Jefferies ได้ปรับจุดยืนของ Monadelphous Group Limited (MND: AU) (OTC: MDPHF) โดยปรับลดอันดับหุ้นจาก ซื้อ เป็น ถือ และลดราคาเป้าหมายลงเหลือ 12.60 ดอลลาร์ออสเตรเลียจาก 15.50 ดอลลาร์ออสเตรเลียก่อนหน้านี้ การแก้ไขเป็นไปตามผลการดําเนินงานด้านรายได้ของ Monadelphous ซึ่งเกินคําแนะนําในปีงบประมาณ 2024
Monadelphous รายงานการเติบโตของรายได้ที่สูงกว่าที่คาดการณ์ไว้ 10% บนพื้นฐานเปอร์เซ็นต์ต่อการเปรียบเทียบ (pcp) ซึ่งสอดคล้องกับการประมาณการของ Jefferies ที่ 11% pcp อัตรากําไร EBITDA ของบริษัทก็เกินความคาดหมายเช่นกัน 2% ภาควิศวกรรมและการก่อสร้าง (E&C) มีส่วนสําคัญในการปรับปรุงอัตรากําไรนี้ ซึ่งเป็นแนวโน้มที่คาดว่าจะคงอยู่จนถึงปีงบประมาณ 2025
บริษัทตั้งข้อสังเกตว่าการใช้จ่ายในแร่เหล็ก Pilbara มีแนวโน้มที่จะสนับสนุนการเติบโตของ E&C และ Maintenance & Industrial Services (M&I) ในปีงบประมาณ 2025 โดยคาดว่าจะเพิ่มขึ้นเป็นเปอร์เซ็นต์หลักเดียวที่ต่ํา อย่างไรก็ตาม ภาควัตถุดิบแบตเตอรี่มีความเสี่ยง คิดเป็น 38% ของรายได้ E&C และ 19% ของรายได้ M&I
Jefferies เน้นย้ําถึงการขาดคําแนะนําเชิงปริมาณสําหรับอนาคตและแสดงความไม่แน่นอนเกี่ยวกับปีงบประมาณ 2026 ด้วยเหตุนี้ บริษัทจึงได้แก้ไขประมาณการกําไรต่อหุ้น (EPS) สําหรับปีงบประมาณ 2025 และปีงบประมาณ 2026 โดยลดลง 1% สําหรับปีงบประมาณ 2025 และลดลง 8% สําหรับปีงบประมาณ 2026
บทความนี้ถูกแปลโดยใช้ความช่วยเหลือจากปัญญาประดิษฐ์(AI) สำหรับข้อมูลเพิ่มเติม โปรดอ่านข้อกำหนดการใช้งาน