นิวยอร์ก - Ares Management Corporation (นิวยอร์ก:ARES) ผู้จัดการการลงทุนทางเลือกระดับโลกประกาศข้อตกลงขั้นสุดท้ายในการเข้าซื้อกิจการระหว่างประเทศของ GLP Capital Partners Limited (GCP International) ยกเว้นการดําเนินงานในจีนแผ่นดินใหญ่ในราคา 3.7 พันล้านดอลลาร์ ข้อตกลงนี้ประกอบด้วยเงินสดประมาณ 1.8 พันล้านดอลลาร์และหุ้นสามัญ Ares Class A มูลค่า 1.9 พันล้านดอลลาร์ การเข้าซื้อกิจการคาดว่าจะแล้วเสร็จในช่วงครึ่งแรกของปี 2025 ขึ้นอยู่กับการอนุมัติจากหน่วยงานกํากับดูแลและเงื่อนไขอื่นๆ
GCP International จัดการสินทรัพย์มูลค่า 44 พันล้านดอลลาร์ ณ วันที่ 30 มิถุนายน 2024 โดยมุ่งเน้นไปที่ภาคเศรษฐกิจใหม่ เช่น อสังหาริมทรัพย์อุตสาหกรรม และโครงสร้างพื้นฐานดิจิทัล การย้ายเชิงกลยุทธ์นี้จะเพิ่มสินทรัพย์ภายใต้การบริหารของ Ares อสังหาริมทรัพย์เกือบสองเท่าเป็นประมาณ 96 พันล้านดอลลาร์ และขยายการเข้าถึงทั่วโลกทั่วอเมริกาเหนือ ยุโรป เอเชีย และละตินอเมริกา
Michael Arougheti ซีอีโอและประธานของ Ares เน้นย้ําถึงความสอดคล้องระหว่างทั้งสองบริษัทในการลงทุนและจัดการสินทรัพย์ที่อํานวยความสะดวกให้กับเศรษฐกิจสมัยใหม่ เขาเน้นย้ําถึงศักยภาพของหน่วยงานที่ควบรวมกันที่จะกลายเป็นโรงไฟฟ้าในการลงทุนสินทรัพย์ที่แท้จริงทั่วโลก
การเข้าซื้อกิจการนี้มีโครงสร้างเพื่อให้มั่นใจถึงความต่อเนื่องของความเป็นผู้นําที่ GCP International โดยส่วนใหญ่พิจารณาผู้บริหารและพนักงานของ GCP International จะได้รับเงินเป็นหุ้น Ares โดยขึ้นอยู่กับกลไกการรักษาระยะยาว สิ่งนี้มีจุดมุ่งหมายเพื่อให้สอดคล้องกับผลประโยชน์ของผู้นําของ GCP International กับผลประโยชน์ของลูกค้ากองทุนและผู้ถือหุ้นของ Ares
ประสบการณ์ของ GCP International ในการจัดการอสังหาริมทรัพย์อุตสาหกรรม รวมถึงพื้นที่กว่า 320 ล้านตารางฟุต ณ วันที่ 30 มิถุนายน 2024 และชื่อเสียงในการดําเนินงานของศูนย์ข้อมูลทั่วโลก โดยมีโครงการพัฒนาขนาดใหญ่ที่กําลังดําเนินการอยู่ เป็นปัจจัยสําคัญในการทําธุรกรรมนี้ ความเชี่ยวชาญที่รวมกันคาดว่าจะทําให้ Ares เป็นเจ้าของและผู้ดําเนินการสินทรัพย์อุตสาหกรรมชั้นนําระดับโลก
ธุรกรรมนี้คาดว่าจะเพิ่มขึ้นเล็กน้อยสําหรับรายได้หลังหักภาษีของ Ares ต่อหุ้นของคลาส A และหุ้นสามัญที่ไม่มีสิทธิออกเสียงในปีปฏิทินแรกหลังจากการเข้าซื้อกิจการ โดยคาดว่าจะเพิ่มขึ้นในปีต่อๆ ไป
Ming Mei ผู้ร่วมก่อตั้งและซีอีโอของ GCP และ GLP แสดงความกระตือรือร้นสําหรับโอกาสที่การควบรวมกิจการจะสร้างขึ้นให้กับลูกค้าและสําหรับความร่วมมืออย่างต่อเนื่องในการขับเคลื่อนความสําเร็จของธุรกิจที่ควบรวมกัน
ธุรกรรมนี้จะได้รับเงินทุนจากการจัดหาเงินทุนแบบบริดจ์อย่างเต็มที่จาก Morgan Stanley Senior Funding, Inc. และ Citigroup Global Markets Inc. ที่ปรึกษาของ Ares และ GCP International ได้แก่ Eastdil Secured, Barclays, Goldman Sachs & Co. LLC และ Wells Fargo Securities, LLC โดยมี Latham & Watkins acCitigroupegal ที่ปรึกษาสําหรับ Ares GCP International ได้รับคําแนะนําจาก Citigroup, Morgan Stanley & Co. LLC, Greenhill ซึ่งเป็นบริษัทในเครือของ Mizuho, UOB Group, Deutsche Bank และ Kirkland & Ellis LLP ในฐานะที่ปรึกษาทางกฎหมาย
บทความนี้อ้างอิงจากแถลงการณ์ข่าวประชาสัมพันธ์จาก Ares Management Corporation
ในข่าวล่าสุดอื่น ๆ Ares Management Corp ได้กระตือรือร้นในการเข้าซื้อกิจการจีน บริษัทการลงทุนได้ตกลงที่จะซื้อกิจการนอกจีนของ GLP Capital Partners ซึ่งเป็นข้อตกลงที่อาจสูงถึง 5 พันล้านดอลลาร์เมื่อเวลาผ่านไป ในการเคลื่อนไหวแยกต่างหาก Ares ยังประกาศการเข้าซื้อกิจการ Walton Street เม็กซิโก ซึ่งเป็นธุรกรรมที่คาดว่าจะปรับปรุงพอร์ตโฟลิโอของ Ares Management ด้วยสินทรัพย์อสังหาริมทรัพย์อุตสาหกรรมประมาณ 2 พันล้านดอลลาร์
การเข้าซื้อกิจการเหล่านี้คาดว่าจะเป็นประโยชน์ต่อรายได้ของ Ares และสะท้อนให้เห็นถึงการเติบโตอย่างต่อเนื่องของบริษัทในภาคอสังหาริมทรัพย์ TD Cowen ยังคงยืนหยัดในแง่บวกต่อ Ares โดยย้ําเรตติ้งซื้อ ในขณะที่ CFRA เพิ่มราคาเป้าหมายสําหรับ Ares เป็น 170 ดอลลาร์ ซึ่งสะท้อนให้เห็นถึงแนวโน้มเชิงบวกจากตลาดสินเชื่อเอกชนที่ขยายตัว อย่างไรก็ตาม Redburn-Atlantic ได้ริเริ่มความคุ้มครองของ Ares Management ด้วยคะแนนถือหุ้นไว้
การพัฒนาล่าสุดของ Ares Management ยังรวมถึงสินทรัพย์รวมภายใต้การจัดการที่เพิ่มขึ้น 18% เมื่อเทียบเป็นรายปี สูงถึง 447.2 พันล้านดอลลาร์ในไตรมาสที่สองของปี 2024 และเงินปันผลทั่วไปในไตรมาสที่สามเพิ่มขึ้น 21% National Football League ได้อนุมัติ Ares Management รวมถึงบริษัทไพรเวทอิควิตี้อื่นๆ เพื่อซื้อหุ้นมากถึง 10% ในทีมของตน การพัฒนาเหล่านี้บ่งชี้ถึงวิถีการเติบโตที่แข็งแกร่งของบริษัท
ข้อมูลเชิงลึกของ I นิวยอร์ก Pro
ในขณะที่ Ares Management Corporation (NYSE:ARES) เตรียมพร้อมสําหรับการเข้าซื้อกิจการครั้งสําคัญนี้ ข้อมูล InvestingPro ให้บริบทเพิ่มเติมเกี่ยวกับฐานะทางการเงินและผลการดําเนินงานทางการตลาดของบริษัท
ปัจจุบัน Ares มีมูลค่าหลักทรัพย์ตามราคาตลาด 50.25 พันล้านดอลลาร์ ซึ่งสะท้อนให้เห็นถึงการมีอยู่อย่างมีนัยสําคัญในภาคการจัดการการลงทุนทางเลือก ตําแหน่งทางการตลาดที่แข็งแกร่งของบริษัทได้รับการพิสูจน์เพิ่มเติมจากการซื้อขายใกล้ระดับสูงสุดในรอบ 52 สัปดาห์ โดยราคาหุ้นอยู่ที่ 99.38% ของจุดสูงสุด
นักลงทุนควรทราบว่า Ares ได้แสดงให้เห็นถึงผลตอบแทนที่น่าประทับใจ โดยมีผลตอบแทนรวมของราคาหนึ่งปีที่ 52.15% และผลตอบแทนตั้งแต่ต้นปีจนถึงปัจจุบันที่ 37.77% ผลการดําเนินงานนี้สอดคล้องกับความคิดริเริ่มการเติบโตเชิงกลยุทธ์ของบริษัท รวมถึงการเข้าซื้อกิจการ GCP International ที่ประกาศ
เคล็ดลับของ InvestingPro เน้นย้ําว่า Ares ได้เพิ่มเงินปันผลเป็นเวลา 4 ปีติดต่อกัน ซึ่งอาจดึงดูดนักลงทุนที่มุ่งเน้นรายได้ อัตราผลตอบแทนจากเงินปันผลปัจจุบันอยู่ที่ 2.32% โดยมีการเติบโตของเงินปันผลที่โดดเด่นที่ 20.78% ในช่วงสิบสองเดือนที่ผ่านมา
อย่างไรก็ตาม สิ่งสําคัญคือต้องพิจารณาว่า Ares ซื้อขายที่อัตราส่วน P/E สูงที่ 80.96 ซึ่งสูงกว่าค่าเฉลี่ยของอุตสาหกรรมอย่างมาก ตัวชี้วัดการประเมินมูลค่านี้ชี้ให้เห็นว่านักลงทุนมีความคาดหวังการเติบโตสูงสําหรับบริษัท ซึ่งอาจคํานึงถึงผลประโยชน์ที่อาจเกิดขึ้นจากการเข้าซื้อกิจการ GCP International
สําหรับผู้อ่านที่สนใจในการวิเคราะห์ที่ครอบคลุมมากขึ้น InvestingPro ขอเสนอเคล็ดลับเพิ่มเติม 13 ข้อสําหรับ Ares Management Corporation เพื่อให้เข้าใจอย่างลึกซึ้งยิ่งขึ้นเกี่ยวกับสถานะทางการเงินและสถานะทางการตลาดของบริษัท
บทความนี้ถูกแปลโดยใช้ความช่วยเหลือจากปัญญาประดิษฐ์(AI) สำหรับข้อมูลเพิ่มเติม โปรดอ่านข้อกำหนดการใช้งาน