เมื่อวันศุกร์ FBN Securities ได้ปรับแนวโน้มของ Atlassian Corporation (NASDAQ:TEAM) โดยลดราคาเป้าหมายจาก 250 ดอลลาร์เป็น 200 ดอลลาร์ในขณะที่ยังคงอันดับความน่าเชื่อถือที่ดีกว่า การแก้ไขนี้สะท้อนให้เห็นถึงการคาดการณ์การเติบโตของรายได้ที่อนุรักษ์นิยมมากขึ้นสําหรับปีงบประมาณ 2025 ที่บริษัทจัดทําขึ้น Atlassian รายงานว่าสําหรับไตรมาสที่สี่ของปีงบประมาณ บริษัทมีรายได้เพิ่มขึ้น 20% เมื่อเทียบเป็นรายปี ซึ่งสอดคล้องกับการประมาณการที่เป็นเอกฉันท์ และกําไรต่อหุ้นที่ไม่ใช่ GAAP (NG) ที่ 0.66 ดอลลาร์ ซึ่งสูงกว่าฉันทามติ 0.06 ดอลลาร์ โดยได้รับความช่วยเหลือจากค่าใช้จ่ายทั่วไปและการบริหารที่ต่ํากว่าที่คาดการณ์ไว้
เป้าหมายราคาที่ลดลงได้รับอิทธิพลจากคําแนะนําของ Atlassian สําหรับปีงบประมาณที่กําลังจะมาถึง ซึ่งคาดว่าจะมีการเติบโตของรายได้ 16% เมื่อเทียบเป็นรายปี ซึ่งต่ํากว่าประมาณการที่เป็นเอกฉันท์ 18% ท่าทีที่ระมัดระวังของบริษัทสําหรับปีงบประมาณ 2025 เกิดจากปัจจัยหลักสองประการ: สภาพแวดล้อมทางเศรษฐกิจมหภาคที่แย่ลงและความเสี่ยงในการดําเนินการออกสู่ตลาด (GTM) ในส่วนขององค์กร ความเสี่ยงเหล่านี้ถูกเน้นย้ําโดยการจากไปของประธานเจ้าหน้าที่ฝ่ายขาย (CSO) Keven Egan ซึ่งจะลาออกในปลายเดือนสิงหาคมเพื่อแสวงหาโอกาสอื่นๆ Egan ทํางานกับ Atlassian ตั้งแต่เดือนพฤษภาคม 2021 และดํารงตําแหน่ง CSO ตั้งแต่เดือนกันยายน 2023
สําหรับปีงบประมาณ 2025 Atlassian กําลังชี้นํารายได้จากศูนย์ข้อมูลเติบโต 20% เมื่อเทียบเป็นรายปี ซึ่งลดลงอย่างมากจากการเติบโต 48% ในปีงบประมาณ 2024 การปรับเปลี่ยนนี้เกิดจากความท้าทายที่คาดการณ์ไว้ในการโยกย้ายจากศูนย์ข้อมูลไปยังระบบคลาวด์ เนื่องจากลูกค้าจํานวนมากเพิ่งเปลี่ยนจากเซิร์ฟเวอร์เป็นศูนย์ข้อมูล นอกจากนี้ บริษัทยังคาดการณ์รายได้จากระบบคลาวด์จะเพิ่มขึ้น 23% เมื่อเทียบเป็นรายปีสําหรับปีงบประมาณ 2025 ซึ่งต่ํากว่าการเติบโต 29% ที่บันทึกไว้ในปีงบประมาณ 2024 การคาดการณ์เหล่านี้เป็นส่วนหนึ่งของกลยุทธ์ของ Atlassian ในการรับมือกับความท้าทายที่คาดการณ์ไว้ในปีงบประมาณที่จะมาถึง
ในข่าวล่าสุดอื่น ๆ Atlassian Corporation เป็นหัวข้อของบทวิจารณ์ของนักวิเคราะห์หลายคน Goldman Sachs อัปเกรดหุ้นของ Atlassian เป็น Buy โดยเพิ่มราคาเป้าหมายจาก $200 เป็น $230 โดยอ้างถึงความสําเร็จของขั้นตอนที่ท้าทายที่สุดของการเปลี่ยนผ่านระบบคลาวด์ แม้หุ้นของ Atlassian จะลดลงเมื่อเร็ว ๆ นี้ แต่บริษัทก็รายงานรายได้ในไตรมาสที่มีอัตรากําไรจากการดําเนินงานที่โดดเด่นและกระแสเงินสดอิสระที่ดีกว่า อย่างไรก็ตาม Baird ได้ปรับลดระดับ Atlassian เป็น Neutral เนื่องจากความกังวลเกี่ยวกับแนวทางรายได้ของบริษัทและความไม่แน่นอนในฟังก์ชันการออกสู่ตลาดขององค์กร โดยลดราคาเป้าหมายลงเหลือ 175 ดอลลาร์จาก 230 ดอลลาร์
Morgan Stanley ยืนยันการจัดอันดับ Overweight ของ Atlassian อีกครั้ง โดยลดราคาเป้าหมายลงเหลือ 225 ดอลลาร์จาก 245 ดอลลาร์ ซึ่งแสดงความมั่นใจในข้อเสนอระบบคลาวด์ของ Atlassian บริษัทคาดว่าจะเติบโตมากกว่า 20% และการเติบโตของกระแสเงินสดอิสระมากกว่า 25% ในอีกสามปีข้างหน้า Mizuho ยังรักษาอันดับความน่าเชื่อถือของ Atlassian ไว้ซึ่ง Outperform แม้ว่าจะลดราคาเป้าหมายลงเล็กน้อยเป็น 220 ดอลลาร์จาก 225 ดอลลาร์ ซึ่งสะท้อนให้เห็นถึงความคาดหวังที่ลดลงสําหรับไตรมาสที่สี่ของบริษัท
สุดท้าย Piper Sandler ได้อัปเกรดหุ้นของ Atlassian เป็น Overweight โดยเพิ่มราคาเป้าหมายเป็น 225 ดอลลาร์จาก 200 ดอลลาร์ โดยสังเกตเห็นความสมดุลของความเสี่ยง/ผลตอบแทนที่ดีและผลการดําเนินงานพื้นฐานที่แข็งแกร่งของบริษัท การพัฒนาล่าสุดเหล่านี้สะท้อนให้เห็นถึงการผสมผสานระหว่างการมองโลกในแง่ดีและความระมัดระวังในหมู่นักวิเคราะห์เกี่ยวกับอนาคตของ Atlassian
ข้อมูลเชิงลึกของ InvestingPro
ผลการดําเนินงานล่าสุดของ Atlassian Corporation (NASDAQ:TEAM) และแนวโน้มในอนาคตสามารถให้ความกระจ่างเพิ่มเติมได้จากการตรวจสอบตัวชี้วัดและข้อมูลเชิงลึกที่สําคัญจาก InvestingPro มูลค่าหลักทรัพย์ตามราคาตลาดของบริษัทอยู่ที่ 36.91 พันล้านดอลลาร์ ซึ่งบ่งชี้ถึงการมีอยู่อย่างมีนัยสําคัญในอุตสาหกรรม แม้จะเผชิญกับสภาพแวดล้อมทางเศรษฐกิจมหภาคที่ท้าทายและความเสี่ยงในการดําเนินการ GTM แต่ Atlassian ก็มีอัตรากําไรขั้นต้นที่น่าประทับใจที่ 81.86% ในช่วงสิบสองเดือนที่ผ่านมา ณ ไตรมาสที่ 3 ปี 2024 ซึ่งอาจทําให้นักลงทุนมั่นใจเกี่ยวกับความสามารถของบริษัทในการรักษาความสามารถในการทํากําไรในสภาวะที่ยากลําบาก
นอกจากนี้ การเติบโตของรายได้ของ Atlassian ยังคงแข็งแกร่ง โดยเพิ่มขึ้น 24.16% ในช่วงสิบสองเดือนที่ผ่านมา ณ ไตรมาสที่ 3 ปี 2024 สิ่งนี้เสริมด้วยการเติบโตของรายได้ที่โดดเด่นของบริษัทที่ 29.9% ในไตรมาสที่ 3 ปี 2024 อย่างไรก็ตาม สิ่งสําคัญคือต้องทราบว่า Atlassian กําลังซื้อขายใกล้ระดับต่ําสุดในรอบ 52 สัปดาห์ โดยมีราคา 54.8% ของระดับสูงสุดในรอบ 52 สัปดาห์ และถือราคา/หนังสือที่สูงที่ 39.76 ปัจจัยเหล่านี้ชี้ให้เห็นว่าหุ้นอาจมีมูลค่าต่ําเกินไป ซึ่งนําเสนอโอกาสที่เป็นไปได้สําหรับนักลงทุน โดยเฉพาะอย่างยิ่งเมื่อพิจารณาว่านักวิเคราะห์คาดการณ์ว่าบริษัทจะทํากําไรได้ในปีนี้
สําหรับผู้ที่ต้องการข้อมูลเชิงลึกเพิ่มเติม มีเคล็ดลับ InvestingPro เพิ่มเติมที่สามารถช่วยให้นักลงทุนตัดสินใจได้อย่างชาญฉลาดมากขึ้นเกี่ยวกับหุ้นของ Atlassian เมื่อบริษัทไม่จ่ายเงินปันผลให้กับผู้ถือหุ้นตัวชี้วัดการเติบโตและมูลค่าอาจเป็นที่สนใจเป็นพิเศษสําหรับนักลงทุนที่คาดหวังและปัจจุบัน
บทความนี้ถูกแปลโดยใช้ความช่วยเหลือจากปัญญาประดิษฐ์(AI) สำหรับข้อมูลเพิ่มเติม โปรดอ่านข้อกำหนดการใช้งาน