Morgan Stanley มองว่าหุ้น Nomura Research เผชิญกับขาขึ้นที่จํากัดแม้จะมีการเติบโตของกําไร

บริษัทคาดว่ากําไรจากการดําเนินงาน (OP) ในปีงบประมาณ 2025 จะอยู่ที่ 137.5 พันล้านเยน ซึ่งเพิ่มขึ้น 14% เมื่อเทียบเป็นรายปี การคาดการณ์นี้สอดคล้องกับฉันทามติของ tResearchal และสูงกว่าคําแนะนําของบริษัทเล็กน้อย

การเติบโตของกําไรที่คาดหวังสําหรับสถาบันวิจัยโนมูระเกิดจากการเติบโตของยอดขาย โดยเฉพาะอย่างยิ่งในด้านการให้คําปรึกษาและโครงสร้างพื้นฐานด้านไอที โมเมนตัมการขายคาดว่าจะดีขึ้นในช่วงครึ่งหลังของปี โดยได้รับแรงหนุนจากความต้องการด้านไอทีในอุตสาหกรรมที่แข็งแกร่งและผลกระทบของการให้คําปรึกษาด้านไอที นอกจากนี้ยังมีการคาดการณ์ผลการดําเนินงานที่มั่นคงในภาคไอทีทางการเงิน โดยเฉพาะอย่างยิ่งในแพลตฟอร์มธุรกิจ ซึ่งเป็นพื้นที่ที่บริษัทมุ่งเน้นความพยายาม

Morgan Stanley คาดการณ์ว่าอัตรากําไรขั้นต้น (GPM) จะดีขึ้นเป็น 36.1% เพิ่มขึ้น 0.7 จุดเปอร์เซ็นต์ รายละเอียดของกําไรจากการดําเนินงานอยู่ที่ประมาณ 133.9 พันล้านเยนในญี่ปุ่น เพิ่มขึ้น 12% และต่างประเทศ 3.6 พันล้านเยน ซึ่งเพิ่มขึ้นอย่างมากจาก 900 ล้านเยนในปีก่อนหน้า บริษัทตั้งข้อสังเกตว่าบริษัทได้ตั้งเป้าหมายไว้ที่ 5.5 พันล้านเยนสําหรับการดําเนินงานในต่างประเทศ

กําไรจากการดําเนินงานในต่างประเทศที่เพิ่มขึ้นซึ่งคาดว่าจะอยู่ที่ 2.7 พันล้านเยน รวมถึงผลประโยชน์จากการลดค่าตัดจําหน่ายสินทรัพย์ถาวรไม่มีตัวตนลง 1.2 พันล้านเยน และ decrResearch 0.3 พันล้านเยนเพื่อลดการจ่ายเงินจูงใจระยะสั้นและต้นทุน Research แนวโน้มทางการเงินนี้ให้รายละเอียดของปัจจัยที่ส่งผลต่อผลการดําเนินงานที่คาดหวังของสถาบันวิจัยโนมูระในปีงบประมาณที่จะมาถึง

ข้อมูลเชิงลึกของ InvestingPro

ในขณะที่ Nomura Research Institute Ltd. (NRILY) สํารวจภูมิทัศน์ของการเติบโตและความสามารถในการทํากําไร ข้อมูลล่าสุดจาก InvestingPro ให้บริบทเพิ่มเติมสําหรับนักลงทุน ความมุ่งมั่นของบริษัทในการเพิ่มมูลค่าผู้ถือหุ้น เห็นได้จากประวัติการขึ้นเงินปันผลเป็นเวลา 5 ปีติดต่อกัน และคงการจ่ายเงินปันผลเป็นเวลา 23 ปี ซึ่งแสดงให้เห็นถึงนโยบายทางการเงินที่มั่นคง โดยเฉพาะอย่างยิ่ง มูลค่าหลักทรัพย์ตามราคาตลาดของ NRILY อยู่ที่ 20.88 พันล้านดอลลาร์ ซึ่งสะท้อนให้เห็นถึงการมีอยู่อย่างมีนัยสําคัญในอุตสาหกรรมบริการด้านไอที

จากมุมมองของการประเมินมูลค่า อัตราส่วน P/E ของ NRILY อยู่ที่ 35.35 ที่น่าเกรงขาม ซึ่งบ่งชี้ถึงการประเมินมูลค่าระดับพรีเมียมเมื่อเทียบกับรายได้ แม้ว่าสิ่งนี้จะบ่งชี้ถึงความเชื่อมั่นของนักลงทุนในแนวโน้มในอนาคตของบริษัท แต่ก็มีการซื้อขายที่ P/EResearch ที่สูงเมื่อเทียบกับการเติบโตของรายได้ในระยะสั้น ซึ่งรับประกันแนวทางที่ระมัดระวังสําหรับผู้ที่อ่อนไหวต่อตัวชี้วัดการประเมินมูลค่า นอกจากนี้ สินทรัพย์สภาพคล่องของบริษัทยังเกินภาระผูกพันระยะสั้น ทําให้มีความยืดหยุ่นทางการเงินในการรับมือกับการเปลี่ยนแปลงของตลาด

นักลงทุนควรทราบว่าสถาบันวิจัยโนมูระดําเนินงานด้วยหนี้สินในระดับปานกลาง ซึ่งอาจเป็นข้อได้เปรียบเชิงกลยุทธ์ในการรักษาประสิทธิภาพการดําเนินงานและการลงทุนในโอกาสในการเติบโต สําหรับผู้ที่สนใจข้อมูลเชิงลึกเพิ่มเติม InvestingPro ขอเสนอเคล็ดลับเพิ่มเติมเกี่ยวกับสุขภาพทางการเงินและแนวโน้มในอนาคตของ NRILY เยี่ยมชม https://www.investing.com/pro/NRILY เพื่อค้นพบเคล็ดลับเพิ่มเติมของ InvestingPro รวมถึงผลการดําเนินงานของบริษัทในกรอบเวลาต่างๆ และตําแหน่งของบริษัทเมื่อเทียบกับคู่แข่งในอุตสาหกรรม

บทความนี้ถูกแปลโดยใช้ความช่วยเหลือจากปัญญาประดิษฐ์(AI) สำหรับข้อมูลเพิ่มเติม โปรดอ่านข้อกำหนดการใช้งาน