เมื่อวันพุธ Cantor Fitzgerald ยังคงให้คะแนน Overweight และราคาเป้าหมาย 350.00 ดอลลาร์สําหรับหุ้น NXP Semiconductors NV (NASDAQ:NXPI) โดยแสดงความเชื่อมั่นในแนวโน้มระยะยาวของบริษัทแม้จะมีความท้าทายในอุตสาหกรรมในระยะสั้น
บริษัทรับทราบถึงการฟื้นตัวที่ช้ากว่าที่คาดไว้ในภาคเซมิคอนดักเตอร์ โดยตั้งข้อสังเกตว่าการปรับสินค้าคงคลังของผู้ผลิตอุปกรณ์ดั้งเดิมของยานยนต์ชั้นนํา (OEM) ใช้เวลานานกว่าที่คาดการณ์ไว้ และธุรกิจอุตสาหกรรมหลักยังคงอ่อนแอ
การวิเคราะห์ของบริษัทชี้ให้เห็นว่าสิ่งเหล่านี้เป็นปัญหาระยะสั้นและไม่ได้เปลี่ยนแปลงวิถีการเติบโตของบริษัทอย่างมีนัยสําคัญ พวกเขาชี้ให้เห็นว่าการลดลงของประสิทธิภาพในปัจจุบันไม่น่าแปลกใจเมื่อพิจารณาจากแนวโน้มเศรษฐกิจในวงกว้างและลักษณะวัฏจักรของตลาดเซมิคอนดักเตอร์
แม้จะมีแนวโน้มครึ่งปีหลังที่อ่อนแอกว่าเมื่อเทียบกับที่คาดการณ์ไว้เมื่อสามเดือนที่แล้ว แต่ Cantor Fitzgerald เชื่อว่าชัยชนะในการออกแบบของ NXP กิจกรรมการเพิ่มผลิตภัณฑ์ และการเปลี่ยนแปลงโครงสร้างที่มุ่งเพิ่มความยืดหยุ่นผ่านวัฏจักรตลาดทําให้เรื่องราวการเติบโตของบริษัทไม่เสียหาย
Cantor Fitzgerald ได้ปรับการคาดการณ์สําหรับการฟื้นตัวของ NXP ในปีปฏิทิน 2025 โดยคาดว่ารายได้จะเติบโต 10% เมื่อเทียบเป็นรายปีเป็น 14.1 พันล้านดอลลาร์ ซึ่งต่ํากว่าประมาณการที่เป็นเอกฉันท์ที่ 14.4 พันล้านดอลลาร์เล็กน้อย
การคาดการณ์นี้ไม่รวมผลกระทบของการเติมช่อง ซึ่งมิฉะนั้นจะบ่งชี้ถึงการเติบโตที่เป็นปกติที่อัตราการเติบโตต่อปีประมาณ 6% ตั้งแต่ปี 2018 บริษัทยังประเมินว่าอํานาจรายได้ของ NXP จะอยู่ที่ 15.50 ดอลลาร์ในปีหน้า เทียบกับฉันทามติที่ 16.04 ดอลลาร์ ซึ่งพวกเขาถือว่าอยู่ในด้านอนุรักษ์นิยม
นักวิเคราะห์เน้นย้ําว่าแม้จะมีการคาดการณ์รายได้ที่แก้ไขแล้ว แต่หุ้นของ NXP ก็ซื้อขายที่กําไร 17 เท่า ซึ่งต่ํากว่าคู่แข่งอย่าง Analog Devices และ Texas Instruments อย่างมีนัยสําคัญ ซึ่งซื้อขายที่ 27 และ 31 เท่าของกําไรตามลําดับ
บริษัทมองว่าวันนักวิเคราะห์ที่กําลังจะมาถึงในวันที่ 7 พฤศจิกายนเป็นตัวเร่งปฏิกิริยาที่มีศักยภาพในการลดช่องว่างการประเมินมูลค่านี้ เนื่องจากบริษัทคาดว่าจะแบ่งปันรายละเอียดเกี่ยวกับโอกาสในการเติบโตที่ไม่เหมือนใครและแบบจําลองระยะยาวที่ปรับปรุงโดยเน้นการมุ่งเน้นเชิงกลยุทธ์และความยืดหยุ่นของวัฏจักร
โดยสรุป Cantor Fitzgerald แนะนําให้นักลงทุนใช้ประโยชน์จากการดึงกลับในปัจจุบันเพื่อสร้างตําแหน่งใน NXP Semiconductors โดยย้ําว่าหุ้นเป็นตัวเลือกอันดับต้น ๆ ด้วยราคาเป้าหมาย 12 เดือนที่ 350 ดอลลาร์
ในข่าวล่าสุดอื่น ๆ NXP Semiconductors รายงานผลประกอบการไตรมาสที่ 2 ที่หลากหลายพร้อมกับแผนการร่วมทุน รายได้ของบริษัทลดลงเล็กน้อยเป็น 3.127 พันล้านดอลลาร์ ลดลง 5% จากปีก่อนหน้า ในขณะที่อัตรากําไรจากการดําเนินงานที่ไม่ใช่ GAAP ก็ลดลงเล็กน้อยเช่นกัน
ในแง่บวก บริษัทมองโลกในแง่ดีเกี่ยวกับการเติบโตในอนาคต โดยเฉพาะอย่างยิ่งในภาคยานยนต์ มีการประกาศการร่วมทุนกับ Vanguard International Semiconductor เพื่อสร้างโรงงานผลิตในสิงคโปร์ ซึ่งส่งสัญญาณถึงการลงทุนระยะยาวในการขยายขีดความสามารถในการผลิต นอกจากนี้ NXP คาดว่ารายได้จะลดลงเป็นตัวเลขเดียวในปีเดียว โดยคาดว่าจะมีการปรับปรุงในภาคยานยนต์
บริษัทยังชี้แจงว่าข้อเสนอเรดาร์สําหรับ OEM ทั่วโลกรวมถึงชิปเซ็ตที่สมบูรณ์ โดยรักษาความคาดหวังด้านราคาให้คงที่ในปีนี้ นี่เป็นเพียงส่วนหนึ่งของการพัฒนาล่าสุดที่ NXP Semiconductors
ข้อมูลเชิงลึกของ InvestingPro
ขณะที่นักลงทุนพิจารณาการวิเคราะห์โดย Cantor Fitzgerald ข้อมูลแบบเรียลไทม์จาก InvestingPro ให้ข้อมูลเชิงลึกเพิ่มเติมเกี่ยวกับ NXP Semiconductors NV (NASDAQ:NXPI) บริษัทมีคะแนน Piotroski ที่สมบูรณ์แบบที่ 9 ซึ่งเน้นย้ําถึงสถานะทางการเงินที่แข็งแกร่ง และได้แสดงให้เห็นถึงความมุ่งมั่นต่อผลตอบแทนของผู้ถือหุ้นด้วยการขึ้นเงินปันผลเป็นเวลา 6 ปีติดต่อกัน ด้วยมูลค่าหลักทรัพย์ตามราคาตลาด 66.82 พันล้านดอลลาร์และรายได้ที่แข็งแกร่ง 13.28 พันล้านดอลลาร์ในช่วงสิบสองเดือนที่ผ่านมา ณ ไตรมาสที่ 1 ปี 2024 การเงินของ NXPI มีความแข็งแกร่ง อย่างไรก็ตาม บริษัทซื้อขายที่อัตราส่วนราคา/กําไร (P/E) ที่สูงที่ 23.72 และราคา/บัญชี (P/B) ที่สูงกว่าที่ 7.57 ซึ่งอาจบ่งบอกถึงการประเมินมูลค่าระดับพรีเมียมเมื่อเทียบกับการเติบโตของรายได้ในระยะสั้น
InvestingPro Tips ยังเปิดเผยว่า NXPI เป็นผู้เล่นที่โดดเด่นในอุตสาหกรรมเซมิคอนดักเตอร์และอุปกรณ์เซมิคอนดักเตอร์ และทํากําไรได้ในช่วงสิบสองเดือนที่ผ่านมา สําหรับนักลงทุนที่ต้องการเจาะลึกถึงประสิทธิภาพและศักยภาพของ NXPI InvestingPro ให้คําแนะนําเพิ่มเติมมากมาย รวมถึงข้อมูลเชิงลึกเกี่ยวกับความผันผวนของราคาหุ้น สภาพคล่อง และการคาดการณ์ความสามารถในการทํากําไร มีเคล็ดลับ InvestingPro อีก 10 ข้อ ซึ่งสามารถเข้าถึงได้ผ่านหน้าทิกเกอร์เฉพาะสําหรับการวิเคราะห์ที่ครอบคลุมยิ่งขึ้น
สําหรับผู้ที่ต้องการสํารวจข้อมูลเชิงลึกเหล่านี้เพิ่มเติม อย่าลืมใช้รหัสคูปอง PRONEWS24 เพื่อรับส่วนลดสูงสุด 10% สําหรับการสมัครสมาชิก Pro รายปีและรายปีหรือรายปักษ์ ข้อเสนอพิเศษนี้สามารถปรับปรุงกลยุทธ์การลงทุนของคุณด้วยข้อมูลอันมีค่าและเคล็ดลับจากผู้เชี่ยวชาญจาก InvestingPro
บทความนี้ถูกแปลโดยใช้ความช่วยเหลือจากปัญญาประดิษฐ์(AI) สำหรับข้อมูลเพิ่มเติม โปรดอ่านข้อกำหนดการใช้งาน