เมื่อวันศุกร์ Citi ได้ออกอันดับใหม่สําหรับ Summit Therapeutics plc (แนสแด็ก:SMMT) โดยปรับลดอันดับหุ้นจาก "ซื้อ" เป็น ถือหุ้นไว้ บริษัทได้เพิ่มราคาเป้าหมายเป็น 23.00 ดอลลาร์ เพิ่มขึ้นจากเป้าหมายก่อนหน้านี้ที่ 19.00 ดอลลาร์
การปรับเปลี่ยนดังกล่าวเกิดขึ้นหลังจากมูลค่าหุ้นของบริษัทเพิ่มขึ้นอย่างมาก ซึ่งพุ่งสูงขึ้นประมาณ 670% ตั้งแต่เดือนพฤษภาคม โดยมีมูลค่าหลักทรัพย์ตามราคาตลาดประมาณ 16 พันล้านดอลลาร์
การปรับลดอันดับสะท้อนให้เห็นถึงการประเมินมูลค่าปัจจุบันของ Summit Therapeutics ของ Citi หลังจากการเผยแพร่พาดหัวข่าวการศึกษา HARMONi-2 แม้จะมีข้อมูลที่น่าพึงพอใจจากยาของ บริษัท Ivonescimab ในการรักษามะเร็งปอดที่ไม่ใช่เซลล์ขนาดเล็ก (NSCLC) แต่นักวิเคราะห์ของ Citi พบว่าการประเมินมูลค่าหุ้นเกินเป้าหมายก่อนหน้านี้
นักวิเคราะห์ได้พยายามระบุแนวโน้มที่เพิ่มขึ้นเพิ่มเติมเพื่อรักษาเรตติ้งซื้อ แต่สรุปว่าตัวเลขไม่สอดคล้องกับการคาดการณ์ที่เป็นจริงอีกต่อไป
Ivonescimab ได้แสดงให้เห็นถึงผลลัพธ์ที่น่าประทับใจ ซึ่งทําให้ Citi กําหนดความน่าจะเป็น 85% ของความสําเร็จในการรักษา NSCLC บรรทัดแรก โดยยอดขายที่คาดการณ์ไว้จะเกิน 6.5 พันล้านดอลลาร์ภายในปี 2035
นักวิเคราะห์ยังได้คํานึงถึงข้อมูลระยะเริ่มต้นจากเนื้องอกประเภทอื่น ๆ ที่นําเสนอในการประชุม European Society for Medical Oncology (ESMO) ซึ่งชี้ให้เห็นว่ายานี้สามารถทํางานได้ดีกว่ามาตรฐานการดูแลในมะเร็งบางชนิด ข้อมูลเพิ่มเติมนี้มีส่วนทําให้ราคาเป้าหมายใหม่อยู่ที่ 23 ดอลลาร์
แม้จะมีการปรับลดอันดับ แต่ Citi ได้ระบุสถานการณ์กรณี Bull ที่อาจเกิดขึ้นสําหรับ Summit Therapeutics โดยมีราคาเป้าหมายที่ 42 ดอลลาร์ แนวโน้มในแง่ดีนี้ขึ้นอยู่กับสัญญาณการรอดชีวิตโดยรวมในเชิงบวกจากการศึกษา HARMONi-2/3/6 ที่กําลังดําเนินอยู่หรือข้อมูลสําคัญในอนาคตที่สามารถยกระดับสต็อกได้อย่างรวดเร็วโดยเฉพาะอย่างยิ่งหากการค้นพบขยายออกไปนอกเหนือจากการรักษามะเร็งปอด อย่างไรก็ตาม ซิตี้ได้แสดงความไม่แน่นอนเกี่ยวกับช่วงเวลาของการพัฒนาที่อาจเกิดขึ้นเหล่านี้
ในข่าวล่าสุดอื่น ๆ Summit Therapeutics ได้รับความสนใจอย่างมากจากบริษัทการเงินตามข้อมูลการทดลองทางคลินิกที่มีแนวโน้ม Stifel เพิ่มราคาเป้าหมายสําหรับ Summit Therapeutics เป็น 40.00 ดอลลาร์ ในขณะที่ HC Wainwri ซื้อปรับเป้าหมายเป็น 45.00 ดอลลาร์ ทั้งสองบริษัทยังคงรักษาอันดับซื้อ การปรับเปลี่ยนดังกล่าวเกิดขึ้นจากข้อมูลการทดลองทางคลินิกล่าสุดและการนําเสนอในการประชุมทางการแพทย์ที่สําคัญ ซึ่งเน้นย้ําถึงศักยภาพของยา ivonescimab ของ Summit
ข้อมูลการทดลอง HARMONi-2 แสดงให้เห็นอัตราส่วนอันตรายต่อการรอดชีวิตที่ปราศจากความก้าวหน้า 0.51 เมื่อเปรียบเทียบ ivonescimab กับ Keytruda ซึ่งบ่งชี้ว่า ivonescimab อาจให้ข้อได้เปรียบเหนือแอนติบอดี PD-[L]1 นอกจากนี้ ฝ่ายบริหารของ Summit Therapeutics ยังคาดการณ์แผนการพัฒนาที่ครอบคลุมซึ่งคาดการณ์รายได้สูงสุดภายในต้นทศวรรษ 2030
นักวิเคราะห์จาก Stifel, HC Wainwright และ Citi ล้วนเน้นย้ําถึงศักยภาพของ ivonescimab ในพื้นที่ที่ KEYTRUDA ของ Merck Merck Co. แสดงให้เห็นถึงความไร้ประสิทธิภาพ หลังจากที่เมอร์คยุติการทดลองทางคลินิกสองครั้งที่เกี่ยวข้องกับ KEYTRUDA ซึ่งเปิดโอกาสในการใช้ ivonescimab สิ่งเหล่านี้เป็นการพัฒนาล่าสุดที่นําไปสู่การเพิ่มขึ้นของเป้าหมายราคาสําหรับหุ้นของ Summit Therapeutics โดยบริษัทการเงินเหล่านี้
บทความนี้ถูกแปลโดยใช้ความช่วยเหลือจากปัญญาประดิษฐ์(AI) สำหรับข้อมูลเพิ่มเติม โปรดอ่านข้อกำหนดการใช้งาน