนาดเล็กเป็นมะเร็งระบบทางเดินอาหารส่วนบน
ในทางกลับกัน ถือหุ้นไว้ได้ปรับราคาเป้าหมายสําหรับ Arcus Biosc การคงสัดส่วนการลงทุน โดยลดเหลือ 23.00 ดอลลาร์จากเดิม 24.00 ดอลลาร์ ในขณะที่ยังคงให้คะแนนการคงสัดส่วนการลงทุนในหุ้น ในทํานองเดียวกัน Barclays ปรับแนวโน้มหุ้นของ Arcus Biosciences โดยเพิ่มน้ำหนักการลงทุนเป้าหมายเป็น 25.00 ดอลลาร์จาก 35.00 ดอลลาร์ก่อนหน้านี้ แต่ยังคงอันดับความน่าเชื่อถือเพิ่มน้ำหนักการลงทุน การพัฒนาล่าสุดเหล่านี้เน้นย้ําถึงความก้าวหน้าอย่างต่อเนื่องและศักยภาพของ Arcus Biosciences ในการพัฒนาโปรแกรมทางคลินิก
ข้อมูลเชิงลึกของ InvestingPro
เคล็ดลับ InvestingPro เน้นย้ําว่า Arcus Biosciences ถือเงินสดมากกว่าหนี้ในงบดุล และสินทรัพย์สภาพคล่องเกินภาระผูกพันระยะสั้น ปัจจัยเหล่านี้สามารถช่วยให้บริษัทมีความยืดหยุ่นทางการเงินในขณะที่พัฒนาผู้สมัครยาผ่านการทดลองทางคลินิก อย่างไรก็ตาม เป็นที่น่าสังเกตว่า RCUS กําลังเผาผลาญเงินสดอย่างรวดเร็วและไม่ทํากําไรในช่วงสิบสองเดือนที่ผ่านมา ซึ่งเน้นย้ําถึงความสําคัญของผลลัพธ์ทางคลินิกที่ประสบความสําเร็จสําหรับอนาคตทางการเงิน
นักวิเคราะห์คาดการณ์การเติบโตของยอดขายในปีปัจจุบัน โดยรายได้เพิ่มขึ้น 104.13% ในช่วงสิบสองเดือนที่ผ่านมาเป็น 247 ล้านดอลลาร์ วิถีการเติบโตนี้อาจมีความสําคัญเนื่องจากบริษัททํางานเพื่อสร้างความแตกต่างให้กับผลิตภัณฑ์ของตนในพื้นที่ภูมิคุ้มกันมะเร็งวิทยาที่มีการแข่งขันสูง
สําหรับนักลงทุนที่ต้องการการวิเคราะห์ที่ครอบคลุมมากขึ้น InvestingPro ขอเสนอเคล็ดลับเพิ่มเติม 11 ข้อสําหรับ RCUS เพื่อให้เข้าใจอย่างลึกซึ้งยิ่งขึ้นเกี่ยวกับสถานะทางการเงินและสถานะทางการตลาดของบริษัท
บทความนี้ถูกแปลโดยใช้ความช่วยเหลือจากปัญญาประดิษฐ์(AI) สำหรับข้อมูลเพิ่มเติม โปรดอ่านข้อกำหนดการใช้งาน