B.Riley ได้เพิ่มราคาเป้าหมายสําหรับ Whitestone RE ถือหุ้นไว้ WSR) เป็น $15.00 จาก $14.00 ก่อนหน้าในขณะที่ยังคงให้คะแนนการคงสัดส่วนการลงทุนใน sREIT
นักวิเคราะห์ของบริษัทอ้างถึงผลการดําเนินงานตั้งแต่ต้นปีจนถึงปัจจุบันของ Whitestone REIT ซึ่งรวมถึงการเติบโตของค่าเช่าและอัตราการเข้าพักที่แข็งแกร่ง
สิ่งนี้เห็นได้ชัดโดยเฉพาะอย่างยิ่งในไตรมาสที่สองของปี 2024 ซึ่งรายได้จากการดําเนินงานสุทธิของร้านค้าเดียวกัน (SSNOI) เพิ่มขึ้น 6.6% นอกจากนี้ ฝ่ายบริหารได้เพิ่มคําแนะนําการเติบโตของ SSNOI โดยประมาณในปี 2024 ขึ้น 50 จุดพื้นฐานที่ REITg จุดกึ่งกลางด้วยผลประกอบการ
นักวิเคราะห์ยังชี้ให้เห็นถึงตัวขับเคลื่อนการเติบโตในระยะยาวที่อาจเกิดขึ้นสําหรับ Whitestone REIT ซึ่งรวมถึง decrREIT ที่คาดหวังในค่าใช้จ่ายทั่วไปและค่าใช้จ่ายในการบริหารเนื่องจากการระงับคดีความที่เกี่ยวข้องกับอดีตพนักงาน
อีกปัจจัยหนึ่งคือความสามารถในการแก้ปัญหาที่เป็นไปได้ที่ Pillarstone REIT ซึ่งสามารถลดต้นทุนได้อีก นอกจากนี้ การชําระบัญชีที่อาจเกิดขึ้นของ Pillarstone อาจก่อให้เกิดเงินสดจํานวนมากสําหรับ WSR
แม้จะมีตัวบ่งชี้เชิงบวกเหล่านี้ แต่ tiREITne สําหรับตัวเร่งปฏิกิริยาเหล่านี้ยังคงไม่แน่นอน นักวิเคราะห์แสดงความระมัดระวัง โดยตั้งข้อสังเกตว่าอุปสรรคทางเศรษฐกิจมหภาคอาจส่งผลกระทบต่อ REIT ของศูนย์การค้าอย่าง Whitestone อย่างไม่เป็นสัดส่วน
นอกจากนี้ การมุ่งเน้นไปที่ผู้เช่ารายย่อยในท้องถิ่นอาจนําเสนอความท้าทาย แม้ว่าฝ่ายบริหารจะเน้นย้ําถึงความยืดหยุ่นของผู้เช่าเหล่านี้และประโยชน์ของการจัดการทรัพย์สินเชิงรุก แต่นักวิเคราะห์แนะนําว่าตลาดอาจใช้ทัศนคติ "REIT me" ต่อประสิทธิภาพของผู้เช่ารายย่อยในกรณีที่เศรษฐกิจปั่นป่วน สุดท้าย การจางหายไปของการอภิปรายเกี่ยวกับการควบรวมกิจการรอบ ๆ Whitestone ซึ่งก่อนหน้านี้อาจขยายทวีคูณของหุ้น อาจก่อให้เกิดอุปสรรคในการประเมินมูลค่า
Whitestone REIT รายงานการเติบโตที่แข็งแกร่งในไตรมาสที่สองของปี 2024 โดยมีสเปรดการเช่า การดําเนินงานสุทธิของ REIT ร้านค้าเดียวกัน (NOI) และอัตราการเข้าพักที่เพิ่มขึ้นอย่างมีนัยสําคัญ
บริษัทรายงานสเปรดการเช่าเพิ่มขึ้น 17.5% บนพื้นฐานเส้นตรงและเพิ่มขึ้น 7.7% บนพื้นฐานเงินสด NOIREIT ในร้านเดียวกันเพิ่มขึ้น 6.6% และอัตราการเข้าพักเพิ่มขึ้นเป็น 93.5% เพิ่มขึ้น 20 จุดพื้นฐานจากปีก่อนหน้า
นอกจากผลประกอบการทางการเงินของ REIT แล้ว Whitestone REIT ยังได้ประกาศแผนการที่จะเสริมสร้างความแข็งแกร่งให้กับคณะกรรมการบริหารด้วยการเพิ่มสมาชิกอิสระใหม่สองคน บริษัทยังได้เพิ่มช่วงคําแนะนํา NOI ของร้านค้าเดียวกันทั้งปีเป็นระหว่าง 3% ถึง 4.5%
นอกจากนี้ Whitestone REIT ยังให้เงินทุน 56 ล้านดอลลาร์ของหนี้ที่มีหลักประกัน iREIT31 และวางแผนที่จะขายอสังหาริมทรัพย์มูลค่า 20-30 ล้านดอลลาร์ในปีที่เหลือ
ในแง่ของความคิดริเริ่มเชิงกลยุทธ์ Whitestone REIT เป็นผู้บริหาร REIT แผนการรีไซเคิลเงินทุนให้เป็นกลางของเงินทุน โดยมีการเข้าซื้อกิจการแซงหน้าการจําหน่ายประมาณ 20-25 ล้านดอลลาร์สําหรับปี
บริษัทมุ่งเน้นไปที่การกําหนดเป้าหมายรายได้ครัวเรือนที่สูงขึ้นและค่าเช่าพื้นฐานเฉลี่ยผ่านการเข้าซื้อกิจการใหม่
ข้อมูลเชิงลึกของ InvestingPro
ในขณะที่ B.Riley รับทราบถึงศักยภาพของ groREIT ของ Whitestone REIT (นิวยอร์ก:WSR) การพิจารณาตัวชี้วัดทางการเงินของบริษัทและผลการดําเนินงานของตลาดก็เป็นข้อมูลเชิงลึกเช่นกัน จากข้อมูลของ InvestingPro Whitestone REIT มีมูลค่าตามราคาตลาดประมาณ 672.87 ล้านดอลลาร์ และซื้อขายที่ทวีคูณรายได้สูง โดยมีอัตราส่วน P/E 41.57 ซึ่งสูงกว่าอัตราส่วน P/E ที่ปรับปรุงแล้วในช่วงสิบสองเดือนที่ผ่านมา ณ ไตรมาสที่ 2 ปี 2024 ซึ่งอยู่ที่ 61.3 อย่างเห็นได้ชัด การเติบโตของรายได้ของบริษัทในช่วงสิบสองเดือนที่ REIT อยู่ที่ 4.33% ทําให้ REIT มีแนวโน้มสูงขึ้นอย่างต่อเนื่อง
เพิ่มความน่าสนใจให้กับบริษัท Whitestone REIT ไม่เพียงแต่รักษาการจ่ายเงินปันผลเป็นเวลา 15 ปีติดต่อกัน แต่ยังเพิ่มเงินปันผลเป็นเวลา 3 ปีติดต่อกัน ซึ่งแสดงให้เห็นถึงความมุ่งมั่นที่จะคืนมูลค่าให้กับผู้ถือหุ้น อัตราผลตอบแทนจากเงินปันผล ณ ข้อมูลล่าสุดอยู่ที่ 3.68% ซึ่งสามารถแข่งขันได้ภายในภาคส่วนนี้ เคล็ดลับ InvestingPro เหล่านี้ชี้ให้เห็นว่าในขณะที่บริษัทซื้อขายที่รายได้สูงหลายเท่า แต่การจ่ายเงินปันผลที่สม่ําเสมอและการเติบโตของ reREIT ใน SSNOI อาจดึงดูดนักลงทุนที่มุ่งเน้นรายได้ สําหรับผู้ที่สนใจในการวิเคราะห์เชิงลึก InvestingPro ขอเสนอเคล็ดลับเพิ่มเติมเกี่ยวกับสถานะทางการเงินและแนวโน้มในอนาคตของ Whitestone REIT
เป็นที่น่าสังเกตว่าราคาปัจจุบันของ Whitestone REIT อยู่ใกล้ระดับสูงสุดในรอบ 52 สัปดาห์ที่ 92.79% ของจุดสูงสุด ซึ่งสอดคล้องกับเป้าหมายราคาที่ปรับปรุงแล้วของ B.Riley ที่ 15.00 ดอลลาร์ วันประกาศผลประกอบการครั้งต่อไปของบริษัทคาดว่าจะเกิดขึ้นในวันที่ 30 ตุลาคม 2024 ซึ่งจะให้ข้อมูลเชิงลึกเพิ่มเติมเกี่ยวกับผลการดําเนินงานและผลกระทบที่อาจเกิดขึ้นต่อการประเมินมูลค่าหุ้น
สําหรับผู้อ่านที่ต้องการการวิเคราะห์การลงทุนที่ครอบคลุมมากขึ้น มีเคล็ดลับ InvestingPro เพิ่มเติมมากมาย ซึ่งสามารถเข้าถึงได้เพื่อแจ้งการตัดสินใจลงทุนเกี่ยวกับ Whitestone REIT
บทความนี้ถูกแปลโดยใช้ความช่วยเหลือจากปัญญาประดิษฐ์(AI) สำหรับข้อมูลเพิ่มเติม โปรดอ่านข้อกำหนดการใช้งาน