เมื่อวันพุธ TD Cowen ได้แก้ไขจุดยืนเกี่ยวกับ Yum! แบรนด์ (นิวยอร์ก:YUM) อัปเกรดหุ้นจาก ซื้อ เป็น ถือ และตั้งราคาเป้าหมายที่ 145.00 ดอลลาร์ การวิเคราะห์ของบริษัทชี้ให้เห็นว่า Yum! โปรไฟล์ความเสี่ยง/ผลตอบแทนในปัจจุบันของแบรนด์มีความสมดุล ซึ่งบ่งชี้ถึงการเปลี่ยนแปลงของความคาดหวังสําหรับผลการดําเนินงานของบริษัทในอีกไม่กี่ปีข้างหน้า
การตัดสินใจดังกล่าวเกิดขึ้นท่ามกลางความกังวลว่า Yum! แบรนด์อาจไม่เป็นไปตามความคาดหวังที่เป็นเอกฉันท์สําหรับปี 2024-25 TD Cowen คาดการณ์ว่ากําไรต่อหุ้น (EPS) ของบริษัทในปีเหล่านั้นอาจต่ํากว่าฉันทามติ 1% และ 2% ตามลําดับ การคาดการณ์นี้ส่วนหนึ่งเกิดจากการตัดสินใจที่จะลบข้อเสนออาหารเช้า Taco Bell ออกจากหนึ่งในสามถึงสองในสามของสถานที่ในสหรัฐฯ ซึ่งคาดว่าจะสร้างแรงกดดัน 1% ถึง 2% สําหรับยอดขายที่เทียบเคียงได้
การวิเคราะห์ของ TD Cowen ชี้ให้เห็นถึงการแก้ไขยอดขายเชิงลบที่อาจเกิดขึ้นอันเป็นผลมาจากการลบอาหารเช้า แม้จะมีความท้าทายเหล่านี้ แต่บริษัทยอมรับว่า EPS ที่เป็นเอกฉันท์ยังคงสามารถทําได้ผ่านมาตรการลดต้นทุน อย่างไรก็ตาม นักวิเคราะห์ไม่ได้คาดการณ์ว่าความพยายามเหล่านี้จะนําไปสู่การขยายตัวของรายได้ของบริษัท
ราคาเป้าหมายที่ $145.00 สะท้อนให้เห็นถึงการประเมินของนักวิเคราะห์ที่มีต่อ Yum! การประเมินมูลค่าของแบรนด์โดยพิจารณาจากปัจจัยที่อาจส่งผลต่อผลการดําเนินงานของหุ้น การอัปเกรดเป็น Hold ชี้ให้เห็นว่าขณะนี้นักวิเคราะห์ไม่เห็นศักยภาพขาขึ้นหรือความเสี่ยงด้านลบเพียงพอที่จะแนะนําให้ซื้อหรือขายหุ้นในขณะนี้
ในข่าวล่าสุดอื่น ๆ ยํา! แบรนด์รายงานกําไรจากการดําเนินงานหลักเพิ่มขึ้น 10% ในไตรมาสที่สองของปี 2024 โดย Taco Bell และ KFC International เป็นผู้สนับสนุนที่สําคัญต่อยอดขายระบบและการเติบโตของกําไรจากการดําเนินงาน อย่างไรก็ตาม บริษัทประสบกับยอดขายที่เทียบเคียงได้ลดลง 3% สําหรับทั้ง KFC และ Pizza Hut Taco Bell ทําผลงานได้เหนือกว่าที่คาดการณ์ไว้ด้วยยอดขายที่เทียบเคียงได้เพิ่มขึ้น 5% ซึ่งสูงกว่าทั้งประมาณการการเติบโต 4% ของ Loop Capital และการคาดการณ์ฉันทามติว่าจะเพิ่มขึ้น 3%
Loop Capital คงอันดับ Hold สําหรับ Yum! แบรนด์ โดยรักษาราคาเป้าหมายคงที่ที่ 143.00 ดอลลาร์ ซึ่งสะท้อนถึงแนวโน้มการขายในปัจจุบันที่สังเกตได้ที่แฟรนไชส์ Taco Bell ทั่วสหรัฐอเมริกา การวิเคราะห์ของบริษัทชี้ให้เห็นถึงผลการดําเนินงานที่สม่ําเสมอสําหรับ Yum! แบรนด์ต่างๆ แม้จะมีการเติบโตของยอดขายที่ชะลอตัวลงอย่างเห็นได้ชัดในช่วงหลังของไตรมาส
ยํา! Brands ยังประกาศเงินปันผลรายไตรมาสที่ 0.67 ดอลลาร์ต่อหุ้นสามัญ บริษัทกําลังวางแผนที่จะขยายธุรกิจเพิ่มเติมในสหราชอาณาจักรและแคนาดา โดยมุ่งเน้นไปที่พิซซ่าฮัทเป็นหลัก และคาดว่ากําไรจากการดําเนินงานหลักจะเติบโตอย่างน้อย 8% ในปี 2025
ข้อมูลเชิงลึกของ InvestingPro
เพื่อเสริมการวิเคราะห์ของ TD Cowen ข้อมูลล่าสุดจาก InvestingPro มีบริบทเพิ่มเติมเกี่ยวกับ Yum! ฐานะการเงินของแบรนด์ มูลค่าหลักทรัพย์ตามราคาตลาดของบริษัทอยู่ที่ 37.46 พันล้านดอลลาร์ โดยมีอัตราส่วน P/E อยู่ที่ 24.09 ซึ่งบ่งชี้ว่านักลงทุนยินดีจ่ายเบี้ยประกันภัยสําหรับรายได้ของบริษัท สิ่งนี้สอดคล้องกับหนึ่งในเคล็ดลับของ InvestingPro ซึ่งตั้งข้อสังเกตว่า YUM คือ "ซื้อขายที่อัตราส่วน P/E ที่สูงเมื่อเทียบกับการเติบโตของรายได้ในระยะสั้น"
ยํา! แบรนด์ได้แสดงให้เห็นถึงความมั่นคงทางการเงิน โดยรักษาการจ่ายเงินปันผลเป็นเวลา 21 ปีติดต่อกัน และเพิ่มเงินปันผลเป็นเวลา 6 ปีติดต่อกัน นโยบายการจ่ายเงินปันผลที่สอดคล้องกันนี้อาจดึงดูดนักลงทุนที่มุ่งเน้นรายได้ โดยเฉพาะอย่างยิ่งเมื่อพิจารณาจากอัตราผลตอบแทนเงินปันผลในปัจจุบันที่ 2.01% ความสามารถของบริษัทในการรักษาและเพิ่มเงินปันผลได้รับการสนับสนุนจากความสามารถในการทํากําไร ตามที่ระบุโดย InvestingPro Tip อื่นที่ระบุว่า YUM "ทํากําไรได้ในช่วงสิบสองเดือนที่ผ่านมา"
ในขณะที่ TD Cowen แสดงความกังวลเกี่ยวกับการสูญเสียรายได้ที่อาจเกิดขึ้น แต่ก็เป็นที่น่าสังเกตว่า Yum! รายได้ของแบรนด์ในช่วงสิบสองเดือนที่ผ่านมา ณ ไตรมาสที่ 2 ปี 2024 อยู่ที่ 7.105 พันล้านดอลลาร์ โดยมีการเติบโตของรายได้เล็กน้อยที่ 1.63% อัตรากําไรจากการดําเนินงานของบริษัทที่ 34.69% บ่งชี้ถึงการดําเนินงานที่มีประสิทธิภาพ ซึ่งอาจช่วยลดแรงกดดันที่กล่าวถึงในรายงานของนักวิเคราะห์
สําหรับนักลงทุนที่ต้องการการวิเคราะห์ที่ครอบคลุมมากขึ้น InvestingPro ขอเสนอเคล็ดลับและตัวชี้วัดเพิ่มเติมนอกเหนือจากที่กล่าวถึงที่นี่ ปัจจุบันแพลตฟอร์มแสดงรายการเคล็ดลับเพิ่มเติม 8 ข้อสําหรับ Yum! แบรนด์ ให้ข้อมูลเชิงลึกเกี่ยวกับสถานะทางการเงินและตําแหน่งทางการตลาดของบริษัท
บทความนี้ถูกแปลโดยใช้ความช่วยเหลือจากปัญญาประดิษฐ์(AI) สำหรับข้อมูลเพิ่มเติม โปรดอ่านข้อกำหนดการใช้งาน