เมื่อวันพฤหัสบดี หุ้น Pool Corporation (แนสแด็ก:P OOL) ยังคงรักษาอันดับเครดิต ถือครอง โดยมีราคาเป้าหมายคงที่ที่ 335.00 ดอลลาร์ ตามรายงานของนักวิเคราะห์ของ Stifel แม้ว่ากําไรต่อหุ้น (EPS) ในไตรมาสที่สามจะอยู่ที่ 3.26 ดอลลาร์ ซึ่งสูงกว่าประมาณการที่เป็นเอกฉันท์ที่ 3.16 ดอลลาร์ แต่นักวิเคราะห์ก็แสดงความกังวลเกี่ยวกับผลการดําเนินงานของบริษัท
ผลลัพธ์ซึ่งแสดงให้เห็นว่าลดลง 7% เมื่อเทียบเป็นรายปี ได้รับแรงหนุนจากยอดขายที่แข็งแกร่งขึ้น รวมถึงการเพิ่มขึ้น 2% จากวันขายพิเศษ ซึ่งดีกว่าการคาดการณ์แบบอนุรักษ์นิยมของนักวิเคราะห์ตามแนวทางที่แก้ไขของบริษัท
รายได้สุทธิของ Pool Corp ลดลง 3% เนื่องจากการใช้จ่ายตามดุลยพินิจที่อ่อนแอลงไม่ได้ชดเชยด้วยรายได้จากการบํารุงรักษา นักวิเคราะห์ตั้งข้อสังเกตว่าไม่มีการกล่าวถึงการหยุดชะงักของพายุเฮอริเคนในรายงาน
นอกจากนี้ นักวิเคราะห์ยังพบว่าผลการดําเนินงานอัตรากําไรขั้นต้นคงที่น่าผิดหวังเมื่อเทียบกับปีก่อนหน้า ซึ่งได้รับผลกระทบจากกิจกรรมการแข่งขันสูง อัตรากําไรขั้นต้นสิบสองเดือน (TTM) ย้อนหลัง ไม่รวมภาษีนําเข้าจากไตรมาสแรก ต่ํากว่าคําแนะนําระยะยาวของบริษัทที่ 30%
บริษัทย้ําคําแนะนํา EPS พื้นฐานทั้งปี 2024 ตั้งแต่ 10.85 ถึง 11.25 ดอลลาร์ ไม่รวมผลประโยชน์ 0.21 ดอลลาร์จากการอัปเดตมาตรฐานการบัญชี (ASU) Stifel ยังคงประมาณการกําไรต่อหุ้นทั้งปี 2024 ที่ 11.03 ดอลลาร์ ไม่รวมผลประโยชน์ของ ASU
แม้จะมีการจัดอันดับการถือครอง แต่บริษัทก็ยอมรับตําแหน่งผู้นําของ Pool Corp ในตลาดการจัดจําหน่ายค้าส่งพูลของสหรัฐฯ โดยมีส่วนแบ่งการตลาด 37% และทรัพยากรจํานวนมากเพื่อเพิ่มการครอบงํา
นักวิเคราะห์แนะนําว่าในขณะที่การประเมินมูลค่าของบริษัทสะท้อนถึงพรีเมี่ยมเมื่อเทียบกับผู้จัดจําหน่ายเฉพาะทางรายอื่น ๆ โดยมีมูลค่าองค์กรล่วงหน้าต่อกําไรก่อนดอกเบี้ย ภาษี ค่าเสื่อมราคา และค่าตัดจําหน่าย (EV/EBITDA) ทวีคูณ 19 เท่าสําหรับปีงบประมาณ 2026 สิ่งนี้ทําให้มีข้อผิดพลาดเพียงเล็กน้อย
การประเมินมูลค่าปัจจุบันไม่ได้คํานึงถึงการฟื้นตัวที่อาจช้าลงและต้นทุนที่สูงขึ้นที่เกี่ยวข้องกับการเติบโตของตลาด นักวิเคราะห์คาดว่าหุ้นจะยังคงอยู่ในกรอบ โดยได้รับอิทธิพลจากความเชื่อมั่นของอัตราดอกเบี้ย และเชื่อว่าการแสดงให้เห็นถึงเสถียรภาพในปีงบประมาณ 2024 จะมีความสําคัญต่อความสนใจของนักลงทุนที่ยั่งยืน
Pool Corp จะจัดการประชุมทางโทรศัพท์เวลา 11.00 น. EDT และผู้เข้าร่วมสามารถเข้าร่วมได้โดยกด 1-888-348-8936
บทความนี้ถูกแปลโดยใช้ความช่วยเหลือจากปัญญาประดิษฐ์(AI) สำหรับข้อมูลเพิ่มเติม โปรดอ่านข้อกำหนดการใช้งาน