เมื่อวันอังคาร JPMorgan ได้อัปเดตจุดยืนของ CNX Resources (นิวยอร์ก:CNX) โดยเพิ่มราคาเป้าหมายเป็น 32 ดอลลาร์จาก 27 ดอลลาร์ ในขณะที่ถือหุ้นไว้สําหรับหุ้น นักวิเคราะห์ของบริษัทตั้งข้อสังเกตว่าหุ้น CNX Resources พุ่งขึ้น 75% ตั้งแต่ต้นปีจนถึงปัจจุบัน (YTD) ซึ่งดีกว่าตลาดในวงกว้างที่ระบุโดย XOP ที่เพิ่มขึ้นเพียง 1% YTD และเพิ่มขึ้นเฉลี่ย 12% ในบรรดาบริษัทก๊าซธรรมชาติ
นักวิเคราะห์ระบุว่าผลการดําเนินงานที่ยอดเยี่ยมของหุ้นเป็นผลมาจากการประเมินมูลค่าตลาดของธุรกิจเทคโนโลยีเกิดใหม่ของ CNX โดยเฉพาะอย่างยิ่งศักยภาพของ CNX ในการใช้ประโยชน์จากการผลิตมีเทนในเหมืองถ่านหิน (CMM) เพิ่มเติมหากได้รับการยอมรับว่าเป็นวัตถุดิบที่มีคุณสมบัติเหมาะสมสําหรับเครดิต 45-V ซึ่งเกี่ยวข้องกับการผลิตไฮโดรเจน แม้ว่ากฎระเบียบล่าสุดของกระทรวงกลุ่มสินค้าพลังงานจะไม่รวม CMM แต่ CNX กําลังวิ่งเต้นอย่างแข็งขันเพื่อรวมเข้าด้วยกันและกําลังรอการตัดสินใจด้านกฎระเบียบขั้นสุดท้าย
CNX คาดการณ์การผลิต CMM 15-18 พันล้านลูกบาศก์ฟุต (Bcf) ในปีงบประมาณ 2024 ซึ่งสอดคล้องกับระดับการผลิตปี 2023 และคิดเป็นประมาณ 3% ของปริมาณทั้งหมดของบริษัท กระแสเงินสดอิสระ (FCF) ที่คาดการณ์ไว้จากการดําเนินงานด้านเทคโนโลยีใหม่คาดว่าจะอยู่ที่ประมาณ 75 ล้านดอลลาร์ โดยได้รับแรงหนุนจากเครดิตจากการผลิต CMM อย่างไรก็ตาม CNX ยังไม่ได้ให้รายละเอียดเกี่ยวกับศักยภาพในการจับ CMM เพิ่มเติมหรือต้นทุนเงินทุนที่เกี่ยวข้อง ซึ่งเป็นข้อมูลที่นักลงทุนและ JPMorgan กระตือรือร้นที่จะทําความเข้าใจ
ในอนาคต JPMorgan ยังสนใจการอัปเดตเกี่ยวกับความคิดริเริ่มทางเทคโนโลยีอื่น ๆ ของ CNX บริษัทได้ระบุว่าเทคโนโลยี AutoSep จะเริ่มให้บริการโฟลว์แบ็คให้กับลูกค้าบุคคลที่สามในช่วงครึ่งหลังของปี 2024 นอกจากนี้ ธุรกิจก๊าซธรรมชาติอัด (CNG) ของ CNX ได้เริ่มส่งมอบก๊าซให้กับลูกค้าบุคคลที่สามรายแรกตั้งแต่เดือนกรกฎาคม บริษัทกําลังจับตาดูการพัฒนาเหล่านี้อย่างใกล้ชิดเพื่อข้อมูลเชิงลึกเพิ่มเติมเกี่ยวกับวิถีการเติบโตของ CNX และผลกระทบของธุรกิจเทคโนโลยีใหม่ที่มีต่อการเงิน
ในข่าวล่าสุดอื่น ๆ CNX Resources เป็นประเด็นของการพัฒนาที่สําคัญถือหุ้นไว้ Sandler เพิ่งปรับลดอันดับหุ้น CNX Resources จาก การคงสัดส่วนการลงทุน เป็น ลดน้ำหนักการลงทุน โดยอ้างถึงการประเมินการคาดการณ์ราคาก๊าซธรรมชาติในระยะยาว บริษัทยังปรับราคาเป้าหมายสําหรับ CNX Resources เป็น 20.00 ดอลลาร์ ลดลงจากเป้าหมายก่อนหน้านี้ที่ 22.00 ดอลลาร์
ผลประกอบการไตรมาสที่สองของ CNX Resources สูงกว่าประมาณการที่เป็นเอกฉันท์ แม้ว่ารายจ่ายด้านทุนจะสูงขึ้นและปริมาณที่ลดลง บริษัทยังยืนยันแนวทางการผลิตทั้งปี 2024 และรักษางบประมาณรายจ่ายฝ่ายทุนไว้ระหว่าง 525 ล้านถึง 575 ล้านดอลลาร์ CNX Resources คาดว่าจะสร้างกระแสเงินสด New Tech Free จํานวน 75 ล้านดอลลาร์ตลอดทั้งปี โดยได้รับแรงหนุนจากสภาวะตลาดในปัจจุบันและการผลิตก๊าซมีเทนถ่านหิน 15-18 พันล้านลูกบาศก์ฟุต
การประชุมทางโทรศัพท์เกี่ยวกับผลประกอบการไตรมาสที่ 2 ปี 2024 ของบริษัทเผยให้เห็นรายได้ที่เพิ่มขึ้นซึ่งได้รับแรงหนุนจากการขายแอตทริบิวต์ด้านสิ่งแวดล้อมและรายได้จากน้ํา ปริมาณของแผนกเทคโนโลยีใหม่เป็นไปตามที่คาดการณ์ไว้ประจําปีที่ 4.5 Bcf และคาดว่าจะมีส่วนสําคัญต่อรายได้และกระแสเงินสดในอนาคต นอกจากนี้ CNX Resources ได้ริเริ่มการขาย CNG ของบุคคลที่สามและคาดว่าจะมีคําแนะนําสําหรับเครดิตภาษีไฮโดรเจน 45V ในอีกไม่กี่เดือนข้างหน้า
ข้อมูลเชิงลึกของ InvestingPro
ผลการดําเนินงานล่าสุดของ CNX Resources สอดคล้องกับตัวชี้วัดและข้อมูลเชิงลึกที่สําคัญหลายประการจาก InvestingPro การเพิ่มขึ้น 75% ของหุ้นตั้งแต่ต้นปีจนถึงปัจจุบัน ตามที่กล่าวไว้ในบทความ สะท้อนให้เห็นอย่างแม่นยําในข้อมูลของ InvestingPro ซึ่งแสดงให้เห็นผลตอบแทนรวมของราคา YTD 75.25% ผลการดําเนินงานที่ยอดเยี่ยมนี้ได้รับการสนับสนุนเพิ่มเติมจากผลตอบแทนที่แข็งแกร่งในกรอบเวลาต่างๆ รวมถึงการเพิ่มขึ้น 28.2% ในเดือนที่แล้ว และเพิ่มขึ้น 47.39% ในช่วงหกเดือนที่ผ่านมา
เคล็ดลับ InvestingPro เน้นย้ําว่า CNX ซื้อขายใกล้ 52-JPMorganh โดยราคาปัจจุบันอยู่ที่ 94.83% ของจุดสูงสุดในรอบ 52 สัปดาห์ สิ่งนี้ยืนยันโมเมนตัมที่แข็งแกร่งของหุ้นที่กล่าวถึงในการวิเคราะห์ของ JPMorgan นอกจากนี้ ความสามารถในการทํากําไรของบริษัทในช่วงสิบสองเดือนที่ผ่านมา โดยมีอัตราส่วน P/E ที่ 10.08 ชี้ให้เห็นว่าแม้จะมีราคาเพิ่มขึ้นอย่างมาก แต่หุ้นก็อาจมีมูลค่าที่สมเหตุสมผลเมื่อเทียบกับรายได้
เป็นที่น่าสังเกตว่าในขณะที่ CNX แสดงผลตอบแทนที่น่าประทับใจ แต่ InvestingPro Tips ยังบ่งชี้ว่านักวิเคราะห์คาดการณ์ว่ายอดขายจะลดลงในปีปัจจุบัน นี่อาจเป็นปัจจัยสําคัญสําหรับนักลงทุนที่ต้องพิจารณาควบคู่ไปกับการเติบโตที่มีศักยภาพจากธุรกิจเทคโนโลยีที่เกิดขึ้นใหม่ของ CNX และความคิดริเริ่มในการผลิต CMM ที่กล่าวถึงในบทความ
สําหรับผู้อ่านที่สนใจในการวิเคราะห์ที่ครอบคลุมมากขึ้น InvestingPro ขอเสนอเคล็ดลับเพิ่มเติม 13 ข้อสําหรับ CNX Resources ซึ่งให้ความเข้าใจที่ลึกซึ้งยิ่งขึ้นเกี่ยวกับสถานะทางการเงินและตําแหน่งทางการตลาดของบริษัท
บทความนี้ถูกแปลโดยใช้ความช่วยเหลือจากปัญญาประดิษฐ์(AI) สำหรับข้อมูลเพิ่มเติม โปรดอ่านข้อกำหนดการใช้งาน