RBC Capital ได้ปรับแนวโน้มหุ้น Home Depot (NYSE: HD) โดยลดราคาเป้าหมายจาก 377.00 ดอลลาร์เป็น 363.00 ดอลลาร์ บริษัทยังคงให้คะแนน Sector Perform สําหรับหุ้น
การแก้ไขเป็นไปตามผลการดําเนินงานล่าสุดของ Home Depot และการคาดการณ์ทางการเงินในอนาคต RBC Capital อ้างถึงมุมมองที่ระมัดระวังมากขึ้นเกี่ยวกับการใช้จ่ายของผู้บริโภคและผลกระทบของการเข้าซื้อกิจการ SRS Distribution ของบริษัทเป็นเหตุผลในการปรับเปลี่ยน
นักวิเคราะห์จาก RBC Capital ตั้งข้อสังเกตว่าการคาดการณ์ยอดขายที่ลดลงและการอัปเดตคําแนะนําสําหรับ Home Depot นั้นเป็นที่ตลาดคาดการณ์ไว้เป็นส่วนใหญ่ การปรับเปลี่ยนเหล่านี้ถูกมองว่าเป็นการวางเวทีสําหรับปีงบประมาณ 2025 ที่อาจเอื้ออํานวยมากขึ้น ซึ่งอาจได้รับประโยชน์จากสภาพแวดล้อมของอัตราดอกเบี้ยที่ลดลง บริษัทปรับประมาณการยอดขายเปรียบเทียบสําหรับปีงบประมาณ 2024 และ 2025 เป็น -3.4% และ +1.5% ตามลําดับ ซึ่งเปลี่ยนแปลงจากประมาณการก่อนหน้านี้ที่ -1.5% และ +3.5%
นอกจากนี้ RBC Capital ได้ปรับประมาณการกําไรต่อหุ้น (EPS) ที่ปรับปรุงแล้วสําหรับ Home Depot ลดลงเหลือ 14.71 ดอลลาร์สําหรับปีงบประมาณ 2024 และ 15.13 ดอลลาร์สําหรับปีงบประมาณ 2025 ประมาณการก่อนหน้านี้อยู่ที่ 15.34 ดอลลาร์และ 16.38 ดอลลาร์ตามลําดับ ราคาเป้าหมายใหม่ที่ 363.00 ดอลลาร์ขึ้นอยู่กับประมาณ 24 เท่าของประมาณการกําไรต่อหุ้นที่ปรับปรุงแล้วในปีงบประมาณ 2025 ของบริษัทที่ 15.13 ดอลลาร์
นักวิเคราะห์ยังกล่าวด้วยว่าแม้ว่าอัตราดอกเบี้ยที่ต่ํากว่าคาดว่าจะส่งผลกระทบเพียงเล็กน้อยต่อปัจจัยพื้นฐานของ Home Depot จนถึงปลายปี 2025 แต่ก็ไม่ได้คํานึงถึงราคาเป้าหมายในปัจจุบันอย่างมีนัยสําคัญ การวิเคราะห์กระแสเงินสดลดพิเศษ (DCF) แยกต่างหากชี้ให้เห็นว่ามูลค่าที่เป็นไปได้ใกล้เคียงกับ 400 ดอลลาร์สําหรับหุ้น Home Depot
Home Depot รายงานยอดขายไตรมาสที่สองเพิ่มขึ้นเล็กน้อยสําหรับปีงบประมาณ 2024 ถึง 43.2 พันล้านดอลลาร์ เพิ่มขึ้น 0.6% จากไตรมาสของปีก่อนหน้า อย่างไรก็ตาม ยอดขายที่เทียบเคียงได้ลดลง 3.3% โดยร้านค้าในสหรัฐฯ ลดลง 3.6% กําไรต่อหุ้นปรับลดที่ปรับปรุงแล้วอยู่ที่ 4.67 ดอลลาร์ สูงกว่าการประมาณการของ Telsey Advisory Group ที่ 4.64 ดอลลาร์ และฉันทามติของ FactSet ที่ 4.53 ดอลลาร์
Evercore ISI และ Wolfe Research ได้ปรับเป้าหมายราคาสําหรับ Home Depot โดยลดราคาลงเหลือ 400 ดอลลาร์และ 392 ดอลลาร์ตามลําดับ ในขณะที่ยังคงรักษาเรตติ้ง Outperform ไว้ Telsey Advisory Group คงอันดับ Market Perform สําหรับหุ้น
การเปลี่ยนแปลงเหล่านี้สะท้อนให้เห็นถึงความกังวลเกี่ยวกับการเข้าชมร้านค้าที่เทียบเคียงได้ติดลบของ Home Depot และความเสี่ยงที่อาจเกิดขึ้นในกลุ่ม Pro พร้อมกับความท้าทายในภาคการปรับปรุงบ้านเนื่องจากปัจจัยต่างๆ เช่น อัตราดอกเบี้ยที่สูงขึ้นและความไม่แน่นอนทางเศรษฐกิจ
ข้อมูลเชิงลึกของ InvestingPro
ในขณะที่ RBC Capital แก้ไขจุดยืนของ Home Depot (NYSE:HD) สิ่งสําคัญคือต้องพิจารณาประวัติที่แข็งแกร่งของบริษัทควบคู่ไปกับตัวชี้วัดทางการเงินล่าสุด Home Depot ได้แสดงให้เห็นถึงความมุ่งมั่นอย่างแรงกล้าต่อผลตอบแทนของผู้ถือหุ้น โดยได้เพิ่มเงินปันผลเป็นเวลา 14 ปีติดต่อกันและคงการจ่ายเงินปันผลเป็นเวลา 38 ปีติดต่อกัน ความสม่ําเสมอนี้เป็นข้อพิสูจน์ถึงสถานะทางการเงินของบริษัทและตําแหน่งในฐานะผู้เล่นที่โดดเด่นในอุตสาหกรรมค้าปลีกเฉพาะทาง
การตรวจสอบการเงินของ Home Depot เผยให้เห็นมูลค่าหลักทรัพย์ตามราคาตลาด 347.13 พันล้านดอลลาร์ ซึ่งสะท้อนให้เห็นถึงการมีอยู่อย่างมีนัยสําคัญในตลาด อัตราส่วนราคาต่อกําไร (P/E) ของบริษัทอยู่ที่ 23.07 ซึ่งสูงกว่า P/E ที่ปรับปรุงแล้วเล็กน้อยในช่วงสิบสองเดือนที่ผ่านมา ณ ไตรมาสที่ 1 ปี 2025 ซึ่งอยู่ที่ 23.34 นักลงทุนควรสังเกตอัตรากําไรขั้นต้นที่ 33.48% ซึ่งบ่งชี้ถึงความสามารถที่แข็งแกร่งในการรักษารายได้หลังจากพิจารณาต้นทุนขายแล้ว นอกจากนี้ ผลตอบแทนจากสินทรัพย์ของบริษัทในช่วงเวลาเดียวกันยังน่าประทับใจอยู่ที่ 19.11% ซึ่งแสดงให้เห็นถึงการใช้สินทรัพย์อย่างมีประสิทธิภาพเพื่อสร้างผลกําไร
ในขณะที่นักวิเคราะห์เพิ่งปรับการคาดการณ์ผลประกอบการลดลงสําหรับช่วงเวลาที่จะมาถึง Home Depot ทํากําไรได้ในช่วงสิบสองเดือนที่ผ่านมาและคาดว่าจะยังคงทํากําไรได้ในปีนี้ สําหรับผู้ที่สนใจในการวิเคราะห์เชิงลึกและข้อมูลเชิงลึกเพิ่มเติม มีเคล็ดลับ InvestingPro อีก 15 ข้อที่ https://www.investing.com/pro/HD ซึ่งให้มุมมองที่ครอบคลุมเกี่ยวกับผลการดําเนินงานทางการเงินและแนวโน้มในอนาคตของโฮมดีโป
บทความนี้ถูกแปลโดยใช้ความช่วยเหลือจากปัญญาประดิษฐ์(AI) สำหรับข้อมูลเพิ่มเติม โปรดอ่านข้อกำหนดการใช้งาน