บาร์เคลย์รักษาน้ําหนักเกินใน Apollo ด้วยราคาเป้าหมาย

บาร์เคลย์ส์ย้ําเรตติ้งเพิ่มน้ำหนักการลงทุนใน Apollo Global Management (นิวยอร์ก:APO) โดยมีราคาเป้าหมายที่สม่ําเสมอที่ 128.00 ดอลลาร์ บริษัทมุ่งเน้นไปที่วันนักลงทุนปี 2024 ที่กําลังจะมาถึงซึ่งจัดโดย Apollo ในวันที่ 1 ตุลาคม ซึ่งพวกเขาคาดว่าบริษัทจะนําเสนอวัตถุประสงค์ระยะกลางถึงระยะยาวที่อัปเดต ประเด็นสําคัญที่น่าสนใจ ได้แก่ สินทรัพย์ภายใต้การจัดการ (AUM) ในหมวดหมู่ต่างๆ ความพยายามในการระดมทุนของบุคคลที่สาม และชุดตัวชี้วัดทางการเงิน เช่น รายได้ที่เกี่ยวข้องกับค่าธรรมเนียม (FRE) การเติบโตของ FRE รายได้จากเมล็ดพันธุ์ (SRE) รายได้จากการลงทุนถาวร (PII) และรายได้สุทธิที่ปรับปรุงแล้ว

นอกจากนี้ สถาบันการเงินกําลังมองหาความเข้าใจกลยุทธ์รายได้ของ Apollo สําหรับส่วน Capital Solutions, อัตรากําไร FRE อัตราส่วนค่าตอบแทน เลเวอเรจการดําเนินงาน และรายละเอียดเกี่ยวกับสินทรัพย์ที่ลงทุนรวมและการไหลเข้าของ Athena การจัดสรรเงินทุนและตัวเลขต้นกําเนิดประจําปีก็เป็นจุดที่น่าสนใจเช่นกัน เมื่อ Apollo เพิ่งแก้ไขคําแนะนําการเติบโตของ SRE ในปีงบประมาณ 2024 จากระดับต่ําสองหลักเป็นระดับกลางหลักเดียว จึงมีนักลงทุนให้ความสําคัญกับแนวโน้มการเติบโตของ Athena โดยเฉพาะอย่างยิ่งเกี่ยวกับสเปรด การไหล และเงินทุน

Barclays ยังกระตือรือร้นที่จะรับข้อมูลเชิงลึกเกี่ยวกับการเคลื่อนไหวเชิงกลยุทธ์ของ Apollo เช่น กลยุทธ์การทดแทนตราสารหนี้และแผนการขยายตัวในตลาดค้าปลีก รวมถึงผลกระทบของการจัดหาสภาพคล่องในกองทุนซื้อขายแลกเปลี่ยน (ETF) ในขณะที่บริษัทคาดการณ์อัตราการเติบโตต่อปีแบบทบต้น (CAGR) กลางวัยรุ่นสําหรับ AUM และ FRE และการเติบโตต่ําสองหลักใน SRE พวกเขายังสังเกตเห็นความเป็นไปได้ที่ Apollo จะเปิดเผยตัวขับเคลื่อนการเติบโตที่ชัดเจนน้อยกว่าในงานที่กําลังจะมาถึง อย่างไรก็ตาม Barclays คาดว่าการเติบโตในระยะยาวในกลุ่ม Capital Solutions ของ Apollo จะน้อยลงเมื่อเทียบกับการคาดการณ์ในปีงบประมาณ 2026 ของ Street เนื่องจากความสําคัญของการเริ่มต้นหนี้

ในข่าวล่าสุดอื่น ๆ Apollo Global Management ได้มีส่วนร่วมอย่างแข็งขันในกิจการทางการเงินที่สําคัญหลายรายการ เมื่อเร็ว ๆ นี้ บริษัท ได้ร่วมมือกับ Citigroup Inc. เพื่อจัดตั้งโครงการสินเชื่อเอกชนและสินเชื่อโดยตรงมูลค่า 25 พันล้านดอลลาร์ ซึ่งเป็นการเคลื่อนไหวที่บ่งบอกถึงความสนใจที่เพิ่มขึ้นของภาคการเงินในตลาดสินเชื่อเอกชนมูลค่า 2 ล้านล้านดอลลาร์ กิจการนี้ยังเกี่ยวข้องกับบริษัท Mubadala Investment และ Athena ซึ่งเป็นหน่วยเงินรายปีและบริการเกษียณอายุของ Apollo โปรแกรมนี้ออกแบบมาเพื่อให้บริการผู้กู้ที่ถือว่ามีความเสี่ยงเกินไปสําหรับเงินกู้ธนาคารแบบดั้งเดิม ซึ่งมักใช้สําหรับการซ้อมรบทางการเงินจํานวนมาก

นอกจากนี้ Apollo Global Management ยังได้เสนอการลงทุนจํานวนมากสูงถึง 5 พันล้านดอลลาร์ใน Intel ซึ่งเป็นยักษ์ใหญ่ด้านเซมิคอนดักเตอร์ อย่างไรก็ตาม การหารือยังอยู่ในช่วงเริ่มต้นและไม่รับประกันว่าจะส่งผลให้เกิดข้อตกลงขั้นสุดท้าย การพัฒนานี้เกิดขึ้นหลังจากการประกาศก่อนหน้านี้ของ Apollo เกี่ยวกับแผนการที่จะซื้อหุ้น 49% ในกิจการร่วมค้าที่เชื่อมโยงกับโรงงานผลิตแห่งใหม่ของ Intel ในไอร์แลนด์

นอกจากนี้ Apollo ยังได้ประกาศความร่วมมือด้านการเงินเชิงกลยุทธ์และตลาดทุนกับ BNP Paribas ธนาคารชั้นนําระดับโลกได้ให้คํามั่นสัญญาทางการเงินเริ่มต้น 5 พันล้านดอลลาร์เพื่อสนับสนุนสินเชื่อที่มีสินทรัพย์ค้ําประกันระดับการลงทุนที่เกิดจาก Apollo และ ATLAS ซึ่งเป็นธุรกิจการเงินคลังสินค้าและผลิตภัณฑ์หลักทรัพย์ของ Apollo ความร่วมมือนี้คาดว่าจะช่วยเพิ่มการแปลงสินทรัพย์เป็นหลักทรัพย์ที่มาจากลูกค้าผู้ออกหลักทรัพย์ Apollo และ ATLAS

กิจกรรมล่าสุดของ Apollo ได้รับการตอบรับเชิงบวกจากหลายบริษัท Wolfe Research ได้ริเริ่มความคุ้มครองหุ้นของ Apollo ด้วยการจัดอันดับ Outperform โดยตั้งข้อสังเกตถึงตําแหน่งที่แข็งแกร่งของบริษัทในตลาดสินเชื่อเอกชนและเงินงวดรอการตัดบัญชีคงที่ Citi และ TD Cowen ยังคงให้คะแนนซื้อสําหรับ Apollo ในขณะที่ BofA Securities อัปเกรดหุ้นของ Apollo จาก ถือหุ้นไว้ เป็น ซื้อ

ข้อมูลเชิงลึกของ InvestingPro

ในขณะที่เราคาดการณ์ถึงวันนักลงทุนของ Apollo Global Management ข้อมูลและข้อมูลเชิงลึกของ InvestingPro ในปัจจุบันเป็นฉากหลังตามบริบทสําหรับการประเมินผลการดําเนินงานและศักยภาพของบริษัท ด้วยมูลค่าหลักทรัพย์ตามราคาตลาดที่แข็งแกร่งที่ 71.48 พันล้านดอลลาร์ Apollo จึงเป็นผู้เล่นที่สําคัญในอุตสาหกรรมบริการทางการเงิน อัตราส่วน P/E ของบริษัทอยู่ที่ 13.48 ซึ่งสะท้อนถึงการประเมินมูลค่าของนักลงทุนต่อรายได้ของบริษัท โดยเฉพาะอย่างยิ่ง หุ้นของ Apollo ซื้อขายใกล้ระดับสูงสุดในรอบ 52 สัปดาห์ โดยราคาอยู่ที่ 98.87% ของจุดสูงสุดนี้ ซึ่งบ่งชี้ถึงความเชื่อมั่นของตลาดที่แข็งแกร่ง

เคล็ดลับ InvestingPro เน้นย้ําว่า Apollo ได้จ่ายเงินปันผลเป็นเวลา 14 ปีติดต่อกัน ซึ่งแสดงให้เห็นถึงความมุ่งมั่นต่อผลตอบแทนของผู้ถือหุ้น อัตราผลตอบแทนจากเงินปันผล 1.47% และอัตราการเติบโตของเงินปันผล 7.56% ในช่วงสิบสองเดือนที่ผ่านมา ณ ไตรมาสที่ 2 ปี 2024 นอกจากนี้ สินทรัพย์สภาพคล่องของบริษัทยังเกินภาระผูกพันระยะสั้น ซึ่งบ่งบอกถึงความยืดหยุ่นและความมั่นคงทางการเงิน

สําหรับนักลงทุนที่ต้องการการวิเคราะห์ที่ครอบคลุมมากขึ้น InvestingPro ขอเสนอเคล็ดลับเพิ่มเติมที่เจาะลึกถึงสถานะทางการเงินและสถานะทางการตลาดของ Apollo ด้วยความคิดริเริ่มเชิงกลยุทธ์และตัวชี้วัดทางการเงินของ Apollo ข้อมูลเชิงลึกเหล่านี้สามารถช่วยกําหนดกรอบความคาดหวังและการตัดสินใจลงทุนได้

บทความนี้ถูกแปลโดยใช้ความช่วยเหลือจากปัญญาประดิษฐ์(AI) สำหรับข้อมูลเพิ่มเติม โปรดอ่านข้อกำหนดการใช้งาน