Loop Capital ได้ย้ําการจัดอันดับซื้อสําหรับ Bumble Inc. (แนสแด็ก: BMBL) โดยมีราคาเป้าหมายคงที่ที่ 10.00 ดอลลาร์
บริษัทปรับการคาดการณ์สําหรับผลการดําเนินงานทางการเงินในอนาคตของบริษัท โดยอ้างถึงการสนทนาล่าสุดกับนักลงทุนสัมพันธ์ (IR) และการอภิปรายของฝ่ายบริหารในการประชุมคู่แข่ง
ผู้บริหารของ Bumble สังเกตเห็นการเติบโตของผู้ใช้แอปชะลอตัวอย่างต่อเนื่องในช่วงไตรมาสที่สาม ตามแนวโน้มที่คล้ายคลึงกันที่สังเกตได้ในไตรมาสที่สอง
บริษัทได้ลดประมาณการรายได้เฉลี่ยต่อผู้ใช้ที่ชําระเงิน (ARPPU) ลงร้อยละ 2% เนื่องจากผู้บริหารของ Bumble ให้ความสําคัญกับการปรับปรุงระบบนิเวศของแอปมากกว่าความพยายามในการสร้างรายได้ในทันที
Lidiane Jones ซีอีโอคนใหม่กําลังมุ่งเน้นไปที่การปรับแต่งคุณภาพของการโต้ตอบของผู้ใช้ภายในแอป นอกจากนี้ ARPPU กําลังเผชิญกับแรงกดดันขาลงเนื่องจากฐานผู้ใช้ระหว่างประเทศของบริษัทที่ขยายตัว ซึ่งส่งผลต่อส่วนผสมของรายได้
การคาดการณ์รายได้ของ Loop Capital ตอนนี้ต่ํากว่าฉันทามติ 4 ล้านดอลลาร์ โดยคาดการณ์ EBITDA ที่ปรับปรุงแล้วอยู่ที่ 1 ล้านดอลลาร์ภายใต้ฉันทามติสําหรับปีปัจจุบัน อย่างไรก็ตาม บริษัทเน้นย้ําถึงฐานะทางการเงินที่มั่นคงของ Bumble โดยเน้นย้ําถึงเงินสดสํารอง อัตราส่วนหนี้สินต่อทุนที่ต่ํา และการสร้างกระแสเงินสดอิสระ (FCF) เป็นปัจจัยป้องกันงบดุลของบริษัท ตามการประมาณการของ Loop Capital ในปี 2025 ราคาหุ้นปัจจุบันของ Bumble บ่งบอกถึงผลตอบแทนกระแสเงินสดอิสระประมาณ 30%
บริษัทยังเปรียบเทียบการประเมินมูลค่าของ Bumble กับ Match Group (MTEBITDA ที่ระบุว่า Bumble ซื้อขายที่ 4 เท่าของมูลค่าองค์กรกับ EBITDA (EV/EBITDA) ในขณะที่ Match Group ซื้อขายที่ 9 เท่า
แม้จะมีความเชื่อมั่นของนักลงทุนที่มีต่อ Bumble ซึ่งหุ้นของบริษัทลดลง 58% เมื่อเทียบกับการลดลง 4% ของ Match Group แต่ Loop Capital เชื่อว่าความเหลื่อมล้ําในการประเมินมูลค่านั้นไม่สมเหตุสมผล
ในข่าวล่าสุดอื่น ๆ Bumble Inc. รายงานรายได้รวมเพิ่มขึ้น 3% เป็น 269 ล้านดอลลาร์ในไตรมาสที่ 2 ปี 2024 โดยได้รับแรงหนุนจากผู้ใช้ที่ชําระเงินเพิ่มขึ้น 14% อย่างไรก็ตาม บริษัทคาดว่ารายได้จะลดลงเล็กน้อยในไตรมาสที่ 3 และการเติบโตทั้งปีเล็กน้อย ที่น่าทึ่งคือรายได้สุทธิของ Bumble พุ่งขึ้นเป็น 38 ล้านดอลลาร์ เพิ่มขึ้นจาก 9 ล้านดอลลาร์ในปีก่อนหน้า เนื่องจากค่าใช้จ่ายในการดําเนินงานลดลง 9%
ซื้อบริษัทวิเคราะห์หลายแห่งได้ปรับมุมมองเกี่ยวกับ Bumble TD Cowen ปรับลดอันดับหุ้นของบริษัทจาก Buy เป็น Hold โดยอ้างถึงความกังวลเกี่ยวกับการลดลงของรายได้เมื่อเทียบเป็นรายปีในช่วงครึ่งหลังของปี 2024 ในทํานองเดียวกัน KeyBanc, Susquehanna และ Citi ได้ลดการจัดอันดับและเป้าหมายราคาสําหรับ Bumble โดยชี้ให้เห็นถึงความท้าทายในการเติบโตที่อาจเกิดขึ้นและความกังวลในการยกเครื่องเชิงกลยุทธ์
ในทางตรงกันข้าม Bumble ได้ดําเนินการเชิงกลยุทธ์เพื่อกระจายข้อเสนอด้วยการเข้าซื้อกิจการแอปชุมชนเจนีวาเมื่อเร็วๆ นี้
ข้อมูลเชิงลึกของ InvestingPro
ในขณะที่ Bumble Inc. นําทางช่วงเวลาของการมุ่งเน้นเชิงกลยุทธ์และความท้าทายของตลาดข้อมูล InvestingPro ให้บริบทเพิ่มเติมสําหรับนักลงทุนที่พิจารณาหุ้นของบริษัท ด้วยมูลค่าหลักทรัพย์ตามราคาตลาดประมาณ 799.73 ล้านดอลลาร์และอัตราส่วน P/E อยู่ที่ 19.41 Bumble นําเสนอโปรไฟล์การลงทุนที่แตกต่างกัน โดยเฉพาะอย่างยิ่ง อัตราส่วน PEG ของบริษัท ซึ่งรวมอัตราส่วน P/E เข้ากับการเติบโตของรายได้ที่คาดการณ์ไว้คือ 0.13 ในช่วงสิบสองเดือนที่ผ่านมา ณ ไตรมาสที่ 2 ปี 2024 ซึ่งบ่งชี้ถึงศักยภาพในการเติบโตเมื่อเทียบกับรายได้ของบริษัท
ราคาหุ้นของบริษัทมีความผันผวนอย่างมาก โดยลดลง 59.49% ในปีที่ผ่านมา ซึ่งสะท้อนให้เห็นถึงความระมัดระวังของนักลงทุน อย่างไรก็ตาม InvestingPro Tips เน้นย้ําว่า Bumble คาดว่าจะมีรายได้สุทธิเพิ่มขึ้นในปีนี้และรักษาผลตอบแทนกระแสเงินสดอิสระที่แข็งแกร่ง ซึ่งอาจดึงดูดนักลงทุนที่กําลังมองหาบริษัทที่มีความสามารถในการสร้างเงินสดที่แข็งแกร่ง ปัจจัยเหล่านี้ควบคู่ไปกับข้อเท็จจริงที่ว่าสินทรัพย์สภาพคล่องของ Bumble เกินภาระผูกพันระยะสั้น ให้ความมั่นคงทางการเงินในระดับหนึ่ง
สําหรับผู้ที่สนใจในการวิเคราะห์เชิงลึก InvestingPro ขอเสนอเคล็ดลับเพิ่มเติมที่สามารถพบได้ที่ https://th.investing.com/pro/BMBL นักลงทุนสามารถสํารวจผลกระทบของอัตราส่วน P/E ที่ต่ําของ Bumble เมื่อเทียบกับการเติบโตของรายได้ในระยะสั้น
บทความนี้ถูกแปลโดยใช้ความช่วยเหลือจากปัญญาประดิษฐ์(AI) สำหรับข้อมูลเพิ่มเติม โปรดอ่านข้อกำหนดการใช้งาน