เมอร์เรย์ ยูทาห์ - R1 RCM Inc. (NASDAQ: RCM) ผู้ให้บริการโซลูชั่นที่ขับเคลื่อนด้วยเทคโนโลยีสําหรับผู้ให้บริการด้านการดูแลสุขภาพ ได้ตกลงที่จะเข้าซื้อกิจการโดยกองทุนรวมการลงทุนในเครือของ TowerBrook Capital Partners และ Clayton, Dubilier & Rice (CD&R) ในธุรกรรมเงินสดทั้งหมดมูลค่าประมาณ 8.9 พันล้านดอลลาร์
TowerBrook ซึ่งปัจจุบันเป็นเจ้าของหุ้นสามัญของ R1 ประมาณ 36% พร้อมกับ CD&R จะซื้อหุ้นที่เหลือในราคา 14.30 ดอลลาร์ต่อหุ้น ราคานี้แสดงถึงพรีเมี่ยม 29% จากราคาหุ้นปิดของ R1 ในวันที่ 23 กุมภาพันธ์ 2024 ก่อนที่ข้อเสนอการเข้าซื้อกิจการครั้งแรกของ New Mountain Capital จะถูกเปิดเผย
ข้อตกลงขั้นสุดท้ายซึ่งได้รับการอนุมัติจากคณะกรรมการกรรมการอิสระของ R1 จะนําไปสู่การที่ R1 กลายเป็นบริษัทเอกชน โดยหุ้นของบริษัทถูกเพิกถอนจาก Nasdaq ธุรกรรมคาดว่าจะปิดภายในสิ้นปีนี้ โดยรอการอนุมัติจากผู้ถือหุ้นและหน่วยงานกํากับดูแล และจะได้รับเงินทุนจากการจัดหาเงินทุนและตราสารทุนจาก TowerBrook และ CD&R
Lee Rivas ซีอีโอของ R1 กล่าวว่าการเข้าซื้อกิจการนี้สะท้อนให้เห็นถึงความเชื่อมั่นในทีมงานและบริการของ R1 โดยถือว่าเป็นเส้นทางที่ดีที่สุดสําหรับบริษัทและผู้ถือหุ้น Ian Sacks จาก TowerBrook เน้นย้ําถึงความมุ่งมั่นของบริษัทต่อการเติบโตของ R1 ในฐานะผู้นําด้านการจัดการรายได้ของผู้ให้บริการด้านการดูแลสุขภาพและระบบอัตโนมัติอัจฉริยะ Ravi Sachdev พันธมิตรของ CD&R กล่าวถึงโอกาสในการสร้างแพลตฟอร์มของ R1 เพื่อเพิ่มประสิทธิภาพและลดต้นทุนในการดูแลสุขภาพ
ธุรกรรมจะไม่ส่งผลกระทบต่อการเปิดเผยผลประกอบการทางการเงินของ R1 สําหรับไตรมาสที่สองสิ้นสุดวันที่ 30 มิถุนายน 2024 ซึ่งมีกําหนดในวันที่ 7 สิงหาคม 2024 แม้ว่าจะไม่มีการประชุมทางโทรศัพท์สดก็ตาม ที่ปรึกษาสําหรับข้อตกลง ได้แก่ Qatalyst Partners และ Barclays สําหรับคณะกรรมการพิเศษ และ Kirkland & Ellis LLP สําหรับ R1 TowerBrook และ CD&R ได้รับคําแนะนําจาก Centerview Partners LLC โดยมีที่ปรึกษาทางกฎหมายจาก Wachtell, Lipton, Rosen & Katz และ Debevoise & Plimpton LLP ตามลําดับ
ข่าวนี้อ้างอิงจากแถลงการณ์ข่าวประชาสัมพันธ์จาก R1 RCM Inc. และไม่รวมเนื้อหาการเก็งกําไรใด ๆ เกี่ยวกับผลกระทบที่อาจเกิดขึ้นจากการเข้าซื้อกิจการต่ออุตสาหกรรมหรือแนวโน้มของตลาดในวงกว้าง
ในข่าวล่าสุดอื่น ๆ R1 RCM Inc. ได้รับความสนใจเนื่องจากการพัฒนาที่สําคัญหลายประการ บริษัทเทคโนโลยีด้านการดูแลสุขภาพได้กําหนดเส้นตายในวันที่ 31 กรกฎาคมสําหรับการเสนอราคาเทคโอเวอร์ขั้นสุดท้ายท่ามกลางการทบทวนทางเลือกเชิงกลยุทธ์อย่างต่อเนื่อง สิ่งนี้ริเริ่มโดยคณะกรรมการพิเศษของบริษัทหลังจากการยื่นฟ้องโดย New Mountain Capital, LLC ต่อสํานักงานคณะกรรมการกํากับหลักทรัพย์และตลาดหลักทรัพย์
ท่ามกลางเรื่องนี้ R1 RCM ได้หารือเกี่ยวกับการเทคโอเวอร์กับ TowerBrook และ Ascension นักวิเคราะห์จาก RBC Capital, TD Cowen และ Citi Research ยังคงมีจุดยืนเชิงบวกต่อบริษัท โดยบอกเป็นนัยถึงการเข้าซื้อกิจการที่มีแนวโน้ม
แม้จะมีการโจมตีทางไซเบอร์และการล้มละลายของลูกค้าทําให้รายได้ลดลง 9.5 ล้านดอลลาร์ แต่ R1 RCM รายงานรายได้ในไตรมาสที่ 1 ที่ 604 ล้านดอลลาร์และ EBITDA ที่ปรับปรุงแล้วที่ 152 ล้านดอลลาร์ แนวโน้มที่อัปเดตของบริษัทสําหรับปี 2024 คาดว่าจะมีรายได้ระหว่าง 2.6 พันล้านดอลลาร์ถึง 2.64 พันล้านดอลลาร์ และ EBITDA ที่ปรับปรุงแล้วระหว่าง 625 ล้านถึง 650 ล้านดอลลาร์
R1 RCM กําลังอยู่ระหว่างการเปลี่ยนแปลงทางเทคโนโลยี โดยผสานรวมระบบอัตโนมัติและ AI เพื่อปรับปรุงแพลตฟอร์มและปรับปรุงอัตรากําไร อย่างไรก็ตาม KeyBanc Capital Markets ได้ปรับลดระดับบริษัทเป็น "น้ําหนักภาค" เนื่องจากความกังวลเกี่ยวกับการโจมตีทางไซเบอร์ นี่คือการพัฒนาล่าสุดที่นักลงทุนควรพิจารณา
ข้อมูลเชิงลึกของ InvestingPro
การเข้าซื้อกิจการ R1 RCM Inc. โดย TowerBrook Capital Partners และ Clayton, Dubilier & Rice เกิดขึ้นในช่วงเวลาที่การเปลี่ยนแปลงของตลาดของ R1 เป็นที่น่าสังเกตเป็นพิเศษ ด้วยมูลค่าหลักทรัพย์ตามราคาตลาด 5.43 พันล้านดอลลาร์ สุขภาพทางการเงินและแนวโน้มการเติบโตของ R1 อยู่ภายใต้การตรวจสอบของนักลงทุนและนักวิเคราะห์ ข้อมูลผลการดําเนินงานล่าสุดของบริษัทตามที่บันทึกโดย InvestingPro ให้ภาพที่ชัดเจนยิ่งขึ้นเกี่ยวกับการประเมินมูลค่าและศักยภาพของบริษัท
หนึ่งในตัวชี้วัดหลัก อัตราส่วนราคา/กําไร (P/E) อยู่ที่ -162 ซึ่งสะท้อนถึงความคาดหวังของตลาดเกี่ยวกับการเติบโตของรายได้ในอนาคต สิ่งนี้ได้รับการสนับสนุนจากข้อเท็จจริงที่ว่านักวิเคราะห์คาดการณ์ว่า R1 จะทํากําไรได้ภายในปีตามเคล็ดลับของ InvestingPro
การเติบโตของรายได้ของบริษัทยังคงแข็งแกร่ง โดยเพิ่มขึ้น 17.61% ในช่วงสิบสองเดือนที่ผ่านมา ณ ไตรมาสที่ 1 ปี 2024 และอัตราการเติบโตรายไตรมาสที่ 10.69% ในไตรมาสที่ 1 ปี 2024 สิ่งนี้แสดงให้เห็นถึงวิถีเชิงบวกในการดําเนินธุรกิจหลักของ R1
แม้จะไม่สามารถทํากําไรได้ในช่วงสิบสองเดือนที่ผ่านมา แต่อัตรากําไรขั้นต้นของ R1 ก็คงที่ที่ 20.75% ซึ่งบ่งชี้ถึงการควบคุมต้นทุนขายที่มั่นคงเมื่อเทียบกับยอดขาย นอกจากนี้ อัตราการเติบโตของ EBITDA ของบริษัทอยู่ที่ 33.57% ในช่วงเวลาเดียวกัน เป็นข้อพิสูจน์ถึงการปรับปรุงประสิทธิภาพการดําเนินงาน ตัวชี้วัดเหล่านี้มีความสําคัญอย่างยิ่งสําหรับนักลงทุนที่มีศักยภาพในการพิจารณา โดยเฉพาะอย่างยิ่งในแง่ของการเข้าซื้อกิจการที่กําลังจะมาถึง
สําหรับผู้ที่สนใจในการวิเคราะห์เชิงลึก InvestingPro ขอเสนอข้อมูลเชิงลึกเพิ่มเติม โดยมีเคล็ดลับ InvestingPro ทั้งหมด 5 ข้อสําหรับ R1 RCM Inc. ซึ่งสามารถพบได้ที่ InvestingPro RCM เคล็ดลับเหล่านี้ให้มุมมองที่ครอบคลุมเกี่ยวกับสถานะทางการเงินของบริษัทและแนวโน้มในอนาคต ซึ่งมีค่าอย่างยิ่งในบริบทของการเปลี่ยนผ่านที่รอดําเนินการไปสู่นิติบุคคลเอกชน
บทความนี้ถูกแปลโดยใช้ความช่วยเหลือจากปัญญาประดิษฐ์(AI) สำหรับข้อมูลเพิ่มเติม โปรดอ่านข้อกำหนดการใช้งาน