การปรับลดเป้าหมายราคาหุ้น Home Depot โดย Wolfe Research สะท้อนให้เห็นถึงแนวโน้มที่ลดลง

เมื่อวันพุธ Wolfe Research ได้ปรับราคาเป้าหมายสําหรับหุ้น Home Depot (NYSE:HD) โดยลดเหลือ 392 ดอลลาร์จาก 401 ดอลลาร์ก่อนหน้านี้ในขณะที่ยังคงอันดับความน่าเชื่อถือที่ดีกว่า

บริษัทได้แสดงความมั่นใจในความยืดหยุ่นของภาคการปรับปรุงบ้านเมื่อเทียบกับด้านอื่นๆ เช่น การสร้างบ้าน Wolfe Research ยอมรับว่าแม้ว่าความเสี่ยงจะเกี่ยวข้องกับความต้องการปรับปรุงใหม่และการเปลี่ยนแปลงเชิงลบในหมวดหมู่ที่ถูกบดบังด้วยอัตราเงินเฟ้อ แต่ศักยภาพของยอดขายที่เทียบเคียงได้ลดลงน่าจะสะท้อนให้เห็นแล้วในการประเมินมูลค่าของหุ้น

บริษัทยังตั้งข้อสังเกตว่าการขายบ้านที่มีอยู่เป็นความท้าทายที่สําคัญต่อกิจกรรมการปรับปรุง โดยเฉพาะอย่างยิ่งเมื่ออัตราดอกเบี้ยค่อนข้างสูง แม้จะมีปัจจัยเหล่านี้ แต่ Wolfe Research ได้วางตําแหน่ง Home Depot ในทางที่ดี โดยอ้างถึงตําแหน่งที่แข็งแกร่งของบริษัทในหมวดหมู่ที่แข็งแกร่ง

เกี่ยวกับการคาดการณ์ทางการเงิน Wolfe Research ได้อัปเดตประมาณการกําไรต่อหุ้น (EPS) สําหรับ Home Depot เป็น 14.93 ดอลลาร์สําหรับปี 2024 ลดลงจาก 15.21 ดอลลาร์ และเป็น 15.38 ดอลลาร์สําหรับปี 2025 ลดลงจาก 16.19 ดอลลาร์ การประมาณการที่แก้ไขเหล่านี้สอดคล้องกับฉันทามติ ราคาเป้าหมายใหม่ที่ 392 ดอลลาร์ขึ้นอยู่กับ 25.5 เท่าของทวีคูณที่ใช้กับประมาณการ EPS ประจําปีงบประมาณ 2025 ของบริษัทที่ 15.38 ดอลลาร์ ซึ่งบ่งชี้ถึงการคาดการณ์การฟื้นตัวของอุตสาหกรรมในอีกไม่กี่ปีข้างหน้า

มูลค่าการซื้อขายปัจจุบันของหุ้น Home Depot อยู่ที่ประมาณ 22 เท่าของรายได้ในอีกสิบสองเดือนข้างหน้า (NTM) ซึ่งสูงกว่าค่าเฉลี่ยในอดีต 10 ปีที่ประมาณ 21 เท่า การประเมินมูลค่าของ Wolfe Research สะท้อนให้เห็นถึงความเชื่อมั่นในศักยภาพของ Home Depot ที่จะทําผลงานได้ดีกว่าตลาด แม้ว่าจะมีการปรับเปลี่ยนราคาเป้าหมายและประมาณการ EPS ก็ตาม

ในข่าวล่าสุดอื่น ๆ Home Depot Inc. ได้รายงานยอดขายไตรมาสที่สองสําหรับปีงบประมาณ 2024 เพิ่มขึ้นเล็กน้อย ถึง 43.2 พันล้านดอลลาร์ เพิ่มขึ้น 0.6% จากไตรมาสของปีที่แล้ว

อย่างไรก็ตาม บริษัทประสบกับยอดขายที่เทียบเคียงได้ลดลง 3.3% โดยร้านค้าในสหรัฐฯ ลดลง 3.6% กําไรต่อหุ้นปรับลดที่ปรับปรุงแล้วอยู่ที่ 4.67 ดอลลาร์ ลดลงเล็กน้อยจากปีก่อนหน้า Home Depot ระบุว่าผลลัพธ์ที่หลากหลายเหล่านี้เกิดจากอัตราดอกเบี้ยที่สูงขึ้น ความไม่แน่นอนทางเศรษฐกิจมหภาค และสภาพอากาศที่ไม่เอื้ออํานวย

ผู้ค้าปลีกในสหรัฐอเมริกา รวมถึงบริษัทใหญ่ๆ เช่น Walmart, Target, Home Depot และ Amazon.com ได้นําเข้าสินค้าล่วงหน้าเพื่อลดความล่าช้าของสินค้าที่อาจเกิดขึ้นและการสูญเสียทางการเงินหากพนักงานท่าเรือที่ท่าเรือสําคัญนัดหยุดงานในเดือนตุลาคม

สมาคมชายฝั่งระหว่างประเทศซึ่งเป็นตัวแทนของคนงานในท่าเรือประมาณ 36 แห่ง กําลังเจรจาสัญญากับนายจ้างจากพันธมิตรทางทะเลแห่งสหรัฐอเมริกา การนัดหยุดงานที่อาจเกิดขึ้นอาจส่งผลกระทบต่อการนําเข้าตู้คอนเทนเนอร์ครึ่งหนึ่งของประเทศ

Home Depot เพิ่งเข้าซื้อกิจการ SRS Distribution ซึ่งเป็นส่วนหนึ่งของกลยุทธ์การเติบโต แม้จะคาดว่ายอดขายที่เทียบเคียงได้จะลดลง 3% ถึง 4% ในปีงบประมาณ 2024 แต่บริษัทยังคงมุ่งมั่นที่จะขยายส่วนแบ่งการตลาดในตลาดการปรับปรุงบ้านมูลค่า 1 ล้านล้านดอลลาร์

นี่คือการพัฒนาล่าสุดบางส่วนที่นักลงทุนควรทราบ

ข้อมูลเชิงลึกของ InvestingPro

ข้อมูลของ InvestingPro เน้นย้ําถึงความแข็งแกร่งของตลาดและผลการดําเนินงานทางการเงินของ Home Depot (NYSE:HD) ด้วยมูลค่าหลักทรัพย์ตามราคาตลาดที่แข็งแกร่งที่ 347.13 พันล้านดอลลาร์และอัตราส่วนราคา/กําไร (P/E) ที่ 23.07 บริษัทจึงโดดเด่นในอุตสาหกรรมค้าปลีกเฉพาะทาง โดยเฉพาะอย่างยิ่ง Home Depot มีประวัติในการรักษาการจ่ายเงินปันผลเป็นเวลา 38 ปีติดต่อกันที่น่าประทับใจ ซึ่งแสดงให้เห็นถึงความมุ่งมั่นในการคืนมูลค่าให้กับผู้ถือหุ้น อัตราผลตอบแทนเงินปันผลของบริษัท ณ วันที่บันทึกล่าสุดอยู่ที่ 2.57% โดยมีการเติบโตของเงินปันผล 7.66% ในช่วงสิบสองเดือนที่ผ่านมา

ในขณะที่นักวิเคราะห์ได้ปรับการคาดการณ์ผลประกอบการลงในช่วงที่จะมาถึง Home Depot ยังคงเป็นหน่วยงานที่ทํากําไรโดยมีผลตอบแทนจากสินทรัพย์เป็นบวก 19.11% ความมั่นคงทางการเงินนี้ได้รับการเน้นย้ําเพิ่มเติมจากประวัติการทํากําไรของบริษัทในช่วงสิบสองเดือนที่ผ่านมาและผลตอบแทนที่สูงในช่วงทศวรรษที่ผ่านมา นอกจากนี้ Home Depot ยังซื้อขายที่ราคา/หนังสือทวีคูณสูงถึง 190.73 ซึ่งบ่งชี้ถึงการประเมินมูลค่าระดับพรีเมียมโดยตลาด

สําหรับนักลงทุนที่ต้องการการวิเคราะห์เชิงลึกมากขึ้น แพลตฟอร์ม InvestingPro มีข้อมูลเชิงลึกเพิ่มเติมมากมาย ขณะนี้มีเคล็ดลับ InvestingPro อีก 39 ข้อสําหรับ Home Depot ซึ่งสามารถให้ความเข้าใจที่ลึกซึ้งยิ่งขึ้นเกี่ยวกับสถานะทางการเงินและสถานะทางการตลาดของบริษัท เคล็ดลับเหล่านี้สามารถเข้าถึงได้โดยไปที่ https://www.investing.com/pro/HD ซึ่งนําเสนอเครื่องมือที่ครอบคลุมสําหรับนักลงทุนในการตัดสินใจอย่างชาญฉลาด

บทความนี้ถูกแปลโดยใช้ความช่วยเหลือจากปัญญาประดิษฐ์(AI) สำหรับข้อมูลเพิ่มเติม โปรดอ่านข้อกำหนดการใช้งาน