เมื่อวันจันทร์ Baird ได้ปรับราคาเป้าหมายของหุ้นของ Cognex Corporation (NASDAQ:CGNX) ซึ่งเป็นผู้ให้บริการระบบแมชชีนวิชันเป็น 42.00 ดอลลาร์ ลดลงจากเป้าหมายก่อนหน้านี้ที่ 46.00 ดอลลาร์ บริษัทได้เลือกที่จะรักษาอันดับเป็นกลางสําหรับหุ้น การแก้ไขนี้เกิดขึ้นหลังจากราคาหุ้นของบริษัทลดลงอย่างมาก ซึ่งลดลง 21% เมื่อเทียบกับการลดลง 1.4% ในดัชนี S&P 500
นักวิเคราะห์ของ Baird ตั้งข้อสังเกตว่าการปรับลดลงส่วนใหญ่เกิดจากการคาดการณ์ยอดขายในไตรมาสที่สามของ Cognex ที่ต่ํากว่าที่คาดการณ์ไว้เป็นเอกฉันท์ ซึ่งบ่งบอกถึงกําไรต่อหุ้น (EPS) ที่ลดลง สภาวะตลาดในปัจจุบัน ตามที่ระบุโดยการอ่านค่า ISM/PMI ที่อ่อนแอล่าสุดในเดือนกรกฎาคม ชี้ให้เห็นว่าตลาดปลายทางหลายแห่งของ Cognex ยังคงเปราะบาง
แม้จะมีการฟื้นตัวในภาคโลจิสติกส์และเซมิคอนดักเตอร์ แต่ยานยนต์ อุปกรณ์อิเล็กทรอนิกส์สําหรับผู้บริโภค และกลุ่มระบบอัตโนมัติในโรงงานในวงกว้างก็แสดงให้เห็นถึงประสิทธิภาพที่อ่อนแอ นักวิเคราะห์กล่าวเพิ่มเติมว่าการประมาณการสําหรับปีปฏิทิน 2024 กําลังมองหาการปรับต่ําสุดหรือขั้นสุดท้ายที่อาจเกิดขึ้น
ความไม่แน่นอนเกี่ยวกับช่วงเวลาการฟื้นตัวของภาคยานยนต์และระบบอัตโนมัติในโรงงาน ซึ่งคาดว่าจะเกิดขึ้นในปี 2025 ทําให้ยากต่อการคาดการณ์อย่างแน่นอน ความไม่แน่นอนนี้รวมกับการขาดการสนับสนุนการประเมินมูลค่าทําให้ Baird ยังคงมีจุดยืนที่เป็นกลางต่อหุ้นของ Cognex
ในข่าวล่าสุดอื่น ๆ Cognex Corporation เปิดเผยผลประกอบการไตรมาสที่ 2 ปี 2024 ซึ่งแสดงให้เห็นถึงความยืดหยุ่นท่ามกลางสภาวะตลาดที่หลากหลาย รายได้และอัตรากําไรขั้นต้นของบริษัทเป็นไปตามที่คาดการณ์ไว้ แม้ว่าจะมีรายได้ลดลงเล็กน้อย 1% เมื่อเทียบเป็นรายปี
มีรายงานการเพิ่มขึ้นตามลําดับอย่างเห็นได้ชัดในอัตรากําไร EBITDA ที่ปรับปรุงแล้วเป็น 19.9% แม้จะมีความท้าทายในภาคยานยนต์และอุปกรณ์อิเล็กทรอนิกส์สําหรับผู้บริโภค การลงทุนอย่างต่อเนื่องของ Cognex ในผลิตภัณฑ์ที่เปิดใช้งาน AI และความคิดริเริ่มของลูกค้าที่เกิดขึ้นใหม่ได้รับการเน้นย้ํา แม้ว่ารายได้จากความพยายามเหล่านี้คาดว่าจะใช้เวลานานกว่าจะเกิดขึ้นจริง
บริษัทคาดว่ารายได้ในไตรมาสที่ 3 จะอยู่ระหว่าง 225 ล้านถึง 240 ล้านดอลลาร์ และอัตรากําไร EBITDA ที่ปรับปรุงแล้วระหว่าง 16% ถึง 19% รายได้ที่ลดลงเกิดจากความล่าช้าในโครงการแบตเตอรี่ EV และความอ่อนตัวในตลาดอุปกรณ์อิเล็กทรอนิกส์และยานยนต์ โดยเฉพาะในจีนและยุโรป อย่างไรก็ตาม การเติบโตของรายได้สองหลักที่แข็งแกร่งเกิดขึ้นในตลาดโลจิสติกส์และเซมิคอนดักเตอร์
การเข้าซื้อกิจการ Moritex ของ Cognex ได้แสดงให้เห็นถึงความคืบหน้าในเชิงบวกด้วยโอกาสในการผนึกกําลังรายได้ที่อาจเกิดขึ้น ความคิดริเริ่มเชิงกลยุทธ์ของบริษัท เช่น การรวม Moritex และการมุ่งเน้นไปที่ผลิตภัณฑ์ที่เปิดใช้งาน AI คาดว่าจะมีส่วนช่วยในการเติบโตในระยะยาวแม้จะมีความท้าทายของตลาดในปัจจุบัน สิ่งเหล่านี้เป็นหนึ่งในการพัฒนาล่าสุดของ Cognex Corporation
ข้อมูลเชิงลึกของ InvestingPro
ข้อมูลล่าสุดจาก InvestingPro ให้ข้อมูลเชิงลึกเกี่ยวกับสถานะทางการเงินและผลการดําเนินงานของตลาดในปัจจุบันของ Cognex Corporation (NASDAQ:CGNX) ด้วยมูลค่าหลักทรัพย์ตามราคาตลาด 6.55 พันล้านดอลลาร์และอัตราส่วนราคาต่อกําไร (P/E) ที่สูงที่ 83.93 บริษัทซื้อขายที่ทวีคูณของรายได้ที่สําคัญ สิ่งนี้เน้นย้ําเพิ่มเติมโดยอัตราส่วน P/E ที่ปรับปรุงแล้วสําหรับสิบสองเดือนที่ผ่านมา ณ ไตรมาสที่ 2 ปี 2024 อยู่ที่ 89.13
แม้หุ้นจะตกต่ําเมื่อเร็ว ๆ นี้ โดยผลตอบแทนรวมของราคาหนึ่งสัปดาห์แสดงให้เห็นถึงการลดลงอย่างมากที่ 22.76% Cognex ยังคงจ่ายเงินปันผลเป็นเวลาสิบปีติดต่อกันอย่างน่าทึ่ง ซึ่งแสดงให้เห็นถึงความมุ่งมั่นต่อผลตอบแทนของผู้ถือหุ้น นอกจากนี้ สินทรัพย์สภาพคล่องของบริษัทยังเกินภาระผูกพันระยะสั้น ซึ่งบ่งชี้ถึงสถานะสภาพคล่องที่มั่นคง
เคล็ดลับของ InvestingPro เน้นย้ําว่าดัชนี Relative Strength Index (RSI) บ่งชี้ว่าหุ้นอยู่ในพื้นที่ขายมากเกินไป ซึ่งอาจดึงดูดนักลงทุนที่ตรงกันข้ามหรือผู้ที่มองหาโอกาสในการรีบาวด์ที่อาจเกิดขึ้น นอกจากนี้ ด้วยนักวิเคราะห์ 9 คนได้ปรับประมาณการผลประกอบการลดลงสําหรับช่วงเวลาที่จะมาถึง นักลงทุนอาจต้องการจับตาดูการแก้ไขเพิ่มเติมหรือสัญญาณของการพลิกฟื้นอย่างใกล้ชิด สําหรับผู้ที่ต้องการการวิเคราะห์เชิงลึกเพิ่มเติม InvestingPro ขอเสนอเคล็ดลับและข้อมูลเชิงลึกเพิ่มเติมเกี่ยวกับ Cognex Corporation ซึ่งสามารถดูได้ที่ InvestingPro
บทความนี้ถูกแปลโดยใช้ความช่วยเหลือจากปัญญาประดิษฐ์(AI) สำหรับข้อมูลเพิ่มเติม โปรดอ่านข้อกำหนดการใช้งาน