Investment Ideas: • ภาพรวมการลงทุน - เราคาดว่า SET วันนี้ จะเคลื่อนไหวในกรอบ 1,645-1,670 จุด SET ยังคงมีแรงกดดันจากปัจจัยลบเดิมต่อเนื่องจากวานนี้ (6 ม.ค.) รวมไปถึงการที่ สธ. ยกระดับ การเตือนภัย เป็นระดับ 4 โดยวันนี้ (7 ม.ค.) ติดตามมาตรการเพิ่ม หลังประชุม ศบค. โดยเฉพาะมาตรการปิดสถานที่เสี่ยง รวมไปถึงการปรับสีในพื้นที่เสี่ยง กลยุทธ์การลงทุน เราแนะนํา เก็งกําไร หุ้นในกลุ่ม Anti-oil หุ้นในกลุ่มกลุ่มที่ได้ประโยชน์จากสถานการณ์การแพร่ระบาด เราเลือก BCH CHG SMD MEGA และ SMT
• ภาพรวมการลงทุน ยังถูกกดดันต่อเนื่องจากรายงานการประชุม FOMC - เรามองว่า ภาพรวมการลงทุน รวมไปถึงการลงทุนในสินทรัพย์เสียง จะยังถูกกดดันจากรายงานการประชุม FOMC (รอบ 14-15 ธ.ค.) ต่อเนื่อง โดยเฉพาะ 2 ประเด็นเชิงลบที่ได้จากรายงานการประชุมคือ (1) ความเห็นของกรรมการเฟด ในการปรับลดขนาดงบดุลบัญชี (Balance Sheet) ของเฟด ทันที หลังเริ่มปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ย นอกเหนือจากความเห็นต่อแนวโน้มเศรษฐกิจ ภาวะตลาดแรงงานและ เงินเฟ้อ และ (2) ความเป็นไปได้ที่เพิ่มขึ้นจากการที่เฟด จะเพิ่มจํานวนการขึ้นดอกเบี้ยในปี 2565 เป็น 4 ครั้ง (เดิมคาด 3 ครั้ง เริ่ม พ.ค. 65) ซึ่งเราอาจจะเห็นการปรับขึ้นครั้งแรก หลังเฟดจะยุติ การทํา QE ทันที ในเดือน มี.ค. 2565 โดยเราให้น้ําหนักการปรับลดขนาด Balance Sheet หรือการ ทํา Quantitative Tightening มากกว่าประเด็นการปรับเพิ่มจํานวนครั้งในการปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยซึ่งจะกระทบภาพรวมการลงทุนในสินทรัพย์เสียง โดยเฉพาะตลาดหุ้น • ราคาน้ํามันดิบพื้น จากปัจจัยหนุนระยะสั้น แนะเพียงเก็งกําไร หุ้นในกลุ่ม Oil play - ราคาน้ํามันดิบปรับเพิ่มต่อเนื่อง ซึ่งนอกเหนือจากเหตุผลเกี่ยวกับ Seasonal Demand ยังมีปัจจัยหนุนจากความ ไม่สงบในพื้นที่ผลิตน้ํามันดิบ หลังรัสเซียได้ส่งทหารเข้าไปยังคาซัคสถานเพื่อรักษาความสงบ หลังจากเกิดความรุนแรงทั่วประเทศจากการที่ประชาชนประท้วงน้ํามันแพง จนทําให้รัฐบาลต้อง ประกาศลาออก ปัจจัยดังกล่าวหนุนราคาน้ํามันดิบระยะสั้น เนื่องจากคาซัคสถานเป็นหนึ่งในประเทศ ที่มีแหล่งน้ํามัน และเป็นสมาชิกกลุ่ม OPEC+ ปัจจุบันมีกําลังผลิต 1.6 ล้านบาร์เรลต่อวัน รวมไปถึง การรายงานการผลิตน้ํามันในลิเบีย ลดลงมากกว่า 500,000 บาร์เรลต่อวัน เนื่องจากมีการปิดบ่อ น้ํามันและท่อส่งน้ํามันหลายแห่ง รวมไปถึงคาดการณ์ว่าการผลิตน้ํามันมีแนวโน้มที่จะลดลงอีก 200,000 บาร์เรลต่อวัน ภายในสัปดาห์นี้ ทําให้ความกังวลต่อปัญหาด้านอุปทานลดลง เราปรับคําแนะนําเป็น Take profit หุ้นในกลุ่ม oil play ก่อนหน้านี้ หลังราคาหุ้นในกลุ่มพลังงาน ปรับเพิ่มต่อเนื่องในช่วง 2 สัปดาห์ที่ผ่านมา อย่างไรก็ตามจากประเด็นดังกล่าว เราแนะนําเพียง เก็งกําไร เท่านั้น เลือก PTTEP PTT (BK:PTT) และ SPRC เราคาน้ํามันดิบพรวมการลงทธิ์ มากกว่าประเทศให้น้ําหนักการเห็นการปรับขึ้นรขึ้นดอกเบี้ยให้งงานและ
• สธ. ยกระดับการเตือนภัย ติดตามมาตรการเพิ่ม หลังประชุม ศบค. วันนี้ เรายังมองเป็นบวกต่อ BCH CHG SMD และ MEGA - กระทรวงสาธารณสุข (สธ.) ประกาศยกระดับการเตือนภัยโควิด-19 จาก เดิมระดับ 3 ปรับขึ้นเป็นระดับ 4 โดยจะมีข้อแนะนําและมาตรการเพิ่มขึ้น ซึ่งอาจมีการปิดสถานที่ เสียงที่อาจจะทําให้เกิดการแพร่เชื่อ รวมถึงชะลอการเดินทาง เช่น การให้ทํางานที่บ้าน (Work from Home) การเดินทางข้ามจังหวัด การเคลื่อนย้ายคน และการจํากัดการ ติดตามการประชุม ศบค. วันนี้ (7 ม.ค.) เกี่ยวกับการปิดสถานที่เสี่ยง มาตรการตามกฎหมาย รวมไปถึงการปรับสี ในพื้นที่เสี่ยง ซึ่งเราคาดว่าภายใต้มาตรการดังกล่าว จะกระทบกิจกรรมต่างๆ ได้แก่ สวนสนุก พิพิธภัณฑ์ ฟิตเนส ไนท์คลับ คาราโอเกะ และบาร์ จะต้องปิดให้บริการชั่วคราว รวมไปถึงการห้ามไม่ให้นั่งรับประทาน อาหารในร้านอาหารตั้งแต่เวลา 18.00 น. เป็นต้นไป และยกเลิกกิจกรรมที่ผู้คนมารวมตัวกันจํานวน มาก สถานการณ์การแพร่ระบาดทั่วโลก ยังคงน่ากังวลล่าสุดทั่วโลก พบผู้ติดเชื้อใหม่ในระดับ 3 ล้าน คนต่อวัน เป็นผู้ติดเชื้อใหม่ในสหรัฐฯ เกือบ 1 ล้านคนต่อวัน ขณะที่รัฐบาลฮ่องกงประกาศใช้ มาตรการควบคุมการแพร่ระบาดของโรคโควิด-19 อย่างเข้มงวด เป็นเวลา 2 สัปดาห์ (7-20 ม.ค.) เพื่อเตรียมรับมือกับสายพันธุ์โอมครอนที่แพร่กระจายได้ง่าย โดยจะมีการทบทวนมาตรการอีกครั้งเมื่อเวลาผ่านไป 1 สัปดาห์ เรายังมองเป็นบวกต่อ BCH CHG SMD และ MEGA • มุมมองทางเทคนิค - หุ้นแนะนําปัจจัยทางเทคนิค เราเลือก UMI AMR และ KKP
บทวิเคราะห์นี้จัดทำขึ้นและเผยแพร่โดยทีมนักวิเคราะห์ของ Asia Wealth Securities