เมื่อวันศุกร์ Goldman Sachs รักษาอันดับซื้อสําหรับ TD Synnex (นิวยอร์ก:SNX) โดยมีราคาเป้าหมายคงที่ที่ 144.00 ดอลลาร์ บริษัทยอมรับว่ากําไรต่อหุ้น (EPS) ในไตรมาสที่สามของปี 2024 ของ TD Synnex สูงกว่าที่คาดการณ์ไว้เนื่องจากอุปสงค์ที่แข็งแกร่งในตลาดไอที แม้ว่าอัตรากําไรจะขาดหายไปและแนวโน้มทางการเงินของบริษัทก็มองโลกในแง่ดีน้อยกว่าที่คาดการณ์ไว้ที่จุดกึ่งกลาง
TD Synnex รายงานการเรียกเก็บเงินรวมในไตรมาสที่สามที่ 20.3 พันล้านดอลลาร์ ซึ่งเพิ่มขึ้น 9% เมื่อเทียบเป็นรายปี โดยมีการเติบโตที่โดดเด่นทั้งในพอร์ตโฟลิโอ Endpoint Solutions และ Advanced Solutions บริษัทประสบกับการเรียกเก็บเงินที่เพิ่มขึ้น 23% เมื่อเทียบเป็นรายปีสําหรับเทคโนโลยีเชิงกลยุทธ์ รวมถึงระบบคลาวด์ โครงสร้างพื้นฐานไฮเปอร์สเกล และโซลูชัน Hyve แม้ตลาดพีซีจะฟื้นตัวช้าลง แต่ TD Synnex คาดว่าการใช้จ่ายด้านไอทีจะเพิ่มขึ้นอย่างต่อเนื่องจนถึงสิ้นปีและเข้าสู่ปีงบประมาณ 2025 โดยได้รับแรงหนุนจากการฟื้นตัวของพีซี
อัตรากําไรขั้นต้นของบริษัทเป็นเปอร์เซ็นต์ของการเรียกเก็บเงินรวมลดลง 44 จุดพื้นฐานตามลําดับ สิ่งนี้เกิดจากการลงทุนเบื้องต้นในการเป็นพันธมิตรกับลูกค้ารายใหญ่ของ Hyve การเปรียบเทียบที่ท้าทายจากปีที่แล้ว และการเปลี่ยนแปลงการผสมผสานทางภูมิศาสตร์ไปยังภูมิภาคเอเชียแปซิฟิกและยุโรป ตะวันออกกลาง และแอฟริกา อย่างไรก็ตาม ค่าใช้จ่ายในการขาย ทั่วไป และค่าใช้จ่ายในการบริหารของ TD Synnex ต่อเปอร์เซ็นต์กําไรขั้นต้นอยู่ที่ 59.1% โดยมีความคาดหวังสําหรับการขยายตัวของอัตรากําไรผ่านวินัยค่าใช้จ่ายในการดําเนินงานและการลงทุนในระบบอัตโนมัติ
สําหรับไตรมาสที่สี่ของปีงบประมาณ 2024 TD Synnex คาดการณ์รายได้ในช่วง 14.9 ถึง 15.7 พันล้านดอลลาร์ เทียบกับฉันทามติที่ 15.1 พันล้านดอลลาร์ และแนวโน้ม EPS ที่ 2.80 ถึง 3.30 ดอลลาร์ เทียบกับฉันทามติที่ 3.22 ดอลลาร์ คําแนะนํานี้ชี้ให้เห็นประมาณ 6% เมื่อเทียบกับปีก่อนของ Goldman Sachsowth มองไปข้างหน้าในปีงบประมาณ 2025
Goldman Sachs คาดการณ์การเติบโตของรายได้เพิ่มขึ้น 8% สําหรับ TD Synnex โดยได้รับแรงหนุนจากการฟื้นตัวของยอดขายพีซีและการเติบโตของเครือข่าย นอกเหนือจากอัตรากําไรขั้นต้นที่ดีขึ้น วินัยต้นทุนการดําเนินงาน และการซื้อหุ้นคืนแล้ว บริษัทคาดว่า TD Synnex จะบรรลุการเติบโต 12% ใน EPS สําหรับปีงบประมาณ 2025
ในข่าวล่าสุดอื่น ๆ TD SYNNEX ซึ่งเป็นผู้จัดจําหน่ายด้านไอทีรายใหญ่รายงานผลการดําเนินงานที่แข็งแกร่งในไตรมาสที่สามของปีงบประมาณ 2024 โดยเปิดเผยการเรียกเก็บเงินรวมเพิ่มขึ้น 9% เมื่อเทียบเป็นรายปีเป็น 20.3 พันล้านดอลลาร์ กําไรต่อหุ้น (EPS) ที่ลดลงตามมาตรฐาน GAAP ของบริษัทอยู่ที่ 2.86 ดอลลาร์ ซึ่งสูงกว่าที่คาดการณ์ไว้เล็กน้อย TD SYNNEX ยังเน้นย้ําถึงแผนการเติบโตของรายได้ผ่านการขยายทางภูมิศาสตร์ การกําหนดราคาที่ดีขึ้น และการจัดการมาร์จิ้น
บริษัทคาดว่าการเรียกเก็บเงินรวมในไตรมาสที่ 4 จะอยู่ระหว่าง 20.5 พันล้านดอลลาร์ถึง 21.5 พันล้านดอลลาร์ โดยมี EPS ที่ลดลงนอก GAAP ที่คาดการณ์ไว้ที่ 2.80 ถึง 3.30 ดอลลาร์ TD SYNNEX ตั้งเป้าที่จะสร้างกระแสเงินสดอิสระประมาณ 1 พันล้านดอลลาร์สําหรับปีงบประมาณ โดยให้ความสําคัญกับการคืนเงินสดส่วนเกินให้กับผู้ถือหุ้น
แม้จะมีความกังวลเกี่ยวกับความต้องการเงินทุนหมุนเวียน โดยเฉพาะอย่างยิ่งสําหรับธุรกิจ Hyve และการเติบโตที่ช้ากว่าที่คาดการณ์ไว้ในตลาดพีซี แต่บริษัทก็มองยุโรปโลกในแง่ดีเกี่ยวกับการฟื้นตัวของตลาดไอที โดยเฉพาะอย่างยิ่งในยุโรปและภูมิภาคเอเชียแปซิฟิก TD SYNNEX ยังคาดการณ์ว่าการใช้จ่ายด้านไอทีจะเพิ่มขึ้นในไตรมาสที่ 4 ซึ่งอาจส่งผลกระทบต่อเงินทุนหมุนเวียน แต่คาดว่าจะให้ผลตอบแทนที่เป็นบวกในปีงบประมาณ 2025
ความคิดริเริ่ม "Destination AI" ของบริษัท ซึ่งมุ่งเน้นไปที่การเพิ่มมูลค่าในหมวดหมู่เทคโนโลยีต่างๆ เป็นส่วนหนึ่งของแผนการเติบโตเชิงกลยุทธ์
ข้อมูลเชิงลึกของ InvestingPro
ในขณะที่ TD Synnex (NYSE:SNX) สํารวจภูมิทัศน์ของตลาดไอทีในปัจจุบัน ข้อมูลแบบเรียลไทม์และข้อมูลเชิงลึกจาก InvestingPro จะนําเสนอข้อมูลเชิงลึกเกี่ยวกับสถานะทางการเงินและสถานะทางการตลาดของบริษัท ด้วยมูลค่าหลักทรัพย์ตามราคาตลาด 10.14 พันล้านดอลลาร์ TD Synnex ซื้อขายที่อัตราส่วน P/E ที่ 16.43 ซึ่งสะท้อนให้เห็นถึงความเชื่อมั่นของนักลงทุนเกี่ยวกับศักยภาพในการสร้างรายได้ ตัวเลขที่ปรับปรุงแล้วสําหรับสิบสองเดือนที่ผ่านมา ณ ไตรมาสที่ 3 ปี 2024 แสดงอัตราส่วน P/E ที่ต่ํากว่าที่ 13.2 ซึ่งบ่งชี้ถึงการประเมินมูลค่าที่ดีกว่าเมื่อพิจารณาถึงรายได้ปกติ
เคล็ดลับ InvestingPro เน้นย้ําว่า TD Synnex ได้คืนมูลค่าให้กับผู้ถือหุ้นอย่างแข็งขัน ซึ่งเห็นได้จากผลตอบแทนของผู้ถือหุ้นที่สูงและประวัติการขึ้นเงินปันผลเป็นเวลา 4 ปีติดต่อกัน ความมุ่งมั่นต่อผลตอบแทนของผู้ถือหุ้นนี้ได้รับการเน้นย้ําเพิ่มเติมจากประวัติของบริษัทในการรักษาการจ่ายเงินปันผลเป็นเวลา 11 ปีติดต่อกัน นอกจากนี้ ผลตอบแทนกระแสเงินสดอิสระที่แข็งแกร่งของบริษัท ตามที่บอกเป็นนัยจากการประเมินมูลค่า สนับสนุนศักยภาพในการลงทุนอย่างต่อเนื่องในการเติบโตและการกระจายผู้ถือหุ้น
แม้ว่านักวิเคราะห์บางคนจะปรับลดการคาดการณ์รายได้ของพวกเขาในช่วงเวลาที่จะมาถึง แต่ความโดดเด่นของ TD Synnex ในฐานะผู้เล่นหลักในอุตสาหกรรมอุปกรณ์ เครื่องมือ และส่วนประกอบอิเล็กทรอนิกส์ก็ไม่สามารถมองข้ามได้ นักลงทุนที่ต้องการข้อมูลเชิงลึกเพิ่มเติมสามารถสํารวจเคล็ดลับ InvestingPro เพิ่มเติม 14 ข้อสําหรับ TD Synnex ซึ่งให้การวิเคราะห์ที่ครอบคลุมเกี่ยวกับผลการดําเนินงานและแนวโน้มของตลาดของบริษัท
บทความนี้ถูกแปลโดยใช้ความช่วยเหลือจากปัญญาประดิษฐ์(AI) สำหรับข้อมูลเพิ่มเติม โปรดอ่านข้อกำหนดการใช้งาน