เมื่อวันพุธ Morgan Stanley ยังคงให้คะแนนน้ําหนักต่ําและราคาเป้าหมาย 50.00 ดอลลาร์สําหรับหุ้นของ Brinker International (NYSE:EAT) ซึ่งเป็นบริษัทที่รู้จักกันดีในเครือร้านอาหาร Chili's Grill & Bar และ Maggiano's Little Italy จุดยืนของบริษัทเกิดขึ้นแม้จะยอมรับผลการดําเนินงานด้านการขายที่น่าประทับใจของบริษัทในไตรมาสที่สี่ ซึ่งทําให้ยอดขายในร้านค้าที่เทียบเคียงได้ของ Chili เพิ่มขึ้น 15%
รายงานผลประกอบการล่าสุดของ Brinker International เผยให้เห็นผลลัพธ์ที่หลากหลาย แม้ว่ายอดขายของบริษัทจะแข็งแกร่ง โดยมีการเข้าชมของ Chili เพิ่มขึ้น 6% แต่รายได้ก็ไม่เป็นไปตามความคาดหวังในแง่ดีที่บางคนถือไว้อย่างเต็มที่ การขาดแคลนนี้เกิดจากการพลาดเล็กน้อยในอัตรากําไรขั้นต้นระดับร้านอาหาร (RLM) และค่าใช้จ่ายทั่วไปและการบริหารที่สูงขึ้น ซึ่งส่วนใหญ่ได้รับแรงหนุนจากค่าตอบแทนจูงใจ
เมื่อมองไปข้างหน้า Brinker International ได้ให้คําแนะนํากําไรต่อหุ้น (EPS) สําหรับปีงบประมาณ 2025 ซึ่งต่ํากว่าความคาดหวังของทั้ง Street และ Morgan Stanley รวมถึงการคาดการณ์ของนักลงทุนส่วนใหญ่ แม้ว่าตัวเลขยอดขายจะมีแนวโน้มสูงขึ้น แต่บริษัทก็วางแผนที่จะลงทุนใหม่ในธุรกิจต่อไป ซึ่งเป็นกลยุทธ์ที่มุ่งปรับปรุงแบรนด์ในระยะยาว แนวทางนี้อาจโดนใจนักลงทุนที่อดทน แต่ผู้ที่คาดหวังผลตอบแทนในทันทีจากการเติบโตของยอดขายในร้านค้าที่เทียบเคียงได้ 15% อาจพิจารณาตําแหน่งของตนอีกครั้ง
การจัดอันดับน้ําหนักต่ําของ Morgan Stanley ส่วนหนึ่งขึ้นอยู่กับมุมมองที่ว่าเรื่องราวของ Brinker International ไม่สามารถพึ่งพาการเข้าชมของลูกค้าที่เพิ่มขึ้นเพียงอย่างเดียว บริษัทเชื่อว่าจําเป็นต้องมีแผนการเติบโตที่ครอบคลุมมากขึ้นเพื่อผลักดันมูลค่าของหุ้นให้สูงขึ้น โดยเฉพาะอย่างยิ่งเมื่อพิจารณาว่าหุ้นได้รับการจัดอันดับใหม่อย่างมีนัยสําคัญแล้ว
ณ ตอนนี้ แผนผลกําไรที่คาดการณ์ไว้เพื่อสนับสนุนการเพิ่มขึ้นของหุ้นยังไม่ชัดเจน แม้ว่าการเข้าชมของลูกค้าจะแสดงให้เห็นถึงการปรับปรุงอย่างมากก็ตาม
ในข่าวล่าสุดอื่น ๆ Brinker International รายงานผลประกอบการไตรมาสที่สี่ซึ่งต่ํากว่าที่นักวิเคราะห์คาดการณ์ไว้แม้ว่าจะสูงกว่ารายได้ที่คาดการณ์ไว้ก็ตาม ผู้ประกอบการร้านอาหารประกาศกําไรต่อหุ้นที่ปรับปรุงแล้วที่ 1.61 ดอลลาร์ ซึ่งต่ํากว่าประมาณการที่เป็นเอกฉันท์ที่ 1.66 ดอลลาร์ อย่างไรก็ตาม รายงานรายได้ 1.21 พันล้านดอลลาร์ ซึ่งสูงกว่าที่นักวิเคราะห์คาดการณ์ไว้ที่ 1.15 พันล้านดอลลาร์
ยอดขายร้านอาหารที่เทียบเคียงได้เพิ่มขึ้น 13.5% เมื่อเทียบกับปีก่อน โดย Chili's และ Maggiano's Little Italy ซึ่งเป็นบริษัทในเครือของ Brinker เพิ่มขึ้น 14.8% และ 2.5% ตามลําดับ ส่วนหนึ่งเป็นผลมาจากความสําเร็จในการเปิดตัวเบอร์เกอร์ "Big Smasher" ของ Chili และแคมเปญโฆษณาที่เน้นคุณค่า
Kevin Hochman ซีอีโอของ Brinker International กล่าวว่าบริษัทมีความคืบหน้าอย่างมั่นคงไปสู่เป้าหมายในการส่งมอบการเติบโตที่ทํากําไรและยั่งยืน บริษัทได้ให้การคาดการณ์ในแง่ดีสําหรับปีงบประมาณ 2025 โดยคาดการณ์กําไรต่อหุ้นที่ 4.35-4.75 ดอลลาร์ และรายได้ 4.55-4.62 พันล้านดอลลาร์ ซึ่งตัวเลขทั้งสองสูงกว่าประมาณการที่เป็นเอกฉันท์ในปัจจุบัน
ข้อมูลเชิงลึกของ InvestingPro
ในขณะที่ Brinker International (NYSE:EAT) เผชิญกับความท้าทายในการสร้างสมดุลระหว่างยอดขายที่แข็งแกร่งกับการเติบโตของผลกําไร ด้วยมูลค่าหลักทรัพย์ตามราคาตลาดในปัจจุบันที่ 3.13 พันล้านดอลลาร์ บริษัทซื้อขายที่อัตราส่วน P/E ที่ 20.34 ที่น่าสนใจคือสิ่งนี้ค่อนข้างต่ําเมื่อเทียบกับการเติบโตของรายได้ในระยะสั้น ซึ่งบ่งชี้ว่าหุ้นอาจมีมูลค่าต่ําเกินไปตามศักยภาพในการสร้างรายได้ ซึ่งเป็นเคล็ดลับของ InvestingPro ที่สอดคล้องกับผลการดําเนินงานที่แข็งแกร่งของบริษัทเมื่อเร็วๆ นี้
เคล็ดลับ InvestingPro อีกฉบับหนึ่งเน้นย้ําว่า Brinker International ได้รับผลตอบแทนที่สําคัญในช่วงสัปดาห์ที่ผ่านมา โดยมีผลตอบแทนรวมของราคา 14.01% ซึ่งส่งผลให้ผลตอบแทน 91.77% ที่น่าทึ่งในปีที่ผ่านมา สิ่งนี้อาจสะท้อนให้เห็นถึงการมองโลกในแง่ดีของนักลงทุนเกี่ยวกับความสามารถในการทํากําไรของบริษัท เนื่องจากนักวิเคราะห์คาดการณ์ว่า Brinker จะทํากําไรได้ในปีนี้ ซึ่งเป็นความเชื่อมั่นที่ได้รับการสนับสนุนจากความสามารถในการทํากําไรของบริษัทในช่วงสิบสองเดือนที่ผ่านมา
อย่างไรก็ตาม นักลงทุนควรพิจารณาด้วยว่าภาระผูกพันระยะสั้นของบริษัทเกินสินทรัพย์สภาพคล่อง ซึ่งอาจทําให้เกิดความกังวลเกี่ยวกับความยืดหยุ่นทางการเงิน นอกจากนี้ ราคาหุ้นค่อนข้างผันผวน ซึ่งอาจบ่งบอกถึงความเสี่ยงที่สูงขึ้นสําหรับนักลงทุนที่มีศักยภาพ สําหรับผู้ที่ต้องการเจาะลึกข้อมูลเชิงลึกเกี่ยวกับรายงานทางการเงินของ Brinker International InvestingPro ขอเสนอเคล็ดลับเพิ่มเติมที่สามารถเข้าถึงได้ผ่านแพลตฟอร์มของตน
โดยรวมแล้ว ข้อมูลเชิงลึกจาก InvestingPro ชี้ให้เห็นว่าในขณะที่ Brinker International แสดงให้เห็นถึงการเติบโตของยอดขายที่แข็งแกร่งและการประเมินมูลค่าต่ําเกินไปตามรายได้ แต่นักลงทุนควรชั่งน้ําหนักปัจจัยบวกเหล่านี้กับสถานะทางการเงินและความผันผวนของหุ้นของบริษัท ด้วยเคล็ดลับ InvestingPro เพิ่มเติมทั้งหมด 11 ข้อ นักลงทุนจึงมีทรัพยากรเพียงพอในการตัดสินใจอย่างชาญฉลาดเกี่ยวกับการลงทุนใน Brinker International
บทความนี้ถูกแปลโดยใช้ความช่วยเหลือจากปัญญาประดิษฐ์(AI) สำหรับข้อมูลเพิ่มเติม โปรดอ่านข้อกำหนดการใช้งาน