เมื่อวันพุธ Texas Instruments (แนสแด็ก:TXN) ซึ่งเป็นบริษัทเซมิคอนดักเตอร์รายใหญ่ ยังคงรักษาอันดับหุ้น Peer Perform จาก Wolfe Research การวิเคราะห์ของบริษัทตั้งข้อสังเกตว่า Texas Instruments อยู่ระหว่างการแก้ไขสินค้าคงคลังแบบอะซิงโครนัสในกลุ่มธุรกิจ บางกลุ่ม เช่น อุปกรณ์อิเล็กทรอนิกส์ส่วนบุคคลและในจีน เริ่มฟื้นตัว ในขณะที่ส่วนอื่นๆ รวมถึงอุตสาหกรรมและยานยนต์ ยังคงปรับฐานอยู่
ในระหว่างการโทรอัปเดตการจัดการทุนของบริษัทเมื่อวันที่ 20 สิงหาคม 2024 Texas Instruments ได้ประกาศลดคําแนะนําการใช้จ่ายด้านทุน (CapEx) สําหรับปีปฏิทิน 2026 จาก 5 พันล้านดอลลาร์เป็นช่วง 2 พันล้านดอลลาร์ถึง 5 Research พันล้านดอลลาร์ แม้จะมีการเปลี่ยนแปลงนี้ แต่ Wolfe Research ชี้ให้เห็นว่า Texas Instruments ยังคงเผชิญกับอุปสรรคด้านค่าเสื่อมราคาที่อาจส่งผลกระทบต่ออัตรากําไรขั้นต้น (GM) ในปี 2026
นอกจากนี้ บริษัทยังสังเกตว่าแม้ว่าจะมีการปรับปรุงที่คาดว่าจะดีขึ้นในกระแสเงินสดอิสระ (FCF) ของบริษัทสําหรับปีปฏิทิน 2026 แต่ก็ไม่ได้นับ Research การประเมินมูลค่าของบริษัทที่เพียงพอ
ปัจจุบัน Texas Instruments ซื้อขายที่ประมาณ 34 เท่าของกําไรต่อหุ้น (EPS) โดยประมาณของ Wolfe Research สําหรับปีปฏิทิน 2025 และที่ 30 เท่าของ EPS ของ Bull Case ที่ 6.75 ดอลลาร์ การประเมินมูลค่านี้สูงกว่าอัตราส่วนราคาต่อกําไรเฉลี่ยห้าปีของบริษัทที่ประมาณ 23.5 เท่า ซึ่งทําให้ Texas Instruments นําหน้าคู่แข่งแบบอะนาล็อก
ในแง่ของประสิทธิภาพสัมพัทธ์ Texas Instruments ได้เห็นหุ้นเพิ่มขึ้นประมาณ 22% ในช่วง 12 เดือนที่ผ่านมา ประสิทธิภาพนี้เปรียบเทียบกับการเพิ่มขึ้น 50% สําหรับดัชนี SOX เพิ่มขึ้น 28% สําหรับ S&P 500 และเพิ่มขึ้นสําหรับคู่แข่งแบบอะนาล็อก เช่น Analog Devices (ADI) ที่ 27%, NXP Semiconductors (NXPI) ที่ 29% และ Microchip เทคโนโลยี (MCHP) ที่ 1%
ในข่าวล่าสุดอื่น ๆ Texas Instruments ได้เห็นการพัฒนาที่สําคัญในวิถีทางการเงินและการลงทุนเชิงกลยุทธ์ บริษัทเซมิคอนดักเตอร์เพิ่งได้รับการจัดอันดับหุ้นที่ได้รับการอัพเกรดจาก Citi โดยย้ายจาก ถือหุ้นไว้ เป็น ซื้อ โดยพิจารณาจากแนวโน้มมาร์จิ้นที่ดีขึ้นและการลดคาดการณ์รายจ่ายด้านทุนในปี 2026
สิ่งนี้สอดคล้องกับแถลงการณ์ล่าสุดจาก Deutsche Bank ซึ่งปรับราคาเป้าหมายสําหรับ Texas Instruments เป็น 200.00 ดอลลาร์ โดยคงอันดับการถือหุ้นไว้
ในขณะเดียวกัน Stifel ยังคงจัดอันดับความน่าเชื่อถือ Hold ด้วยราคาเป้าหมาย $200.00 สําหรับหุ้นของ Texas Instruments โดยยอมรับการเปลี่ยนแปลงพื้นฐานในกลยุทธ์ของบริษัท บริษัทยังคาดการณ์ว่ากระแสเงินสดอิสระต่อหุ้นจะเพิ่มขึ้นอย่างมากภายในปี 2026 โดยมีประมาณการตั้งแต่ 8 ถึง 12 ดอลลาร์ ซึ่งสูงกว่าประมาณการฉันทามติของนักวิเคราะห์ที่ 6.91 ดอลลาร์
นอกจากนี้ กลยุทธ์ของ Texas Instruments ยังรวมถึงการสร้างโรงงานใหม่สามแห่งและขยายกําลังการผลิตขนาด 300 มม. ซึ่งเป็นการเคลื่อนไหวที่ได้รับการยกย่องจาก Elliott Investment Management บริษัทได้รับเงินทุนสูงถึง 1.6 พันล้านดอลลาร์จากพระราชบัญญัติชิปและวิทยาศาสตร์ของสหรัฐอเมริกาสําหรับการก่อสร้างสิ่งอํานวยความสะดวกใหม่ การพัฒนาเหล่านี้เน้นย้ําถึงการลงทุนเชิงกลยุทธ์และผลการดําเนินงานทางการเงินของบริษัท
ข้อมูลเชิงลึกของ InvestingPro Researchแนสแด็ก rch
ในขณะที่ Texas Instruments (NASDAQ:TXN) สํารวจความท้าทายและโอกาสในอุตสาหกรรมเซมิคอนดักเตอร์ ข้อมูลและเคล็ดลับของ InvestingPro จึงนําเสนอบริบทเพิ่มเติมสําหรับการวิเคราะห์ของ Wolfe Research ด้วยมูลค่าหลักทรัพย์ตามราคาตลาด 184.93 พันล้านดอลลาร์และอัตราส่วน P/E ล่วงหน้าที่ 34.9 Texas Instruments กําลังแสดงให้เห็นถึงสถานะที่สําคัญในตลาด
โดยเฉพาะอย่างยิ่ง บริษัทยังคงรักษาการเติบโตของเงินปันผลที่สม่ําเสมอ โดยเพิ่มเงินปันผลเป็นเวลา 20 ปีติดต่อกัน ซึ่งเน้นย้ําถึงความมุ่งมั่นต่อผลตอบแทนของผู้ถือหุ้น นอกจากนี้ สินทรัพย์ของ Texas InstrumentsResearch ยังเกินภาระผูกพันระยะสั้น ซึ่งบ่งชี้ถึงฐานะทางการเงินที่มั่นคงสําหรับการจัดการหนี้สินหมุนเวียน
เคล็ดลับ InvestingPro เน้นย้ําว่า Texas Instruments ซื้อขายที่รายได้สูงหลายเท่า ซึ่งสอดคล้องกับการสังเกตของ Wolfe Research เกี่ยวกับการประเมินมูลค่าของบริษัทที่สูง นอกจากนี้ นักวิเคราะห์หกคนได้ปรับผลประกอบการขึ้นในช่วงเวลาที่จะมาถึง ซึ่งบ่งชี้ถึงการคาดการณ์ผลการดําเนินงานที่อาจเกิดขึ้น
Research
สําหรับนักลงทุนที่ต้องการข้อมูลเชิงลึกเพิ่มเติม มีเคล็ดลับ InvestingPro เพิ่มเติม 17 ข้อสําหรับ Texas Instruments รวมถึงข้อมูลเกี่ยวกับความสามารถในการทํากําไรและแนวโน้มของตลาด ซึ่งสามารถเข้าถึงได้ผ่านแพลตฟอร์ม InvestingPro
เมื่อพิจารณาถึงการปรับเปลี่ยนเชิงกลยุทธ์ของ Texas Instruments และแนวโน้มของ Wolfe Research ข้อมูลเชิงลึกของ InvestingPro เหล่านี้สามารถให้ความเข้าใจที่ครอบคลุมมากขึ้นเกี่ยวกับสถานะทางการเงินและสถานะทางการตลาดของบริษัท
บทความนี้ถูกแปลโดยใช้ความช่วยเหลือจากปัญญาประดิษฐ์(AI) สำหรับข้อมูลเพิ่มเติม โปรดอ่านข้อกำหนดการใช้งาน