เมื่อวันศุกร์ Truist Securities ได้ปรับแนวโน้มหุ้น Churchill Downs (แนสแด็ก:CHDN) โดยลดราคาเป้าหมายลงเล็กน้อยเป็น 165 ดอลลาร์จาก 166 ดอลลาร์ก่อนหน้านี้ ในขณะที่ยืนยันเรตติ้งซื้อหุ้นอีกครั้ง ความเคลื่อนไหวดังกล่าวเกิดขึ้นหลังจากมีการเปิดเผยผลประกอบการไตรมาสที่สามของบริษัทซึ่งสอดคล้องกับความคาดหวัง
การอภิปรายของฝ่ายบริหารในระหว่างการเรียกหารายได้ให้ความกระจ่างเกี่ยวกับขั้นตอนที่จะเกิดขึ้นของโครงการ Churchill Downs Racetrack (CDRT) และดาร์บี้ บริษัทเน้นย้ําถึงความคิดริเริ่มการเติบโตหลายอย่างสําหรับ Historical Racing Machines (HRM) ที่คาดการณ์ไว้ อุตสาหกรรมกําลังจับตาดูการเปิดตัว Rose ที่กําลังจะมาถึงในวันที่ 7 พฤศจิกายนอย่างใกล้ชิด
แม้จะมีสภาวะที่ตึงตัวโดยทั่วไปในภาคเกม แต่ Truist Securities ได้ทําการปรับเปลี่ยน EBITDA ที่คาดการณ์ไว้เล็กน้อย โดยลดลง 2-3% เพื่อระมัดระวังทั้งในส่วนเกมและการคาดการณ์ขององค์กร อย่างไรก็ตาม นักวิเคราะห์ตั้งข้อสังเกตถึงศักยภาพของความประหลาดใจในเชิงบวกจากผลการดําเนินงานของ Rose
ราคาเป้าหมายที่แก้ไขที่ 165 ดอลลาร์สะท้อนให้เห็นถึงการประเมินมูลค่าผลรวมของชิ้นส่วน (SOTP) ที่อนุรักษ์นิยมมากขึ้นสําหรับการดําเนินการซื้อเกม อย่างไรก็ตาม บริษัทยังคงรักษาอันดับซื้อ โดยอ้างถึงการเติบโตอย่างต่อเนื่องจากกลุ่ม Derby และ HRM ตลอดจนศักยภาพในการควบรวมกิจการเชิงกลยุทธ์
ในข่าวล่าสุดอื่น ๆ ChurchilEBITDAs Incorporated รายได้สุทธิ repoEBITDAecord และ EBITDA ที่ปรับปรุงแล้วสําหรับไตรมาสที่สาม โดยมีรายได้เพิ่มขึ้น 10% และ EBITDA ที่ปรับปรุงแล้วเติบโต 8% เมื่อเทียบเป็นรายปี
ความสําเร็จนี้เกิดจากส่วนการแข่งรถสดและประวัติศาสตร์และ Gaming ของบริษัท ซึ่งได้รับการสนับสนุนอย่างมากจากการขยายประสบการณ์ Kentucky Derby และการเปิดคุณสมบัติ Historical Racing Machine (HRM) ใหม่ในเวอร์จิเนีย
บริษัทยังรายงานกระแสเงินสดอิสระเป็นประวัติการณ์ 591 ล้านดอลลาร์ในช่วงเก้าเดือนแรกของปี เพิ่มขึ้น 32% เมื่อเทียบกับปีก่อนหน้า
CapitalOne รักษาเรตติ้งเพิ่มน้ำหนักการลงทุนสําหรับ Churchill Downs โดยอ้างถึงการประกาศเมื่อเร็ว ๆ นี้เกี่ยวกับความคิดริเริ่มในการปรับปรุงและพัฒนาที่สําคัญที่สนามแข่งม้า Churchill Downs ซึ่งมีกําหนดจะเกิดขึ้นระหว่างปี 2026 ถึง 2028
การปรับปรุงใหม่คาดว่าจะแทนที่ที่นั่งที่มีอยู่กว่า 10,000 ที่นั่งและสิ่งอํานวยความสะดวกในการรับประทานอาหารที่ล้าสมัยด้วยตัวเลือกที่นั่งใหม่ประมาณ 16,000 ที่นั่งและประสบการณ์การต้อนรับระดับพรีเมียมที่หลากหลาย สนามแข่งม้าที่ได้รับการอัพเกรดคาดว่าจะมีส่วนช่วยเพิ่มรายได้และอัตรากําไรของบริษัทในระยะยาว
การพัฒนาล่าสุดรวมถึงการอนุมัติการเพิ่มเงินปันผล 7% โดยคณะกรรมการ ซึ่งจะจ่ายในต้นปี 2025 บริษัทยังเปิดเผยแผนการที่จะขยายสถานะ HRM ด้วยสถานที่ใหม่ในริชมอนด์ โอเวนส์โบโร และคาลเวิร์ตซิตี้
แม้จะมีความท้าทายบางประการ เช่น อัตรากําไรจากร้านค้าเดียวกันที่ลดลงเล็กน้อยที่ gGamingproperties ในภูมิภาค และการฟื้นตัวหลังโควิดที่ช้าลงที่ Derby City Gaming การขยายเชิงกลยุทธ์และการเพิ่มประสิทธิภาพการดําเนินงานของบริษัทยังคงดําเนินต่อไป
ข้อมูลเชิงลึกของ แนสแด็ก InvestingPro
Churchill Downs (NASDAQ:CHDN) ยังคงแสดงให้เห็นถึงประสิทธิภาพทางการเงินที่แข็งแกร่ง EBITDAe ซึ่งสอดคล้องกับแนวโน้มเชิงบวกของ Truist Securities จากข้อมูลของ InvestingPro การเติบโตของรายได้ของบริษัทอยู่ที่ 12.21% ในช่วงสิบสองเดือนที่ผ่านมา โดยมีการเติบโตของ EBITDA ที่น่าประทับใจที่ 23.35% ในช่วงเวลาเดียวกัน การเติบโตที่แข็งแกร่งนี้สนับสนุนจุดยืนในแง่ดีของบริษัทในกลุ่ม Derby และ HRM ของบริษัท
เคล็ดลับ InvestingPro เน้นย้ําว่า Churchill Downs ยังคงจ่ายเงินปันผลเป็นเวลา 51 ปีติดต่อกัน ซึ่งแสดงให้เห็นถึงความมั่นคงทางการเงินและความมุ่งมั่นต่อผลตอบแทนของผู้ถือหุ้น ประวัตินี้น่าสังเกตเป็นพิเศษเนื่องจากความคิดริเริ่มการเติบโตอย่างต่อเนื่องของบริษัทและการลงทุนเชิงกลยุทธ์ในโครงการต่างๆ เช่น Churchill Downs Racetrack และ Rose
แม้ว่าอัตราส่วน P/E ของบริษัทที่ 24.33 อาจดูสูง แต่สิ่งสําคัญคือต้องพิจารณาบริบทของแนวโน้มการเติบโต มูลค่ายุติธรรมของ InvestingPro ที่ 150.04 ดอลลาร์บ่งชี้ว่าอาจมีช่องว่างสําหรับขาขึ้น ซึ่งสอดคล้องกับแนวโน้มขาขึ้นของ Truist Securities และราคาเป้าหมายที่ 165 ดอลลาร์
สําหรับนักลงทุนที่ต้องการทําความเข้าใจอย่างลึกซึ้งยิ่งขึ้นเกี่ยวกับศักยภาพของ Churchill Downs InvestingPro ขอเสนอเคล็ดลับเพิ่มเติม 11 ข้อ โดยให้การวิเคราะห์ที่ครอบคลุมเกี่ยวกับสถานะทางการเงินและสถานะทางการตลาดของบริษัท
บทความนี้ถูกแปลโดยใช้ความช่วยเหลือจากปัญญาประดิษฐ์(AI) สำหรับข้อมูลเพิ่มเติม โปรดอ่านข้อกำหนดการใช้งาน