เมื่อวันศุกร์ Piper Sandler ยืนยันจุดยืนถือหุ้นไว้หุ้นของ Supernus เภสัชกรรม (แนสแด็ก:SUPN) โดยรักษาราคาเป้าหมาย 36.00 ดอลลาร์สําหรับหุ้นของบริษัท การตัดสินใจดังกล่าวเกิดขึ้นหลังจากการเผยแพร่ผลชั่วคราวของ Supernus จากการศึกษาระยะที่ IIa ของ SPN-820 ซึ่งเป็นตัวกระตุ้นในช่องปากแบบใหม่ของ mTORC1 ในผู้ป่วยโรคซึมเศร้าที่สําคัญ (MDD)
ข้อมูลที่บริษัทอธิบายว่า "น่าสนใจ" มาจากการทดลองแบบราคาเปิด ซึ่งขาดความเข้มงวดของการศึกษาที่ควบคุมด้วยยาหลอก การขาดหายไปนี้ทําให้ยากต่อการกําหนดมูลค่าที่แท้จริงของ SPN-820 เนื่องจากการตอบสนองของยาหลอกในอัตราที่สูงในสาขานี้
นักวิเคราะห์ตั้งข้อสังเกตว่าแม้ว่าข้อมูลเบื้องต้นจะเป็นที่น่าสนใจ แต่การขาดกลุ่มยาหลอกในการศึกษาระยะที่ IIa จํากัดความสามารถในการวัดประสิทธิภาพของยา อย่างไรก็ตาม ยังมีการคาดการณ์สําหรับผลลัพธ์ที่จะเกิดขึ้นจากการทดลองระยะที่ IIb แบบสุ่มควบคุมด้วยยาหลอกสําหรับ SPN-820 ในภาวะซึมเศร้าที่ดื้อต่อการรักษา (TRD) ซึ่งคาดว่าจะเกิดขึ้นในช่วงครึ่งแรกของปี 2025
Piper Sandler ยังกล่าวด้วยว่าการประเมินมูลค่าตลาดในปัจจุบันของ Supernus ดูเหมือนจะไม่คํานึงถึงความสําเร็จที่อาจเกิดขึ้นของ SPN-820 โดยมีมูลค่าองค์กรต่อกําไรก่อนดอกเบี้ย ภาษี ค่าเสื่อมราคา และค่าตัดจําหน่ายในปี 2025 โดยประมาณ (EV/2025E EBITDA) ทวีคูณประมาณ 10 เท่า
อย่างไรก็ตาม บริษัทยังคงระมัดระวังเกี่ยวกับความเสี่ยง/ผลตอบแทนของหุ้นของ Supernus โดยเฉพาะอย่างยิ่งเมื่อพิจารณาถึงความไม่แน่นอนเกี่ยวกับวิถีการเติบโตของ Qelbree ซึ่งเป็นประเด็นที่กล่าวถึงก่อนหน้านี้ในบันทึกเมื่อวันที่ 10 กันยายน 2024
โดยสรุป เภสัชกรรมย้ําของ Piper Sandler สะท้อนให้เห็นถึงแนวทางการรอดูของ Supernus Pharmaceuticals บริษัทกําลังมองไปข้างหน้าถึงผลการทดลองที่ชัดเจนยิ่งขึ้นซึ่งสามารถชี้แจงศักยภาพของ SPN-820 ในการรักษาเภสัชกรรมในขณะเดียวกันก็ชั่งน้ําหนักแนวโน้มทางการเงินที่กว้างขึ้นสําหรับบริษัท
ในข่าวล่าสุดอื่น ๆ Supernus Pharmaceuticals รายงานการพัฒนาที่สําคัญ บริษัทสังเกตเห็นการเติบโตที่แข็งแกร่งในไตรมาสที่ 2 ปี 2024 โดยมีรายได้รวมเพิ่มขึ้น 24% เมื่อเทียบเป็นรายปี สูงถึง 168.3 ล้านดอลลาร์ การเพิ่มขึ้นนี้ได้รับแรงหนุนหลักจากการเพิ่มขึ้นของใบสั่งยาและยอดขายสุทธิของผลิตภัณฑ์หลัก Qelbree และ GOCOVRI Supernus ยังเพิ่มคําแนะนําทางการเงินทั้งปี 2024 เป็นช่วง 600 ล้านถึง 625 ล้านดอลลาร์
อย่างไรก็ตาม สํานักงานคณะกรรมการอาหารและยาแห่งสหรัฐอเมริกา (FDA) ได้ยอมรับการส่งเภสัชกรรมใหม่สําหรับ SPN-830 ซึ่งเป็นอุปกรณ์ที่ออกแบบมาเพื่อการรักษาความผันผวนของมอเตอร์ของโรคพาร์กินสันอย่างต่อเนื่อง
Supernus Pharmaceuticals ยังรายงานผลลัพธ์ที่น่าพึงพอใจจากการศึกษาทางคลินิกระยะที่ 2a ของ SPN-820 ซึ่งเป็นการรักษาโรคซึมเศร้าที่สําคัญ การศึกษาบ่งชี้ว่าอาการซึมเศร้าลดลงอย่างมีนัยสําคัญในผู้ใหญ่เมื่อเภสัชกรรมบําบัดด้วยยาต้านอาการซึมเศร้าที่มีอยู่
เภสัชกรรมคาดว่าจะลงทะเบียนสําหรับการศึกษาระยะที่ 2b ในเดือนพฤศจิกายน โดยคาดว่าจะได้ผลลัพธ์ในช่วงครึ่งแรกของปี 2025 สิ่งเหล่านี้เป็นหนึ่งในการพัฒนาล่าสุดสําหรับ Supernus Pharmaceuticalsข้อมูลเชิงลึกของ InvestingPro
ข้อมูลล่าสุดจาก InvestingPro ให้ความกระจ่างเพิ่มเติมเกี่ยวกับฐานะการเงินและผลการดําเนินงานของตลาดของ Supernus Pharmaceuticals มูลค่าหลักทรัพย์ตามราคาตลาดของบริษัทอยู่ที่ 1.86 พันล้านดอลลาร์ โดยมีอัตราส่วนราคาต่อกําไร 112.05 ในช่วงสิบสองเดือนที่ผ่านมา ณ ไตรมาสที่ 2 ปี 2024 อัตราส่วน P/E ที่สูงนี้สอดคล้องกับหนึ่งในเคล็ดลับของ InvestingPro ซึ่งตั้งข้อสังเกตว่า SUPN กําลัง "ซื้อขายที่ทวีคูณรายได้สูง"
สถานะทางการเงินของ Supernus ดูแข็งแกร่ง โดยมีเคล็ดลับ InvestingPro เน้นว่า บริษัท "ถือเงินสดมากกว่าหนี้สินในงบดุล" ฐานะทางการเงินที่แข็งแกร่งนี้สามารถให้ความยืดหยุ่นสําหรับความพยายามในการวิจัยและพัฒนาอย่างต่อเนื่อง รวมถึงการทดลองต่อเนื่องสําหรับ SPN-820
อัตรากําไรขั้นต้นของบริษัทมีความโดดเด่นเป็นพิเศษ โดยอยู่ที่ 88.34% ที่น่าประทับใจสําหรับเภสัชกรรม ณ ไตรมาสที่ 2 ปี 2024 สิ่งนี้สอดคล้องกับเคล็ดลับ InvestingPro อีกข้อหนึ่งที่ชี้ให้เห็น "อัตรากําไรขั้นต้นที่น่าประทับใจ" ของ SUPN อัตรากําไรที่สูงดังกล่าวอาจสนับสนุนการลงทุนในอนาคตในยาไปป์ไลน์ เช่น SPN-820
เป็นที่น่าสังเกตว่า InvestingPro เสนอเคล็ดลับเพิ่มเติม 12 ข้อสําหรับ Supernus Pharmaceuticals ซึ่งให้การวิเคราะห์ที่ครอบคลุมมากขึ้นสําหรับนักลงทุนที่สนใจเจาะลึกลงไปในโอกาสของบริษัท
บทความนี้ถูกแปลโดยใช้ความช่วยเหลือจากปัญญาประดิษฐ์(AI) สำหรับข้อมูลเพิ่มเติม โปรดอ่านข้อกำหนดการใช้งาน