เมื่อวันจันทร์ Piper Sandler ได้เพิ่มราคาเป้าหมายสําหรับหุ้น Bridgewater Bancshares Inc. (NASDAQ:BWB) จาก 13.00 ดอลลาร์เป็น 17.00 ดอลลาร์ ในขณะที่ยังคงอันดับความน่าเชื่อถือ บริษัทเน้นย้ําถึงผลการดําเนินงานในไตรมาสที่สองที่เป็นบวกของบริษัทและศักยภาพในการมีรายได้ดอกเบี้ยสุทธิ (NII) ที่สูงขึ้นในอนาคต
รายได้สุทธิก่อนการตั้งสํารอง (PPNR) ของไตรมาสล่าสุดเป็นไปตามการประมาณการของ Piper Sandler ซึ่งส่งสัญญาณถึงช่วงเวลาสําคัญสําหรับธนาคารที่มีการคาดการณ์ว่าจะเพิ่มขึ้นของ NII การย้ําการจัดอันดับ Overweight ของบริษัทสะท้อนให้เห็นถึงความเชื่อมั่นในความสามารถของ Bridgewater Bancshares ในการขยายการประเมินมูลค่าต่อไปเมื่อเทียบกับคู่แข่ง การมองโลกในแง่ดีนี้ขึ้นอยู่กับแนวโน้มการเติบโตของงบดุลอินทรีย์ที่แข็งแกร่งของธนาคารในพื้นที่ Twin Cities แนวโน้มคุณภาพสินเชื่อที่มั่นคง และโปรไฟล์ความสามารถในการทํากําไรที่ดีขึ้น
Piper Sandler ยังตั้งข้อสังเกตถึงความสําเร็จในอดีตของ Bridgewater Bancshares ในการสร้างการเติบโตของมูลค่าทางบัญชีที่จับต้องได้ (TBV) ที่เหนือกว่า และการจัดการเงินทุนส่วนเกินเชิงรุกล่าสุดผ่านการซื้อหุ้นคืน การเคลื่อนไหวเชิงกลยุทธ์ของธนาคารถูกมองว่าเป็นการเสริมสร้างฐานะทางการเงิน
แม้จะมีการปรับราคาเป้าหมายขึ้น แต่ประมาณการกําไรต่อหุ้น (EPS) ของ Piper Sandler สําหรับ Bridgewater Bancshares ยังคงไม่เปลี่ยนแปลงที่ 1.00 ดอลลาร์สําหรับปี 2024 และ 1.25 ดอลลาร์สําหรับปี 2025 ราคาเป้าหมายใหม่ที่ 17.00 ดอลลาร์แสดงถึงการเพิ่มขึ้นอย่างมีนัยสําคัญและอิงจากทวีคูณ 13.5 เท่าของ EPS ที่คาดการณ์ไว้ในปี 2025 ของบริษัท ซึ่งเพิ่มขึ้น 3.0 เท่าเมื่อเทียบกับทวีคูณของคู่แข่งที่สูงขึ้น
การประเมินมูลค่ายังคํานึงถึงมูลค่าความขาดแคลนของ Bridgewater Bancshares ในตลาด Twin Cities และโปรไฟล์เครดิตที่เหนือกว่า การวิเคราะห์ของ Piper Sandler ชี้ให้เห็นว่าแนวโน้มความสามารถในการทํากําไรที่ดีขึ้นของธนาคารแสดงให้เห็นถึงการประเมินมูลค่าระดับพรีเมียมเมื่อเทียบกับคู่แข่ง ซึ่งปัจจุบันมีมูลค่าเฉลี่ย 11.0 เท่า
ในข่าวล่าสุดอื่น ๆ Bridgewater Bancshares รายงานผลประกอบการไตรมาสที่สองปี 2024 ซึ่งแสดงให้เห็นอัตราดอกเบี้ยสุทธิที่มั่นคงและกลับมาเติบโตของรายได้ นี่เป็นครั้งแรกในรอบเกือบสองปีที่บริษัทได้เห็นการเติบโตดังกล่าว แม้จะมีการเติบโตของสินเชื่อและเงินฝากที่อ่อนแอมากขึ้น แต่คุณภาพสินทรัพย์ของ Bridgewater Bancshares ยังคงแข็งแกร่งโดยไม่มีการชําระหนี้สุทธิและสินทรัพย์ด้อยคุณภาพต่ํา บริษัทยังสังเกตเห็นการเติบโตของมูลค่าทางบัญชีต่อหุ้นที่มีตัวตนเป็นไตรมาสที่ 30 ติดต่อกัน
นอกจากนี้ Bridgewater Bancshares ยังได้รับการยอมรับว่าเป็นสถานที่ทํางานชั้นนําเป็นปีที่ห้าติดต่อกัน บริษัทยังได้เปิดตัวแพลตฟอร์ม CRM ใหม่ กําลังพัฒนาโซลูชันธนาคารออนไลน์ใหม่ และได้จ้างงานคนสําคัญในด้านการเงินและการธนาคาร ในแง่ของความคาดหวังในอนาคต Bridgewater Bancshares คาดการณ์ว่าระดับผลตอบแทนที่แข็งแกร่งขึ้นในช่วงครึ่งหลังของปี และมุ่งเน้นไปที่การเพิ่มประสิทธิภาพงบดุลเพื่อการเติบโตในระยะยาว
บทความนี้ถูกแปลโดยใช้ความช่วยเหลือจากปัญญาประดิษฐ์(AI) สำหรับข้อมูลเพิ่มเติม โปรดอ่านข้อกำหนดการใช้งาน