B.Riley ได้ยืนยันอันดับซื้ออีกครั้งสําหรับ Magnite (แนสแด็ก: MGNI) โดยรักษาราคาเป้าหมายที่ 18.50 ดอลลาร์ บริษัทมองว่าราคาหุ้นที่ลดลงเมื่อเร็ว ๆ นี้เป็นโอกาสสําหรับนักลงทุนในการซื้อหุ้นในราคาส่วนลด
หุ้นของ Magnite ลดลง 10.8% ซึ่งลดลงอย่างรวดเร็วกว่าการลดลง 1.5% ที่เห็นในดัชนี Russell 2000 หลังจากความคิดเห็นของรองประธานอาวุโสฝ่ายขายที่สามารถระบุได้ของ The Walt Disney บริษัท
แม้ว่าดิสนีย์จะเชื่อมต่อโดยตรงกับ Google และ The Trade Desk ดังนั้นจึงข้าม Magnite สําหรับฟังก์ชันเซิร์ฟเวอร์โฆษณาบางอย่าง แต่บริษัทก็เน้นย้ําถึงความสําคัญอย่างต่อเนื่องของ Magnite ในกลยุทธ์การโฆษณา
นักวิเคราะห์ของ B.Riley ชี้ให้เห็นว่าการผสานรวมโดยตรงกับ Google และ The Trade Desk ได้รับการประกาศในเดือนมีนาคม และไม่ได้เป็นภัยคุกคามที่สําคัญต่อความสัมพันธ์ของ Magnite กับ Disney หรือบทบาทในตลาดทีวีที่เชื่อมต่อ (CTV) และตลาดโฆษณาสตรีมมิ่ง
การมีส่วนร่วมของดิสนีย์ต่อรายได้รวมของ Magnite อยู่ที่ประมาณ 2% โดยมีความเป็นไปได้ที่น้อยกว่าครึ่งหนึ่งของรายได้นี้อาจได้รับผลกระทบจากการผสานรวมโดยตรงใหม่
ผลกระทบเชิงลบที่รับรู้ได้จากการพัฒนาล่าสุดเหล่านี้ต่อหุ้นของ Magnite ถูกมองว่าเป็นการเกินจริงโดย B.Riley บริษัทแนะนําว่าความอ่อนแอในปัจจุบันของราคาหุ้นของ Magnite นําเสนอโอกาสในการซื้อ โดยเฉพาะอย่างยิ่งเมื่อพิจารณาถึงการประเมินมูลค่าของบริษัทที่ประมาณ 8 เท่าของมูลค่าองค์กรที่คาดการณ์ไว้ในปีงบประมาณ 2025 ต่อ EBITDA ที่ปรับปรุงแล้ว B.Riley ยังอ้างถึงโมเมนตัมการเติบโตในภาค CTV ความร่วมมือของ Magnite กับ Netflix และการทดลองต่อต้านการผูกขาดด้านเทคโนโลยีโฆษณาของ Google ที่กําลังจะมาถึงว่าเป็นตัวเร่งปฏิกิริยาเชิงบวกที่อาจเกิดขึ้นสําหรับหุ้น
ในข่าวล่าสุดอื่น ๆ Magnite รายงานผลประกอบการไตรมาสที่ 2 ปี 2024 ที่แข็งแกร่ง แซงหน้าคําแนะนําบนสุดและตอกย้ําตําแหน่งในตลาดทีวีที่เชื่อมต่อ (CTV)
แม้จะขาดทุนสุทธิ 1 ล้านดอลลาร์ ซึ่งดีขึ้นจาก 74 ล้านดอลลาร์ nEBITDA ในไตรมาสเดียวกันของปีที่แล้ว แต่ EBITDA ที่ปรับปรุงแล้วของบริษัทเพิ่มขึ้นเป็น 45 ล้านดอลลาร์ ซึ่งเพิ่มขึ้น 20% เมื่อเทียบเป็นรายปี ยอดเงินสดของ Magnite ก็เพิ่มขึ้นเป็น 326 ล้านดอลลาร์ ซึ่งบริษัทวางแผนที่จะใช้สําหรับการซื้อหุ้นคืน
ในทํานองเดียวกัน การบริจาค CTV ของ Magnite ex-TAC เพิ่มขึ้น 12% เมื่อเทียบเป็นรายปี ในขณะที่ DV+ ex-TAC เพิ่มขึ้น 7% บริษัทคาดการณ์การเติบโตอย่างต่อเนื่องในภาค CTV และยืนยันความคาดหวังทั้งปีที่การซื้อในการเติบโตอย่างน้อย 10% ในการมีส่วนร่วมนอก TAC
ในอีกบันทึกหนึ่ง Magnite ได้รับการจัดอันดับ Buy โดย Needham แม้ว่า Real-Time Ad Exchange (DRAX) ของ Disney จะยุติการใช้บริการของ Magnite ก็ตาม Needham แนะนําว่าการตอบสนองของตลาดต่อการพัฒนานี้มากเกินไป เนื่องจาก DRAX แสดงถึงส่วนที่น้อยที่สุดของรายได้สุทธิที่คาดการณ์ไว้ของ Magnite สําหรับปีงบประมาณ 2024
แม้จะมีการพัฒนาเมื่อเร็ว ๆ นี้ แต่ NetflixMagnite ได้กระชับความร่วมมือกับบริษัทต่างๆ เช่น Netflix, United สายการบิน และ Roku ซึ่งคาดว่าจะขับเคลื่อนการเติบโตในอนาคต
ข้อมูลเชิงลึกของ InvestingPro
เพื่อเสริมมุมมองในแง่ดีของ B.Riley เกี่ยวกับ Magnite (NASDAQ:MGNI) ข้อมูลล่าสุดจาก InvestingPro ให้บริบทเพิ่มเติมสําหรับนักลงทุน แม้ราคาหุ้นจะลดลงเมื่อเร็ว ๆ นี้ แต่ Magnite ก็แสดงให้เห็นถึงผลตอบแทนรวมของราคา 1 ปีที่แข็งแกร่งที่ 66.58% ซึ่งบ่งชี้ถึงโมเมนตัมที่สําคัญในปีที่ผ่านมา สิ่งนี้สอดคล้องกับมุมมองของ B.Riley ที่ว่าการลดลงในปัจจุบันอาจนําเสนอโอกาสในการซื้อ
เคล็ดลับ InvestingPro เน้นย้ําว่า Magnite ดําเนินงานด้วยหนี้สินในระดับปานกลางและมีสินทรัพย์สภาพคล่องเกินภาระผูกพันระยะสั้น ซึ่งอาจให้ความมั่นคงทางการเงินในขณะที่บริษัทรับมือกับความท้าทายของตลาด นอกจากนี้ นักวิเคราะห์คาดการณ์ว่า Magnite จะทํากําไรได้ในปีนี้ ซึ่งสนับสนุนจุดยืนเชิงบวกของ B.Riley เกี่ยวกับศักยภาพของหุ้น
เป็นที่น่าสังเกตว่า InvestingPro เสนอเคล็ดลับเพิ่มเติม 11 ข้อสําหรับ Magnite ซึ่งช่วยให้นักลงทุนมีการวิเคราะห์ที่ครอบคลุมมากขึ้นเกี่ยวกับสถานะทางการเงินและสถานะทางการตลาดของบริษัท สําหรับผู้ที่สนใจเจาะลึกลงไปในโอกาสของ Magnite การสํารวจข้อมูลเชิงลึกเพิ่มเติมเหล่านี้อาจเป็นประโยชน์ในการตัดสินใจลงทุนอย่างชาญฉลาด
บทความนี้ถูกแปลโดยใช้ความช่วยเหลือจากปัญญาประดิษฐ์(AI) สำหรับข้อมูลเพิ่มเติม โปรดอ่านข้อกำหนดการใช้งาน